Démystifier la vérité sur les projets VC : les investisseurs doivent apprendre à juger de manière indépendante

Beaucoup de nouveaux investisseurs se demandent souvent ce qu’est un projet VC. En réalité, un projet VC est simplement l’abréviation de projet de capital-risque, en anglais Venture Capital, ce qui se traduit littéralement par capital à risque. La logique centrale de ce mode d’investissement est la suivante : investir dans des startups ou des projets innovants à fort potentiel de croissance, en échange de parts de la société ou de revenus futurs, tout en assumant le risque d’investissement correspondant.

Pourquoi les projets VC tombent-ils fréquemment dans l’échec

Il existe actuellement un phénomène grave sur le marché : de nombreux projets VC considèrent la mise en ligne sur certaines des principales plateformes d’échange comme leur seul objectif, ce qui mérite déjà d’être pris en garde. Si les équipes de projet se concentrent uniquement sur l’atteinte de la cotation en bourse, elles risquent d’ignorer la création de valeur du produit lui-même, ce qui conduit finalement les investisseurs à courir le risque d’être “arrachés” (割韭菜).

Ce qui est encore plus préoccupant, c’est que ces projets ciblent généralement des investisseurs particuliers peu informés du marché. Une fois la mise en ligne terminée, si la popularité du projet diminue et que les fonds se retirent pour réaliser leurs gains, les investisseurs qui entrent ensuite deviennent des “pigeons” (接盘侠).

Comment les investisseurs peuvent-ils se sauver eux-mêmes

Honnêtement, en tant qu’investisseurs ordinaires, nous ne pouvons pas directement changer les décisions des équipes de projet, mais nous pouvons changer notre façon de percevoir. La seule solution à ce moment-là est : continuer à apprendre et construire notre propre cadre d’investissement.

Plus concrètement, il faut faire attention aux points suivants :

Approfondir ses connaissances - Étudier en profondeur chaque projet que l’on souhaite investir, en comprenant ses bases technologiques, le background de l’équipe, le positionnement sur le marché, plutôt que de suivre aveuglément la tendance. Lors du processus d’étude, on peut se référer à des analyses crédibles dans le secteur, mais la décision finale doit venir de soi.

Trouver la voie qui nous convient - Les différents projets VC touchent à divers domaines, allant de l’application à l’infrastructure, chaque secteur ayant un rapport risque/rendement différent. Les investisseurs doivent choisir une voie relativement contrôlable en fonction de leur tolérance au risque et de leurs connaissances.

Construire une logique d’investissement indépendante - C’est précisément ce que les lettres DYOR (Do Your Own Research) veulent exprimer. Suivre sa propre voie d’investissement et prendre des décisions qui résistent à l’épreuve.

La philosophie d’investissement après l’ère du Bitcoin

Nous sommes entrés dans l’ère post-Bitcoin, où le marché devient de plus en plus complexe, avec de plus en plus de projets, mais tous ne valent pas la peine d’être investis. La véritable capacité d’investissement ne consiste pas à suivre les prévisions des influenceurs, mais à faire des recherches indépendantes pour trouver des opportunités sous-estimées mais ayant une valeur réelle.

En d’autres termes, apprendre à dire “non” est plus important que d’apprendre à suivre la tendance à la hausse.