最近の市場動向は、第4四半期の相場が主に業績によって推進されており、単なるテーマの投資ではないことを示しています。特にテクノロジー分野では、製品の価格上昇や需給関係の改善を通じて利益を向上させることができるセクターが、資金の事前配置を引き寄せています。それでは、業績の確実性が高い11の投資方向とその核心論理を見ていきましょう。

まず、AIストレージチップ分野が注目されています。AIコンピューティングパワーの爆発的な成長がストレージチップを新しい景気サイクルに突入させ、DRAMとNANDの価格は年内に累計で40％以上の上昇を見せています。業界のリーディング企業の注文可視性は来年の第一四半期まで延びており、第3四半期の在庫回転効率は明らかに向上しており、第4四半期の収益成長率は市場の予想を上回り続けると予想されています。

次に、半導体フォトレジストセクターも注目に値します。日本の供給業者であるKrFフォトレジストの生産能力が制限されているため、国内のウェハ工場は供給不足に直面し、フォトレジストの価格は半年で約60%上昇しました。国産メーカーは導入プロセスの検証を加速しており、一部の企業は四半期の受注規模が前年同期比でほぼ3倍に増加し、業績の弾力性が顕著です。

さらに、先進的なプロセスのチップ分野も良好な展望を示しています。高性能チップの国産化プロセスが加速する中、7ナノメートル以下の先進的なプロセスの注文比率が継続的に上昇しています。パッケージングとテストの段階も同様に恩恵を受けることになるでしょう。例えば、長電科技の第3四半期の先進的なパッケージングビジネスの収益は明らかな増加を示しています。

上記の3つの分野に加えて、他の8つの方向も同様に高い業績の確実性を持っています。投資家は市場の動向に引き続き注意を払い、投資機会をつかむべきです。ただし、投資には常にリスクが伴うため、投資家は意思決定を行う前に、関連する業界や企業の具体的な状況を十分に理解し、自身のリスク耐性に基づいて理性的な投資を行うことをお勧めします。