La CFTC règle avec un ancien ingénieur de FTX pour 3,7 M$, clôturant la première affaire individuelle

En bref

• La CFTC a finalisé une ordonnance de confiscation de 3,7 millions de dollars à l’encontre de Nishad Singh, ancien responsable de l’ingénierie chez FTX, sans imposer de sanction civile.
• Trois affaires individuelles dans le registre d’application (enforcement) de l’agence concernant FTX restent sans issue.
• Le registre d’application complet de FTX pourrait ne pas être clos avant le milieu de 2027 environ, a déclaré Decrypt.

La Commodity Futures Trading Commission a finalisé une ordonnance de confiscation à l’encontre de Nishad Singh, ancien responsable de l’ingénierie chez FTX, sans imposer de sanction civile, clôturant la première affaire individuelle de l’action d’application de la loi de l’agence, menée depuis plusieurs années, contre FTX. Une ordonnance de consentement complémentaire déposée auprès du tribunal du Southern District de New York exige que Singh paie 3,7 millions de dollars au titre de la confiscation, ce montant représentant l’immobilier qu’il a acheté en octobre 2022 avec des fonds dont il savait qu’ils provenaient d’actifs de clients de FTX détournés, selon l’ordonnance.

.@CFTC Resolves Action Against Former FTX Head of Engineering: https://t.co/vl3q2D8MtK

— CFTC (@CFTC) April 1, 2026

En plus de la confiscation de 3,7 millions de dollars, l’ordonnance de consentement impose une interdiction de trading de cinq ans et une interdiction d’enregistrement de huit ans. La CFTC a renoncé à la restitution et aux pénalités civiles, en invoquant la coopération de Singh et sa responsabilité conjointe et solidaire pour une ordonnance de confiscation pénale de 11,02 milliards de dollars. Singh « s’est livré à, et a aidé, des violations importantes de la loi et des réglementations de la CFTC en tant qu’ancien responsable de l’ingénierie chez FTX, et les ordonnances de consentement reflètent la gravité de ces violations », a déclaré David Miller, directeur de l’application de la loi de la CFTC, dans un communiqué. Néanmoins, a ajouté Miller, la résolution de l’affaire de Singh indique la position de la Commission sur le fait de « récompenser et inciter à fournir une assistance substantielle » dans le cadre de ses enquêtes. Le règlement de Singh représente la première affaire individuelle que la CFTC a entièrement résolue dans le cadre de son action d’application contre FTX, qui a débuté en décembre 2022. Il a occupé le poste de responsable de l’ingénierie chez FTX et a reconnu, dans son plaidoyer de culpabilité de février 2023, avoir maintenu du code permettant à Alameda Research de retirer des milliards de fonds de clients de la bourse, sans divulgation.

En octobre 2024, il a témoigné contre Bankman-Fried au procès et n’a reçu aucune peine de prison pour cela. « Il est presque impossible de quantifier le rôle d’une personne qui construit des systèmes qui ont permis le détournement des fonds de clients, parce que les systèmes sont des systèmes », a déclaré Christian Ruz, directeur de la stratégie d’entreprise au sein de l’agence crypto Hype, à Decrypt. Singh « a construit un système centralisé pour gérer les dépôts, les fonds des clients et les activités de trading », a déclaré Ruz, ajoutant qu’un tel système « n’est ni bon ni mauvais en soi, mais c’est l’usage qu’on en fait ». L’effondrement de FTX Après qu’environ 8 milliards de dollars de dépôts de clients ont été acheminés vers la société de trading sœur Alameda Research pour couvrir des pertes, financer de l’immobilier de luxe et financer des contributions politiques, FTX s’est effondrée en novembre 2022. Les retombées ont déclenché des poursuites pénales contre cinq dirigeants, un jugement de 12,7 milliards de dollars de la CFTC contre les entités corporatives et un processus de faillite qui a, depuis, distribué environ 10 milliards de dollars aux créanciers sur une succession estimée à 16 milliards de dollars.  Un quatrième cycle de remboursements d’une valeur de 2,2 milliards de dollars a commencé mardi. Les recours pécuniaires contre les dirigeants de FTX Gary Wang et Caroline Ellison, qui a été libérée de la garde fédérale au début de 2026, restent en attente dans le rôle civil de la CFTC, tandis que l’affaire du cofondateur de FTX et ancien PDG Sam Bankman-Fried est suspendue, alors qu’il se représente lui-même dans une demande visant un nouveau procès depuis la prison fédérale.

Ruz a déclaré que les affaires restantes de la CFTC pourraient prendre plus de temps à résoudre, en estimant une clôture au milieu de 2027. « Nous savons comment fonctionne la justice et c’est l’un des dossiers les plus complexes, et les parties impliquées tenteront de retarder le verdict final », a-t-il ajouté. Lors d’une interview récente avec Farokh Sarmad, cofondateur de Dastan, Michael Selig, président de la CFTC, a averti que l’absence de réglementation des marchés de prédiction pourrait conduire à des « implosions » de type FTX, citant l’effondrement de la bourse alors que l’agence continue de résoudre son dossier d’application à la suite de ces retombées.