Le 9 janvier, une vague importante de contrats d'options a atteint leur date d'expiration, fournissant des signaux clés pour les acteurs du marché. Au total, 21 000 contrats d'options Bitcoin ont expiré avec un ratio Put-Call de 1,07, indiquant une tendance baissière dans le sentiment. Le point de douleur maximal s'est situé à 90 000 $, avec une exposition notionnelle de 1,9 milliard de dollars sur ces positions. Ethereum a suivi avec un volume encore plus important — 126 000 contrats d'options ETH arrivant à expiration. Le ratio Put-Call ici était de 0,88, suggérant un positionnement relativement équilibré, bien que légèrement haussier. Le point de douleur maximal pour ETH a été fixé à 3 100 $, représentant $390 millions de dollars en valeur notionnelle à l'expiration. Ces événements d'expiration influencent généralement l'action des prix à court terme, car les teneurs de marché et les grands acteurs gèrent leurs couvertures et dénouent leurs positions.