Trading de criptomonedas frente al comercio tradicional: diferencias clave y características del mercado

Los mercados financieros están experimentando cambios radicales. En la última década, los activos digitales se han convertido en una alternativa seria al comercio tradicional, atrayendo tanto a profesionales experimentados como a principiantes. Si quieres entender en qué se diferencia el mercado de criptomonedas de las operaciones clásicas en bolsas y divisas, este artículo te ayudará.

Fundamentos de las criptomonedas: qué necesitas saber

La criptomoneda es un activo virtual o digital, protegido por criptografía para garantizar la seguridad de las operaciones. La característica principal es la ausencia de un emisor central. En lugar de estructuras gubernamentales o bancarias que controlan el dinero tradicional, las criptomonedas son gestionadas por una red descentralizada de participantes.

La primera criptomoneda exitosa fue Bitcoin, lanzada por Satoshi Nakamoto en enero de 2009. Bitcoin abrió una clase completamente nueva de instrumentos financieros, que funcionan según reglas fundamentalmente diferentes a las monedas fiduciarias de uso cotidiano.

La principal diferencia de las criptomonedas respecto al dinero habitual es su virtualidad total. No encontrarás monedas físicas ni billetes en tu bolsillo. Las nuevas unidades de criptomonedas entran en circulación no a través del sistema bancario, sino mediante un proceso tecnológico en el que participan voluntarios de todo el mundo, usando sus ordenadores para procesar transacciones.

Para verificar las transacciones y garantizar la seguridad, funciona una red distribuida de nodos. Estos nodos son ordenadores que almacenan el historial de todas las operaciones y verifican los nuevos datos. Esta estructura hace que la criptomoneda sea realmente «descentralizada», sin estar vinculada a ninguna organización o Estado en particular.

La definición de criptomonedas se amplía constantemente. El sector evoluciona, surgen nuevas categorías de activos, incluyendo las finanzas descentralizadas (DeFi), que abren acceso a servicios financieros sin intermediarios.

Cómo funciona el mercado de criptomonedas

Los mercados de criptomonedas son completamente descentralizados. No son emitidos ni controlados por un gobierno o bancos centrales. En su lugar, los activos digitales están distribuidos en una red informática, donde cada participante tiene la misma información sobre todas las operaciones.

La compra y venta de criptomonedas se realiza en plataformas especializadas — exchanges de criptomonedas. Los activos se almacenan en carteras digitales — dispositivos de software o hardware, donde guardas tus claves privadas de acceso.

La transacción entre dos participantes se considera finalizada solo después de su confirmación por la red y su registro en la cadena de bloques. Este proceso se llama minería. La mayoría de los tokens criptográficos nuevos se crean precisamente de esta manera.

Blockchain: tecnología que lo sustenta

El nombre lo dice todo: blockchain representa una cadena virtual de bloques. Cada bloque contiene un conjunto de transacciones y otra información importante. Cuando un nuevo bloque se añade a la cadena, sus datos se vuelven inalterables: no se puede eliminar ni modificar la información.

Los nodos de la red cumplen funciones críticas: almacenan un archivo completo del historial de operaciones y verifican la corrección de los nuevos datos. Este sistema garantiza transparencia y protección contra manipulaciones.

Comercio de criptomonedas: esencia y características

El intercambio de activos digitales entre traders se llama comercio de criptomonedas. El objetivo principal es obtener beneficios de las fluctuaciones de precios en el mercado, provocadas por cambios en la oferta y la demanda.

El mercado de criptomonedas se caracteriza por su alta volatilidad: los precios pueden cambiar drásticamente en horas o incluso minutos. Esto crea tanto oportunidades atractivas de ganancia como riesgos importantes para los traders inexpertos.

Aunque el trading de criptomonedas aún está en fase de desarrollo, ya atrae la atención de los medios internacionales. Los saltos impresionantes en el precio de Bitcoin aparecen regularmente en titulares, inspirando a nuevos inversores.

Además de Bitcoin, existen miles de altcoins (criptomonedas alternativas), disponibles para comerciar en diversas plataformas. Dependiendo del estilo de trading, el inversor puede comprar y vender un activo en minutos, horas, días o semanas, intentando asegurar beneficios en diferentes niveles de precio.

Puntos clave para traders

• Los exchanges de criptomonedas son completamente independientes de los mercados bursátiles tradicionales
• El mercado de criptomonedas funciona 24/7 sin pausas ni descansos
• La extrema volatilidad permite a los traders encontrar señales de trading en cualquier momento
• Una estrategia correcta permite obtener beneficios tanto en subidas como en bajadas de precios

Inicio en el trading: mínimo necesario

Antes de comenzar a comerciar, asegúrate de tener:

• Cartera de criptomonedas — elige entre opciones en papel, móvil, software o hardware según tus necesidades de seguridad y comodidad
• Acceso a una plataforma confiable de criptomonedas — un exchange donde puedas comprar, vender e intercambiar activos digitales

Cómo se determina el precio en el mercado de criptomonedas

Al igual que en cualquier mercado financiero, los precios de las criptomonedas se forman bajo la influencia de la oferta y la demanda. Cuando hay más compradores que vendedores, el precio sube. Cuando la oferta supera a la demanda, el precio baja.

¿Suena simple? ¡Si solo fuera así! La realidad es mucho más compleja. Aunque los mercados de criptomonedas están protegidos de muchos factores macroeconómicos y políticos que afectan a las monedas tradicionales, todavía existe una alta incertidumbre en torno a los activos digitales.

Los analistas utilizan diversos métodos para predecir tendencias. Se observa un tendencia alcista cuando un activo aumenta de precio durante un período prolongado. Se caracteriza un mercado bajista por una caída sostenida de los precios.

Factores que determinan el valor de los activos criptográficos

Oferta (Supply): La cantidad total de monedas en circulación, la velocidad de emisión de nuevos tokens, así como su quema o pérdida, determinan la oferta del activo. Una oferta limitada suele mantener el precio.

Capitalización de mercado: Es el valor total de todas las monedas emitidas, multiplicado por su precio actual. La capitalización de mercado a menudo indica el dominio de una criptomoneda en el mercado. Cuanto mayor sea, más influyente se considera la moneda.

Cobertura mediática: Los precios de las criptomonedas están muy influenciados por los medios. Noticias impactantes, tanto positivas como negativas, pueden aumentar o disminuir rápidamente la demanda del activo.

Integración en la infraestructura: La facilidad con la que una criptomoneda puede integrarse en sistemas existentes — servicios de pago, comercio electrónico, aplicaciones blockchain — afecta su valor práctico y demanda.

Eventos clave: A diferencia de las acciones de empresas, las criptomonedas no tienen informes financieros o balances para analizar. En su lugar, eventos importantes incluyen cambios regulatorios, brechas de seguridad en exchanges, lanzamientos de nuevas funciones, decisiones judiciales y shocks macroeconómicos.

Pares de comercio de criptomonedas

Los principiantes suelen comenzar comprando criptomonedas con dinero fiduciario (monedas nacionales: dólar estadounidense, euro, libra esterlina, etc.) en uno de los cientos de exchanges. Sin embargo, no todas las plataformas ofrecen una amplia variedad de pares para comerciar.

A medida que los traders adquieren experiencia, pasan a comerciar directamente entre activos digitales. Por ejemplo, puedes intercambiar Bitcoin por Ethereum u otros altcoins. Como en el mercado de divisas (Forex), las criptomonedas se negocian en pares.

Los exchanges usan abreviaturas: BTC/USDT, BTC/ETH, BTC/USDC, etc. La primera moneda en el par es el activo que compras o vendes, la segunda es la unidad de cuenta.

Métodos de análisis de criptomonedas antes de comerciar

Invertir en criptomonedas sigue siendo de alto riesgo y especulativo. Cualquier activo puede perder valor, pero la mayoría de los expertos financieros coinciden en que las criptomonedas son el futuro de las finanzas.

La verdadera cuestión no es si las criptomonedas dominarán en 5, 10 o 15 años, sino qué monedas serán las líderes del mercado.

Al analizar Bitcoin, Ethereum, Litecoin u otros activos digitales, utiliza tres enfoques metodológicos:

Análisis técnico — estudio de gráficos de precios, volúmenes de comercio y otros indicadores de mercado para identificar patrones y predecir movimientos de precios.

Análisis fundamental — evaluación del valor intrínseco del activo mediante análisis de tecnología, equipo, uso, competencia y perspectivas de desarrollo del proyecto.

Análisis de sentimiento del mercado — seguimiento de la opinión pública, el contexto mediático y el comportamiento de grandes actores para entender la psicología del mercado.

Trading de criptomonedas y comercio tradicional: diferencias críticas

Los exchanges de criptomonedas han ganado enorme popularidad en los últimos años gracias al avance tecnológico y la expansión de funciones. La inversión en activos digitales ha crecido significativamente, elevando la capitalización total del mercado de criptomonedas por encima de $3 billones.

La demanda de tecnología blockchain y criptomonedas ha creado una fiebre del oro entre los traders que temen perderse grandes beneficios.

Sin embargo, comerciar en plataformas de criptomonedas difiere radicalmente del comercio en bolsas de valores o en el mercado Forex, que son mucho menos volátiles y tienen reglas establecidas desde hace tiempo.

Trading de criptomonedas vs Forex: análisis comparativo

El comercio de activos digitales (criptomonedas, tokens, NFT) y divisas (Forex) comparten características: en ambos casos, especulas sobre la variación del precio de un activo respecto a otro.

En el mercado de divisas, intercambias una moneda nacional por otra, esperando que suba de valor para vender con ganancia.

En el mercado de criptomonedas, compras y vendes activos digitales, intentando aprovechar las fluctuaciones de precio.

Ambos mercados están influenciados por la oferta y la demanda, pero los factores que los determinan son completamente diferentes. Las criptomonedas se basan en una tecnología blockchain innovadora con arquitectura descentralizada. Se han realizado inversiones colosales en esta infraestructura, y la demanda de activos digitales crece exponencialmente.

El mercado de divisas existe desde hace décadas. Representa la confrontación de economías nacionales — especulación sobre el tipo de cambio de las monedas. Las fuerzas que regulan este mercado son enormes, y cualquier desequilibrio puede afectar al sistema financiero global.

Comercio de acciones: visión alternativa

Cuando inviertes en acciones de una empresa, compras una participación en esa organización. Esa acción representa un activo material — una parte de la empresa que produce bienes o servicios reales.

A diferencia de las criptomonedas, cuyo valor depende principalmente de la demanda pública, el precio de una acción se determina por muchos factores: rendimiento de la empresa, perspectivas, valoración, flujo de caja y otros indicadores financieros.

Las bolsas de valores llevan operando más de 400 años. A lo largo de los siglos, los analistas han acumulado enormes volúmenes de datos para identificar tendencias y predecir el mercado. Aunque es difícil predecir el destino de una empresa en particular, los inversores pueden reducir riesgos invirtiendo en carteras de fondos en lugar de en valores individuales.

Comparación de volúmenes de mercado y capitalización

Mercado de criptomonedas:

• Capitalización total: alrededor de $3 trillones
• Alcanzó $1 un trillón en 12 años, pero los siguientes $2 trillones se añadieron en 11 meses
• Volumen diario de comercio: desde $100 mil millones hasta $500 mil millones, con un pico en mayo de 2021 de (mil millones$516

Mercado de divisas )Forex(:

• La economía mundial se estima en aproximadamente )trillones $80 en 2017(
• Volumen diario de comercio Forex: $6,6 billones )según datos del Banco de Pagos Internacionales en septiembre de 2019(
• Esto significa que la liquidez del Forex es 12–60 veces mayor que en el mercado de criptomonedas

Mercado de acciones de EE. UU.:

• Capitalización total: $53,4 billones )a diciembre de 2021(
• Incluye todas las empresas públicas registradas en NYSE, Nasdaq y otras bolsas
• A pesar de la pandemia, el mercado creció un 20,15% en 2020

) Lo que realmente compras

Acciones — son valores que reflejan la participación en una empresa. Los accionistas tienen derechos específicos: votar en las asambleas y recibir una parte de las ganancias en forma de dividendos.

Divisas en Forex — se negocian mediante contratos por diferencia ###CFD( con un bróker. No posees la moneda real a menos que la compres directamente en el mercado físico.

Criptomonedas — son fundamentalmente diferentes. Muchos activos digitales — Ether )ETH(, Basic Attention Token )BAT(, Vechain Token )VET( — son tokens utilitarios para su uso en ecosistemas blockchain. No representan una participación legal en una empresa ni son propiedad en el sentido tradicional.

) Problemas de liquidez

En el mercado de criptomonedas y en la bolsa existen activos con baja liquidez. Las criptomonedas de baja capitalización y las acciones microcap son más difíciles de vender rápidamente sin perder valor.

Al mismo tiempo, los pares de criptomonedas con alta liquidez ###BTC/USDT, ETH/USDT( y el mercado Forex permiten entrar y salir de posiciones casi instantáneamente. Por eso, el Forex y los principales pares de criptomonedas siguen siendo populares entre los traders activos.

) Horario de funcionamiento de los mercados

Esta es una diferencia crítica. Los mercados de criptomonedas operan 24 horas al día, 7 días a la semana — sin descansos ni feriados. Puedes comerciar en cualquier momento, independientemente de la hora del día o la ubicación geográfica.

Los mercados financieros tradicionales tienen horarios estrictamente definidos. Las bolsas de valores cierran los fines de semana y días festivos. El Forex se negocia más tiempo que las acciones, pero también tiene pausas.

El futuro: convergencia entre comercio tradicional y digital

A pesar de las diferencias, las fronteras entre el mundo de las criptomonedas y el sistema financiero tradicional se están borrando rápidamente. Proyectos como Synthetix y Terra utilizan activos sintéticos para representar acciones tradicionales en blockchain.

En un futuro cercano, los traders podrán comerciar acciones clásicas en plataformas descentralizadas mediante oráculos blockchain que conectan datos financieros tradicionales con redes de criptomonedas.

El comercio tradicional y el ecosistema cripto convergen rápidamente, creando una nueva economía digital híbrida, donde la línea entre el viejo y el nuevo modelo financiero se vuelve cada vez más difusa.

Conclusiones: qué mercado elegir

El mercado de criptomonedas ofrece oportunidades únicas: comercio 24/7, alta volatilidad para especulación, bajos obstáculos de entrada y potencial de crecimiento rápido. Pero también implica riesgos elevados y requiere un profundo conocimiento del mercado.

El trading tradicional en bolsas y Forex es más estable, respaldado por siglos de historia y mejor regulado. Sin embargo, las posibilidades de enriquecimiento rápido son menores y las sumas mínimas de entrada más altas.

La elección entre el trading de criptomonedas y el comercio tradicional debe basarse en tu tolerancia al riesgo, cantidad de capital disponible, horizontes temporales de inversión y nivel de conocimientos. Muchos inversores exitosos combinan ambos enfoques, diversificando su cartera entre diferentes clases de activos.