Recientemente, tuve una conversación profunda con un Veteranos de las criptomonedas que ha estado trabajando en el campo de la encriptación durante ocho años. Al observar las tendencias del mercado, no pudo evitar emitir un profundo suspiro.

'Actualmente, el oro, las acciones de EE. UU. y el Bitcoin muestran una tendencia al alza, pero los grandes inversores institucionales ya han obtenido grandes ganancias y están esperando que los inversores minoristas entren al mercado para hacerse cargo.' dijo él.

Estas palabras me recuerdan la situación en 2021 cuando el Bitcoin alcanzó su punto máximo de 69800 dólares. En ese momento, mis tres amigos se lanzaron a comprar a precios altos y, como resultado, perdieron la mitad de su inversión de la noche a la mañana.

¿Por qué el mercado alcista siempre termina de manera abrupta en medio de la celebración? Este veterano de las criptomonedas me reveló tres ideas clave:

Primero, existe el 'efecto de embalse' en el mercado. El mercado es como un embalse, el período de aumento brusco en realidad está atrayendo a los minoristas a 'inyectar agua', elevando constantemente el nivel del agua. Sin embargo, las grandes instituciones no mantendrán sus posiciones a largo plazo, a menudo venden sus activos de manera concentrada cuando el mercado alcanza su punto máximo, lo que equivale a 'liberar agua' repentinamente. Esto provoca que el mercado 'se seque' de inmediato, y el precio colapsa. Por ejemplo, después de la caída del '312', el mercado tardó seis meses en recuperarse, mientras que después del evento '519' incluso esperó seis meses para volver a subir, todo esto se debe a que la velocidad de 'liberación de agua' fue demasiado rápida, mientras que el proceso de 'acuñación' fue lento.

En segundo lugar, los tokens de baja capitalización a menudo se utilizan como herramientas de cosecha. Este trader compró en 2020 un token de baja capitalización que prometía un retorno de diez veces, pero cuando las instituciones comenzaron a vender, el precio de la moneda cayó un 90%. Él declaró: 'Wall Street no se preocupa por qué moneda de baja capitalización puede sobrevivir, solo quieren atraer a los minoristas con historias para que compren.' Hoy en día, muchos tokens de baja capitalización tienen escasez de liquidez, y una vez que caen, están al borde de cero, ya que las grandes instituciones se han retirado, y solo quedan los minoristas luchando por mantenerlo.

¿Cuál es la situación actual del mercado? Este veterano de las criptomonedas cree que las grandes instituciones han cumplido en su mayoría con sus objetivos de ganancias anuales y podrían retirar sus inversiones en cualquier momento. Se lamenta: 'En 2021 siempre sentí que podría seguir subiendo, pero compré Bitcoin en el punto máximo de 69800 dólares y tuve que vender cuando bajó a 30000 dólares. Los inversores institucionales, aunque son codiciosos, saben cuándo retirarse; los inversionistas minoristas, aunque también son codiciosos, siempre fantasean con que podrán sobrevivir a un colapso.'

Para los nuevos inversores, dio un valioso consejo: cuando veas que todos los activos están en una locura de crecimiento, a menudo no es una oportunidad, sino una señal de que debes ser cauteloso. No te dejes llevar ciegamente solo porque ves a otros obteniendo ganancias, sino que debes pensar con calma: '¿Quién está impulsando este aumento? ¿Cuándo se retirarán?' Recuerda, el mercado se inflaciona lentamente, pero la desinflación puede ocurrir de la noche a la mañana.

En este mercado de alta volatilidad, mantener una estrategia de inversión sólida es más importante que cualquier otra cosa.