CAGR dans les investissements : métrique clé pour évaluer la rentabilité du portefeuille

Dans le monde de la finance, il existe un indicateur qui permet aux investisseurs d’évaluer objectivement la performance de leurs investissements sur le long terme. Il s’agit du taux de croissance annuel composé, connu sous le nom de CAGR, qui représente le taux de rendement annuel hypothétique si vos investissements croissaient à un rythme constant chaque année, en tenant compte du réinvestissement des revenus.

Pourquoi le CAGR diffère-t-il du taux de rendement simple

Contrairement aux calculs de profit simples, le CAGR prend en compte un facteur crucial – la capitalisation, ou effet de l’accumulation. Cela signifie que le profit obtenu la première année génère à son tour des profits dans les années suivantes. C’est pourquoi cet indicateur décrit de manière plus fiable la véritable trajectoire de croissance de votre capital par rapport à d’autres méthodes de calcul.

Les investisseurs utilisent le CAGR pour comparer différents actifs et déterminer lesquels ont montré la meilleure dynamique. Il aide également à évaluer les perspectives des investissements futurs et à analyser la performance de votre portefeuille sur les périodes passées.

Comment calculer le CAGR : étape par étape

La formule du CAGR est la suivante :

CAGR = (Valeur finale / Valeur initiale)^(1 / Nombre d’années) – 1

Pour appliquer cette formule en pratique, suivez cette procédure :

1. Divisez le montant actuel de votre investissement par le montant initial.
2. Élevez le résultat à la puissance de l’inverse du nombre total d’années d’investissement.
3. Soustrayez 1 de ce nombre.
4. Multipliez par 100 pour obtenir un résultat en pourcentage.

La signification pratique du CAGR pour la planification à long terme

Il est important de comprendre que le CAGR n’est pas le taux de rendement réel, mais une valeur conditionnelle qui indique quel aurait été le rendement annuel moyen en supposant une croissance régulière. Cependant, cette valeur unifiée permet aux investisseurs de comparer rapidement différents actifs et stratégies sur une base commune.

Grâce à cet indicateur, vous pouvez évaluer objectivement l’efficacité de chaque investissement, suivre la progression de votre portefeuille et prendre des décisions éclairées pour vos futurs placements. La compréhension du CAGR devient la base d’une planification d’investissement réussie à long terme et vous aide à ne pas vous perdre dans la multitude d’opportunités d’investissement disponibles.

#crypto2023 #dyor