Investir dans les actions de minéraux de terres rares : opportunités stratégiques dans le boom de la technologie avancée

Le paysage technologique mondial connaît une transformation sans précédent, et les minéraux de terres rares sont devenus une pierre angulaire de l’innovation moderne. Des avancées en intelligence artificielle à l’expansion des véhicules électriques et à l’accélération des énergies renouvelables, la demande pour les actions de minéraux de terres rares est devenue de plus en plus critique pour les investisseurs cherchant une exposition aux secteurs de la croissance future.

Les minéraux de terres rares, classés scientifiquement comme éléments de terres rares (REEs), comprennent 17 éléments chimiques essentiels aux applications de haute technologie. Le groupe inclut 15 lanthanides (du lanthane au lutécium), plus le scandium et l’yttrium—des éléments qui partagent des caractéristiques géologiques et chimiques similaires malgré l’exclusion du scandium de la série des lanthanides proprement dite. Ces matériaux alimentent tout, des processeurs de smartphones et des aimants pour moteurs de VE aux systèmes de panneaux solaires et équipements de défense avancés.

La Signification Stratégique de l’Action sur les Minéraux de Terres Rares

Le défi critique auquel fait face l’industrie des minéraux de terres rares concerne la concentration de la production et la vulnérabilité de la chaîne d’approvisionnement. Historiquement, la Chine a dominé l’extraction et le traitement mondiaux des minéraux de terres rares, créant des préoccupations géopolitiques sur la sécurité de l’approvisionnement. Ce monopole a incité les États-Unis et les nations alliées à poursuivre activement la diversification de la chaîne d’approvisionnement et le développement de capacités de production domestique.

Pour les investisseurs, ce changement crée des opportunités attrayantes dans l’action sur les minéraux de terres rares. Les entreprises capables de combler les lacunes de la chaîne d’approvisionnement ou d’élargir leur capacité de production non chinoise peuvent bénéficier considérablement du soutien gouvernemental, de contrats d’approvisionnement à long terme et de la demande croissante dans plusieurs secteurs.

Albemarle : Action sur les Minéraux de Terres Rares avec des Facteurs de Demande Avérés

Albemarle Corporation (NYSE : ALB) représente une valeur fondamentale dans l’action sur les minéraux de terres rares, bien que la société se spécialise spécifiquement dans le lithium—un composant critique des minéraux de terres rares dans la technologie des batteries de VE. Albemarle extrait et traite le lithium aux côtés d’autres produits chimiques spécialisés, ce qui en fait un bénéficiaire direct de la révolution EV.

Les performances financières de l’entreprise en 2023 ont montré une résilience malgré la volatilité du marché. Les ventes nettes annuelles ont augmenté de 31 % pour atteindre 9,6 milliards de dollars, avec un bénéfice net de 1,6 milliard de dollars et un bénéfice dilué ajusté par action de 15,22 dollars, soutenus par une augmentation de 21 % du volume total et une croissance particulièrement forte du segment de stockage d’énergie (expansion de volume de 35 %).

L’action ALB a connu des vents contraires importants ces dernières années, en baisse d’environ 19 % jusqu’en 2025, après un sommet historique à la fin 2022. Cependant, les fondamentaux de l’entreprise restent convaincants : un portefeuille diversifié de produits à base de lithium, des installations de production dispersées géographiquement, et des partenariats stratégiques à long terme avec de grands constructeurs automobiles. En 2023, Ford Motor a choisi Albemarle pour fournir de l’hydroxyde de lithium de qualité batterie à partir de 2026 jusqu’en 2030—un accord de cinq ans désormais en cours.

Se négociant actuellement à 8,8 fois le bénéfice trailing avec un rendement en dividende de 1,4 %, l’action ALB vise un objectif de prix médian de 145 dollars sur 12 mois, suggérant un potentiel de hausse d’environ 24 %.

MP Materials : Action sur les Minéraux de Terres Rares avec une Exposition à la Croissance Élevée

MP Materials Corporation (NYSE : MP) offre une autre voie pour accéder à l’action sur les minéraux de terres rares, en se concentrant spécifiquement sur les aimants permanents en terres rares, essentiels pour la technologie des moteurs EV. Les subventions gouvernementales récentes et un environnement politique favorable positionnent l’entreprise pour une expansion future significative.

Cependant, la performance à court terme présente un tableau plus prudent. Les résultats financiers de 2023 ont révélé des défis importants : les revenus ont contracté de 52 % pour atteindre 253 millions de dollars, tandis que le bénéfice dilué ajusté a chuté de 77 %, passant de 1,68 dollar à 0,39 dollar. Le contexte de prix sévère s’est avéré particulièrement dommageable—les prix réalisés par tonne métrique d’oxyde de terres rares ont chuté de 34 %, tandis que les coûts de production par tonne métrique ont augmenté de 24 %.

Malgré ces vents contraires, MP Materials a maintenu une discipline de production, dépassant 40 000 tonnes d’oxyde de terres rares (REO) pour la troisième année consécutive et réalisant la première production et vente de Néodyme et Praséodyme (NdPr)—des aimants permanents à haute résistance, essentiels pour des applications avancées.

L’action a diminué d’environ 20 % depuis le début de l’année jusqu’en 2025, mais le consensus des analystes reste optimiste : la prévision de prix médian sur 12 mois s’élève à 22 dollars, représentant une appréciation potentielle de plus de 37 %. Cette hausse significative reflète la conviction des analystes que les valorisations actuelles sous-estiment la position à long terme de l’entreprise dans les minéraux de terres rares.

ETF REMX : Accès Diversifié et Large aux Actions sur les Minéraux de Terres Rares

Pour les investisseurs recherchant une exposition plus large aux actions sur les minéraux de terres rares sans sélectionner d’entreprises individuelles, le VanEck Vectors Rare Earth/Strategic Metals ETF (NYSEARCA : REMX) constitue une alternative attrayante. Lancé en octobre 2010, REMX détient actuellement un portefeuille diversifié de 27 sociétés minières, de raffinage et de recyclage à l’échelle mondiale, spécialisées dans les minéraux de terres rares et les métaux stratégiques.

REMX détient environ 333 millions de dollars d’actifs nets, avec les 10 premières positions représentant environ 60 % de la valeur du portefeuille. L’exposition géographique du fonds couvre l’Australie, les États-Unis, la Chine, le Canada et d’autres marchés—offrant une diversification significative face à tout risque lié à un seul pays.

Les principales participations du fonds incluent Albemarle et MP Materials mentionnés précédemment, ainsi que d’autres spécialistes des minéraux de terres rares : Pilbara Minerals (OTCMKTS : PILBF), Arcadium Lithium (NYSE : ALTM), Lynas Rare Earths (OTCMKTS : LYSDY), et Sociedad Quimica y Minera de Chile (NYSE : SQM). Le fonds maintient également une exposition aux producteurs chinois de minéraux de terres rares, notamment Northern Rare Earth Group, Jinduicheng Molybdenum, et Xiamen Tungsten—des entreprises fournissant des matériaux critiques pour l’électronique grand public, les EV, l’aérospatiale et la défense.

REMX a connu des vents contraires en 2025, enregistrant une baisse d’environ 18 % depuis le début de l’année. Cette faiblesse pourrait constituer une opportunité d’entrée attrayante pour les investisseurs cherchant une exposition large aux actions sur les minéraux de terres rares à des valorisations faibles.

Conclusion : La Justification d’Investir dans l’Action sur les Minéraux de Terres Rares

Le pivot mondial vers une technologie durable, l’adoption des véhicules électriques et la résilience de la chaîne d’approvisionnement garantissent que l’action sur les minéraux de terres rares reste stratégiquement importante pour les portefeuilles axés sur la technologie. Que ce soit par la sélection d’entreprises individuelles (Albemarle pour la stabilité établie, MP Materials pour le potentiel de croissance) ou par une exposition via ETF diversifié (REMX pour un accès multi-entreprises), les investisseurs peuvent se positionner pour bénéficier des tendances de fond soutenant la demande en minéraux de terres rares dans la prochaine décennie.