UBS resiste em reduzir o seu tamanho enquanto os reguladores suíços aumentam a pressão

Na sexta-feira, o máximo executivo do UBS, Sergio Ermotti, afirmou que o banco não reduzirá o seu tamanho, apesar dos apelos dos reguladores suíços para reforçar a sua estabilidade após a aquisição do Credit Suisse.

Ermotti expressou a sua confiança de que a UBS e os reguladores de Berna podem encontrar um compromisso viável e enfatizou que reduzir o tamanho do banco não seria benéfico. “Reduzir o tamanho do banco não é uma estratégia”, comentou.

UBS confirma a sua intenção de permanecer na Suíça

O banco tem resistido a várias medidas introduzidas em junho para proteger a Suíça se o seu único credor global enfrentar pressões financeiras. Uma proposta exigiria que o UBS aumentasse a capitalização das suas unidades não suíças de 60% para 100% para absorver perdas estrangeiras. No entanto, os analistas alertam que cumprir este requisito poderia obrigar o banco a reservar cerca de 24.000 milhões de dólares adicionais, limitando a sua capacidade de devolver capital aos acionistas.

De acordo com relatos, o banco tinha estado a elaborar planos de contingência e até a explorar a possibilidade de trasladar a sua sede para o estrangeiro. Em julho, fontes próximas ao assunto afirmaram que o credor suíço estava considerando trasladar a sua base para Londres. Ao mesmo tempo, indicaram que o banco tinha expressado preocupações internas de que as regras propostas poderiam deixá-lo vulnerável a uma aquisição estrangeira. No entanto, Ermotti posteriormente afirmou que o banco continua comprometido a permanecer na Suíça.

Em uma conferência empresarial nesta sexta-feira, o executivo afirmou que a força do UBS reside em seu alcance global e disse que reduzir-se seria um erro. Mantém sua confiança de que é possível encontrar um ponto intermediário que evite que o banco tenha que reservar bilhões a mais em capital sob as regras propostas.

Ainda assim, segundo fontes internas, o credor agora antecipa que não alcançará o seu objetivo de redução de pessoal antes de completar a fusão com o Credit Suisse no próximo ano. Desde o início de 2024, o banco reduziu aproximadamente 1.300 postos a cada trimestre, deixando a sua equipa acima de 105.000 empregados a tempo inteiro em junho. No entanto, é pouco provável que cumpra o seu objetivo interno ao ritmo atual de reduções.

Embora o banco não tenha compartilhado oficialmente seu objetivo de pessoal, segundo o Financial Times, fontes internas indicaram que os executivos querem reduzir o pessoal total para 85.000 até o final do processo de integração.

UBS está a trabalhar na redução de custos antes da integração completa do Credit Suisse

O diretor financeiro do UBS, Todd Tuckner, disse aos analistas em agosto que os esforços de redução de custos seriam divididos igualmente entre economias relacionadas com tecnologia e mão de obra. A aquisição do Credit Suisse trouxe cerca de 45.000 funcionários adicionais, elevando o pessoal total para mais de 119.000 no seu pico. No entanto, cerca de 14.000 empregos a tempo inteiro foram eliminados.

Ermotti, no início deste ano, disse que o UBS experimenta aproximadamente 7% de rotatividade natural anualmente, mas de acordo com uma fonte interna, a taxa de desgaste diminuiu, dificultando a redução da força de trabalho. No entanto, o banco tem se concentrado na mobilidade interna, com mais de dois terços das vagas suíças preenchidas internamente no ano passado.

Em agosto, o credor transferiu mais de um milhão de clientes retalhistas do Credit Suisse para os sistemas do UBS, resultando em centenas de perdas de emprego a nível nacional. No entanto, as poupanças totais não serão refletidas até que os sistemas antigos do banco, que restam das plataformas herdadas do Credit Suisse, sejam completamente eliminados após março de 2026.

Parece-me bastante suspeito que o UBS resista tanto às medidas de segurança propostas. Não aprendemos nada da crise financeira? Os grandes bancos querem sempre manter o seu tamanho enquanto minimizam as suas reservas de capital, e depois somos nós, os cidadãos, que pagamos quando tudo desmorona. E isso de “não é uma estratégia reduzir o tamanho” soa mais a proteger bônus executivos do que a preocupar-se com a estabilidade financeira da Suíça.