DAO : Comment les Organisations Décentralisées Révolutionnent le Monde de la Crypto

Le secteur des cryptomonnaies est en pleine transformation rapide. Après avoir attiré l’attention des entreprises et des investisseurs institutionnels en 2021, l’industrie continue d’innover pour faire fonctionner réellement les actifs numériques. L’une des innovations qui retient le plus l’attention est la DAO - Organisation Autonome Décentralisée. Si vous n’êtes pas encore familier avec ce concept, sachez qu’il promet de changer la façon dont les communautés investissent, gouvernent et collaborent.

Pourquoi devriez-vous vous soucier des DAOs ?

Les Organisations Autonomes Décentralisées représentent une application fondamentale des finances décentralisées (DeFi). Contrairement aux organisations traditionnelles avec leurs conseils d’administration et structures hiérarchiques complexes, les DAOs fonctionnent de manière radicalement différente.

Considérez-les comme des fonds de capital-risque, mais entièrement décentralisés. L’idée centrale est simple : éliminer les erreurs humaines et la possibilité de mauvaise conduite en utilisant des contrats intelligents pour automatiser les décisions et un modèle financé collectivement. Mark Cuban, milliardaire connu, a déjà reconnu le potentiel de cette approche, décrivant les DAOs comme la « combinaison parfaite entre capitalisme et progressisme » - un système transparent, sans confiance centralisée et capable de générer un rendement maximal sur investissement.

Dans les DAOs, les investisseurs transigent à l’échelle mondiale de manière anonyme et reçoivent des tokens qui confèrent des droits de vote sur des projets potentiels soutenus par les plateformes.

Qu’est-ce qu’une DAO exactement ?

Une Organisation Autonome Décentralisée est une entité qui fonctionne entièrement via des contrats intelligents et la technologie blockchain, avec un pouvoir de décision réparti entre les membres de la communauté.

Chaque DAO peut avoir des structures, règles et systèmes de gouvernance variés, tous définis par la communauté qui la soutient. Elles utilisent des contrats intelligents pour appliquer des règles et attribuer des droits de vote aux participants. Lorsqu’un développeur crée des applications décentralisées (dApps) - qu’il s’agisse de DEX, de marketplaces, de plateformes de prêt ou de jeux - ils mettent souvent en place des DAOs pour transférer le contrôle aux utilisateurs une fois que le projet fonctionne avec succès.

Le mécanisme fonctionne ainsi : les DAOs disposent de trésors communautaires qui ne dépensent qu’à travers un vote. Les membres peuvent présenter des propositions dans des délais spécifiés, garantissant une transparence totale et une autonomie. L’inconvénient : lorsque de nombreux tokens de gouvernance sont concentrés entre quelques mains, ces membres détiennent un pouvoir disproportionné sur les résultats des votes.

Malgré cela, les DAOs se sont déjà consolidées dans la communauté Ethereum et continuent de s’étendre, offrant des opérations plus fiables et une véritable décentralisation comparées aux systèmes traditionnels.

Connaître les différents types de DAOs

Protocol DAOs - Les géants du DeFi

Les Protocol DAOs constituent le plus grand segment de l’univers DAO, stimulant tout le marché du DeFi. Les plus grands protocoles DeFi utilisent ce mécanisme pour décentraliser les plateformes de prêt, les opérations de yield farming et plus encore, de manière totalement transparente.

Ces DAOs appliquent les principes de décentralisation à la propriété et à la gouvernance des opérations DeFi, apportant justice - un problème critique dans le secteur financier traditionnel. Parmi les exemples, on trouve Uniswap, Maker et Aave.

Venture DAOs - Démocratiser l’investissement initial

Les Venture DAOs, aussi appelées DAOs d’investissement, sont la deuxième catégorie la plus populaire. Elles fonctionnent en réunissant du capital de plusieurs utilisateurs pour investir dans des dApps et projets émergents de blockchain et crypto.

Contrairement au modèle traditionnel de fonds d’investissement, ici la décision sur quels projets financer appartient collectivement à la communauté. Les utilisateurs votent et sélectionnent des projets pour recevoir des ressources. Cela démocratise les opportunités d’investissement initial qui étaient traditionnellement réservées aux capital-risqueurs et investisseurs providentiels.

Grant DAOs - Financer l’innovation

Les Grant DAOs fonctionnent de manière similaire aux Venture DAOs, en réunissant des fonds de communautés aux objectifs communs. La différence : elles accordent des financements à des projets DeFi innovants et des applications émergentes, offrant aux nouvelles entreprises un chemin fiable pour lever des fonds.

La communauté évalue et vote sur les projets de façon décentralisée, avec plus de flexibilité et de transparence. Ces plateformes encouragent l’innovation dans le DeFi, aidant les utilisateurs à faire travailler leurs actifs en crypto et offrant aux développeurs des méthodes fiables de collecte de fonds.

Social DAOs - Réseaux sociaux décentralisés

Lorsque des communautés aux intérêts similaires se regroupent, apparaissent les Social DAOs. Elles adoptent des concepts de réseaux sociaux, mais avec une touche décentralisée.

Les membres potentiels paient une taxe d’entrée (souvent utilisée pour acquérir des tokens natifs de la DAO). Ces plateformes fonctionnent comme des cercles sociaux virtuels où les communautés partagent des idées et interagissent. Le Bored Ape Yacht Club est un exemple célèbre - un Social DAO qui n’admet que les propriétaires de NFT BAYC.

Collector DAOs - Possession fractionnée d’actifs premium

Les Collector DAOs rassemblent des communautés pour acquérir des actifs de grande valeur. Ce concept offre une voie unique pour que les utilisateurs obtiennent une propriété fractionnée d’actifs numériques coûteux, comme des NFTs.

Une communauté Collector DAO regroupe les ressources des membres pour acheter de l’art numérique coûteux. Les objets achetés deviennent la propriété collective de tous au sein de la DAO, donnant aux investisseurs de détail un accès à des opportunités d’investissement premium en NFTs.

Autres DAOs

Au-delà des types mentionnés, il existe des media DAOs, des service DAOs et bien d’autres variantes. Le point commun : rassembler des individus avec des idées similaires pour connecter et collaborer sur des objectifs partagés - depuis la possession d’actifs de valeur jusqu’à l’investissement dans des projets prometteurs ou l’interaction avec des personnes aux intérêts similaires. La particularité des DAOs est leur modèle unique de gouvernance, impliquant toute la communauté avec un droit de vote.

DAOs en action : les cas à connaître absolument

Uniswap (UNI) - La DEX révolutionnaire

Uniswap est la plus grande plateforme d’échange décentralisée basée sur le réseau Ethereum. Elle possède son propre modèle DAO qui gouverne ses opérations en utilisant le token natif UNI.

Données actuelles :

• Prix : 5,83 $
• Variation 24h : -2,00 %
• Capitalisation boursière : 3,67 milliards $
• Offre en circulation : 629 870 759 UNI

Le token de gouvernance a été lancé en septembre 2020, transférant le contrôle décentralisé total des opérations et du développement de la DEX à la communauté. Les détenteurs d’UNI votent sur des propositions de gouvernance liées à l’infrastructure, aux services et aux questions de la plateforme, ou délèguent leurs tokens à d’autres participants.

La distribution des 1 milliard de tokens UNI était : 60 % pour la communauté, 21,266 % pour l’équipe et les futurs employés, 18,044 % pour les investisseurs, et 0,69 % pour les conseillers.

La DAO permet aux membres de contrôler la gouvernance, de gérer le trésor communautaire, d’activer les interrupteurs de frais du protocole, et plus encore. Récemment, la communauté a voté pour intégrer la DEX à l’écosystème Polygon, gagnant en efficacité et combattant les défis liés aux frais de gaz élevés et à la congestion qui affectent Ethereum Layer 1.

Decentraland (MANA) - Gouverner un monde virtuel

Decentraland, l’un des plus grands noms du métavers, possède la DAO Decentraland qui contrôle tous les contrats intelligents et actifs de son écosystème.

Données actuelles :

• Prix : 0,12 $
• Variation 24h : -2,34 %
• Capitalisation : 223,77 millions $
• Offre en circulation : 1 919 110 389 MANA

La DAO supervise les contrats LAND, Estates, Wearables, serveurs de contenu et Marketplace. Une part importante du token MANA est conservée en réserve par la DAO, maintenant son autonomie dans les opérations du métavers.

Créée pour faire de Decentraland le premier monde virtuel entièrement décentralisé, la DAO permet à la communauté de contrôler les politiques, de définir les types de NFTs et de collectibles en vedette sur le marketplace, de gérer les enchères LAND et la modération de contenu. La communauté propose et vote collectivement sur les mises à jour, a voix au chapitre lors des enchères LAND, et peut même inscrire des contrats sur la whitelist.

Un Security Advisory Board (SAB) assure la sécurité des contrats intelligents. Le wMANA fonctionne comme un token de gouvernance pour les propositions et votes.

Aave (AAVE) - Prêts décentralisés

Aave est un protocole DeFi consolidé utilisant une DAO pour la gouvernance. La DAO de gouvernance Aave a été lancée en décembre 2020 avec le token AAVE, apportant une véritable décentralisation.

Données actuelles :

• Prix : 155,12 $
• Variation 24h : +1,65 %
• Capitalisation boursière : 2,36 milliards $
• Offre en circulation : 15 194 455 AAVE

Auparavant, seuls les développeurs pouvaient proposer des changements. Désormais, tous les détenteurs d’AAVE peuvent proposer des modifications grâce aux contrats intelligents.

Aave est un protocole open source et non custodial où les utilisateurs gagnent des intérêts sur des dépôts en crypto et prêtent des actifs de l’écosystème. Il a été l’un des premiers grands noms du DeFi à introduire les flash loans - prêts sans garantie qui doivent être remboursés dans le même bloc, avec des cas d’usage en arbitrage, swap de collatéral et auto-liquidation.

La DAO attribue un droit de vote double à chaque détenteur de token, permettant la délégation séparée des droits. Les développeurs ont également créé « The Guardians » - des utilisateurs élus avec le droit de bloquer des propositions malveillantes pouvant entraîner des pertes catastrophiques.

Sur les 16 millions de tokens AAVE émis, 13 millions ont été distribués à la communauté et 3 millions réservés.

OpenDAO (SOS) - Soutenir la communauté NFT

OpenDAO est l’une des plus récentes additions à l’univers DAO, lancée fin 2021. Elle a distribué des tokens SOS gratuits aux utilisateurs d’OpenSea - la plus grande marketplace de NFTs.

OpenDAO et son token SOS ont été conçus pour soutenir la communauté NFT. Les utilisateurs ayant effectué des transactions sur OpenSea avant le 23 décembre reçoivent des SOS gratuits en fonction du nombre et de la valeur de leurs transactions.

Sur un total de 100 trillions de tokens SOS : 50 % ont été réservés pour des airdrops aux utilisateurs d’OpenSea, 20 % restent dans la DAO, 20 % vont à des incitations de staking, et 10 % pour encourager les fournisseurs de liquidité. Les utilisateurs d’OpenSea pouvaient réclamer leurs tokens jusqu’au 30 juin 2022, après quoi les tokens restants ont été absorbés par le trésor.

La DAO prévoit d’utiliser 20 % de ses fonds pour indemniser les victimes d’arnaques sur le marketplace, promouvoir les artistes et communautés NFT, et offrir des subventions aux développeurs.

ConstitutionDAO (PEOPLE) - Quand la communauté crypto rêve en grand

ConstitutionDAO a gagné en popularité immédiatement après sa création en novembre 2021. L’idée : collecter de manière décentralisée pour acheter une copie originale de la Constitution des États-Unis lors d’une vente aux enchères de Sotheby’s et la transférer au public.

Données actuelles :

• Prix : 0,01 $
• Variation 24h : -0,51 %
• Capitalisation : 46,63 millions $
• Offre en circulation : 5 066 434 892 PEOPLE

Créée par Jonah Erlich et une trentaine d’autres personnes, la DAO a collecté environ 47 millions de dollars sur la blockchain Ethereum pour participer à la vente aux enchères. Bien qu’elle n’ait pas réussi à acquérir le document, l’intérêt suscité a permis de maintenir le token PEOPLE.

Bien que PEOPLE ait une origine en tant que meme, il a attiré l’attention des passionnés de crypto qui continuent d’acheter, maintenant un prix élevé. Il est devenu un token de propriété communautaire. Les fondateurs ont offert des remboursements complets via contrat intelligent sur Juicebox, à raison de 1 000 000 PEOPLE pour 1 ETH.

Comment pouvez-vous participer à une DAO ?

Rejoindre une DAO existante

Identifiez vos objectifs et intérêts, recherchez des DAOs alignées avec eux. Étudiez leur mission et leurs directives pour mieux comprendre leur but. Rejoignez le Discord de la communauté avant de devenir membre officiel.

Étape suivante : achetez quelques tokens de la DAO pour être reconnu comme participant. Ensuite, engagez-vous dans les forums de gouvernance, votez sur des décisions importantes et contribuez aux projets et développements.

Créer votre propre DAO

Définissez votre objectif et trouvez des collaborateurs intéressés. Établissez la propriété en créant et transférant des tokens via des airdrops ou récompenses.

Confirmez la méthode de gouvernance - cela détermine comment fonctionnent les votes. Définissez aussi comment les récompenses et incitations seront distribuées aux membres pour leurs contributions.

Investir dans des DAOs

De nombreux tokens de DAOs affichent d’excellentes performances sur le marché crypto et constituent des instruments d’investissement attrayants. Si vous souhaitez participer au succès de manière indirecte, la méthode la plus efficace est d’investir dans des tokens DAO via des exchanges de cryptomonnaies.