Existem razões sólidas por trás dessas taxas elevadas, no entanto. As instituições financeiras justificam as taxas elevadas de cartões de crédito como compensação pelo risco de empréstimo não garantido—quando não há garantia que suporte o empréstimo e nenhuma rede de segurança para recorrer, o credor assume uma exposição consideravelmente maior. É exatamente por isso que a dívida não garantida tem um prémio em comparação com as alternativas garantidas.