Tutoriel Aave : Flash Loan

Dans la finance traditionnelle, un emprunteur doit fournir une garantie et réussir des contrôles de crédit avant d’obtenir un prêt. À l’inverse, la finance décentralisée permet d’accéder à des prêts sans garantie. Ce dispositif est appelé flash loan. Le protocole DeFi Aave propose l’un des produits de flash loan les plus en vue du secteur. Ce guide complet présente ce service et explique comment les investisseurs peuvent l’utiliser.

Qu’est-ce qu’un flash loan ?

Un flash loan est un prêt non garanti et à très court terme proposé dans l’univers DeFi. Il s’agit d’opérations à risque élevé, permettant aux utilisateurs d’emprunter des cryptomonnaies sans disposer de garantie initiale. L’exécution de ces prêts repose sur des smart contracts et leur durée est très limitée.

Pour bénéficier d’un flash loan, l’emprunteur doit généralement rembourser le capital et les intérêts en un seul bloc de transaction. Si le remboursement n’est pas effectué, la transaction est annulée et les fonds sont restitués au prêteur. Les flash loans sont particulièrement adaptés aux stratégies de trading à haute fréquence et à l’arbitrage, consistant à acheter et vendre un actif sur différents marchés simultanément, du fait de la rapidité d’exécution requise.

Tout utilisateur souhaitant souscrire un flash loan doit concevoir un smart contract spécifique. Celui-ci définit les modalités du prêt, notamment le remboursement, les intérêts et les frais, dans le cadre de la même transaction. Aave a été la première plateforme DeFi à introduire les flash loans. Avant cela, il était nécessaire de déposer un actif sur-garanti pour obtenir un autre actif numérique en prêt. Par exemple, pour emprunter du MATIC, l’utilisateur devait déposer un actif d’une valeur équivalente à celle du MATIC emprunté en guise de garantie.

Avec l’arrivée du flash loan, des protocoles DeFi comme Aave et d’autres plateformes décentralisées permettent d’emprunter sur Ethereum sans garantie. Toutes les transactions Ethereum sont atomiques, c’est-à-dire qu’elles doivent être entièrement finalisées ou annulées. Le flash loan exploite cette atomicité pour accorder des prêts sans exigence de garantie, sous réserve d’alimenter les pools de liquidité des actifs concernés. De plus, chaque prêt est soumis à des frais de 0,09 % du montant emprunté. Les investisseurs doivent rembourser le flash loan au sein de la même transaction. Si le remboursement n’a pas lieu avant la fin de la transaction, le smart contract l’annule et l’actif est reversé au prêteur.

Comment créer un flash loan sur Aave ?

Le flash loan d’Aave est aujourd’hui la solution la plus utilisée par les développeurs DeFi. Cette section décrit pas à pas la création d’un smart contract et la demande d’un flash loan sur le réseau Aave.

Étape 1 : Préparer l’environnement de développement – Les flash loans s’exécutent à travers des smart contracts en Solidity et peuvent être développés dans des environnements compatibles. Truffle et Remix sont les outils open source les plus couramment utilisés avec Aave. L’utilisateur accède au site Remix Online IDE et valide les conditions d’utilisation pour démarrer.

Étape 2 : Installer l’extension MetaMask – Avant la rédaction du smart contract, il est indispensable d’installer l’extension MetaMask sur le navigateur pour interagir avec la blockchain Ethereum. L’utilisateur se rend sur le site MetaMask, clique sur « Télécharger pour Chrome » et procède à l’installation. Après avoir lancé MetaMask, il crée un portefeuille avec un nouveau mot de passe et enregistre la phrase de récupération secrète de 12 mots, à conserver de façon sécurisée hors de l’ordinateur.

Étape 3 : Créer un smart contract – Il s’agit ensuite de coder le smart contract de la transaction en langage Solidity. L’utilisateur crée six fichiers de contrat sur Remix IDE : FlashLoan.sol, FlashLoanReceiverBase.sol, ILendingPoolAddressesProvider.sol, IFlashLoanReceiver.sol, ILendingPool.sol et Withdrawable.sol, et y ajoute le code fourni dans la documentation Aave.

Étape 4 : Alimenter le portefeuille – Il convient de déposer des fonds sur le portefeuille MetaMask, car ces fonds serviront à accéder au prêt. Il ne s’agit pas de garantie : l’utilisateur fournit simplement de la liquidité au pool d’Aave. Il peut utiliser le bouton « Acheter » sur MetaMask et déposer de l’ETH.

Étape 5 : Déployer le contrat – Pour déployer le contrat, l’utilisateur ouvre MetaMask et sélectionne un réseau de test, en remplacement de l’« Ethereum Mainnet » par défaut. Les codes sont collés dans les fichiers Solidity, puis l’utilisateur clique sur l’icône « Solidity Compiler », choisit la version adaptée (généralement 0.6.6 ou supérieure selon les exigences Aave), et compile FlashLoan.sol. Le contrat est ensuite déployé sur le réseau de test via l’onglet « Deploy ». Il faut passer l’environnement de JavaScript VM à Injected Web3 pour garantir la compatibilité.

Étape 6 : Alimenter le flash loan – Les flash loans n’exigent aucune garantie, mais nécessitent des fonds pour l’opération. L’utilisateur accède au pool Aave et connecte son portefeuille MetaMask. Après validation de la demande d’autorisation, il peut fournir de l’ETH depuis MetaMask dans la colonne « Assets to Supply », à partir de 0,01 ETH. L’utilisateur peut ensuite emprunter du Dai dans la colonne « Assets to Borrow » et confirmer la transaction sur MetaMask.

Étape 7 : Exécuter le contrat de flash loan – Enfin, il faut appeler le contrat testnet DAI d’Aave pour lancer le flash loan. L’utilisateur retourne sur Remix IDE, accède à l’onglet « Deployed Contracts », copie l’adresse du contrat et la renseigne dans la boîte de dialogue address_asset. Un clic sur « Flash Loan » lance la transaction.

Peut-on exécuter des flash loans sans coder ?

Oui, les utilisateurs sans connaissances en programmation peuvent déployer et utiliser des flash loans grâce à la documentation tutorielle fournie par le réseau Aave. La plateforme propose une documentation détaillée permettant de suivre chaque étape sans compétence technique avancée. Il est également possible d’utiliser des outils spécialisés comme Collateral Swap ou Defisaver pour accéder aux prêts intelligents Aave sans coder. Ces interfaces intuitives masquent la complexité des smart contracts et rendent les flash loans accessibles à un plus grand nombre. Cette démocratisation constitue une avancée majeure pour une DeFi plus inclusive et accessible.

Conclusion

Ce tutoriel complet sur les flash loans Aave détaille toutes les étapes pour déposer des fonds et accéder aux flash loans sur le protocole. Les flash loans constituent une innovation de rupture en finance décentralisée, offrant des possibilités d’emprunt sans garantie, inédites dans la finance traditionnelle. Grâce à l’atomicité des transactions Ethereum, leur mécanisme permet des stratégies d’arbitrage rapide et d’autres opérations DeFi sophistiquées. Le guide démontre que développeurs comme utilisateurs non techniques peuvent accéder à cette technologie. Avec une exécution rigoureuse des smart contracts, une configuration de portefeuille adaptée et une compréhension claire du pool de liquidité Aave, il est possible d’emprunter des actifs numériques et de rembourser le prêt dans un seul bloc. Alors que la DeFi poursuit son évolution, le flash loan demeure un outil clé pour les traders et investisseurs désireux de maximiser leurs opportunités sur le marché crypto, en gardant à l’esprit les risques et exigences techniques associés à ces opérations.

FAQ

Qu’est-ce qu’un flash loan exactement ?

Un flash loan est un outil DeFi qui permet d’emprunter sans garantie, avec obligation de remboursement dans la même transaction. Il s’appuie sur les smart contracts et la liquidité on-chain pour des stratégies d’arbitrage et de trading.

L’arbitrage via flash loan est-il toujours rentable ?

Oui, l’arbitrage via flash loan reste rentable en 2025, selon les conditions de marché et la précision d’exécution. La réussite dépend du bon timing et de frais modérés.

Comment rembourser un flash loan ?

Les flash loans sont automatiquement remboursés dans la même transaction. Il suffit que le contrat dispose des fonds nécessaires à la fin de l’opération.

Puis-je obtenir un flash loan avec un mauvais crédit ?

Les flash loans en crypto ne requièrent aucun contrôle de crédit. Ils reposent sur les smart contracts et la garantie, non sur l’historique de crédit. Un mauvais crédit n’a donc pas d’impact sur l’accès à un flash loan.