Acabei de receber várias janelas pop-up com pontos vermelhos, todas alertando “A taxa de financiamento está extremamente alta novamente”... Isso me deixou um pouco inquieto, mas, para ser honesto, o mais assustador nesse momento é se deixar levar pela ideia de ser o “escolhido para a reversão”.

Normalmente, pergunto a mim mesmo: estou realmente negociando o preço ou estou negociando o sentimento do mercado? Taxas extremas = negociações congestionadas, teoricamente é mais “lucrativo” fazer a contraparte, mas isso pressupõe que você aguente a dor de continuar inflando a bolha. A comunidade agora discute se deve esperar uma reversão ou continuar a pressionar, minha abordagem é bem covarde: sem sinais claros de estrutura (como desequilíbrios evidentes sendo corrigidos ou volatilidade começando a se consolidar), reduzo o uso de alavancagem ou até evito negociar por um tempo, esperando as taxas voltarem do “absurdo” para o “razoável”.

Se realmente quiser fazer a contraparte, tudo bem, mas deve encarar como um problema de engenharia: posições pequenas, stop loss rígido, sem aumentar posições por birra. De qualquer forma, prefiro perder uma oportunidade do que ser ensinado uma lição.