Análise completa das taxas de negociação de ações: diferenças entre corretoras e estratégias para melhorar o retorno do investimento

Muitos investidores concentram-se apenas na taxa de retorno ao investir em ações, mas muitas vezes negligenciam o impacto significativo que as comissões de negociação podem ter no lucro final. Especialmente para investidores que fazem negociações de curto prazo ou frequentes, o efeito acumulado das comissões de ações não pode ser ignorado.

Compreendendo o sistema de comissões na negociação de ações

Ao comprar e vender ações, os custos nominais podem ser mais variados do que se imagina. Basicamente, há a comissão de corretagem paga às corretoras, as taxas relacionadas às instituições envolvidas, como a Bolsa de Valores da Coreia e a KSD, além de taxas de câmbio necessárias em negociações de ações no exterior.

As comissões de negociação de ações domésticas são relativamente baixas, com a maioria das corretoras cobrando cerca de 0,1~0,15% para negociações online. Por outro lado, ao negociar ações no exterior, especialmente ações americanas, além da comissão da corretora(, geralmente de 0,25%), também é necessário arcar com taxas regulatórias locais e taxas de câmbio.

Impacto das comissões na rentabilidade real do investimento

Vamos analisar concretamente o quanto pequenas diferenças nas comissões podem afetar o lucro.

Por exemplo, ao fazer 10 negociações de 1 milhão de won cada, com uma taxa de retorno de 10% por operação, se a comissão for de 0,1%, o lucro final será de aproximadamente 2,57 milhões de won, enquanto que, com uma comissão de 0,2%, o lucro será de cerca de 2,54 milhões de won, resultando em uma perda de cerca de 2~3 mil won. Quanto maior o valor investido e maior o número de negociações, mais esses efeitos se acumulam de forma exponencial.

Além disso, as corretoras que cobram uma comissão fixa também não podem ser ignoradas. Por exemplo, ao realizar negociações de menos de 10 milhões de won com uma taxa fixa de 1.500 won, ao fazer 100 negociações de curto prazo, a comissão fixa totaliza 15 mil won, o que pode reduzir significativamente o retorno final.

Comparativo das principais corretoras em 2025

Organização por ordem de menor taxa

Kiwoom Securities: oferece a menor comissão de negociação doméstica de 0,015% na plataforma HeroMoon4. Para ações nos EUA, a comissão é de 0,25%, e clientes novos ou inativos em contas não presenciais têm isenção de comissão por 3 meses.

Mirae Asset Securities: cobra 0,136% para ações domésticas e 0,25% para ações no exterior. Clientes novos que abrirem uma conta direta não presencial terão isenção total de comissão para negociações domésticas e americanas por 90 dias.

Korea Investment & Securities: cobra 0,147% para ações domésticas e 0,25% para ações no exterior. Clientes novos ou inativos no serviço de ações internacionais da Bankis podem usufruir de isenção de comissão para ações nos EUA por 3 meses.

Samsung Securities: cobra 0,147216% + uma comissão fixa de 1.500 won para negociações abaixo de 10 milhões de won. Para ações no exterior, a comissão é de 0,25%, com benefício de isenção de 3 meses para contas não presenciais.

Shinhan Investment Corp.: cobra 0,1391639% + 2.000 won de comissão fixa para negociações até 30 milhões de won. Para ações no exterior, a comissão é de 0,25%, oferecendo a maior isenção de comissão de um ano para negociações de ações americanas.

( Guia de escolha da corretora ideal por volume de negociação

Investidores que fazem negociações frequentes de pequeno valor devem optar por corretoras sem comissão fixa. Investidores que negociam grandes quantidades de uma só vez devem priorizar corretoras com taxas menores. Para quem foca em ações no exterior, aproveitar benefícios como a isenção de 1 ano na Shinhan ou a de 90 dias na Mirae Asset é recomendável.

Métodos práticos para reduzir as comissões de ações

) Entenda exatamente o sistema de comissões

Cada corretora calcula as comissões de forma diferente, e há variações de acordo com o valor negociado. Especialmente em negociações de pequeno valor, muitas corretoras aplicam uma comissão fixa. Portanto, é essencial calcular previamente qual corretora oferece o menor custo, considerando seu valor médio de negociação.

( Aproveite ao máximo promoções e benefícios de comissão

A maioria das corretoras oferece isenção de comissão por períodos prolongados para clientes novos ou inativos. Algumas promoções permitem que o cliente escolha o momento de começar a aproveitar os benefícios, então, ao iniciar negociações ativas, solicitar esses benefícios pode maximizar as economias.

) Ajuste estrategicamente seu padrão de negociação

Negociar várias vezes com valores pequenos geralmente aumenta as comissões. Fazer uma ou duas negociações de valor adequado pode reduzir custos. Isso é especialmente importante ao usar corretoras com comissão fixa. Além disso, ajustar intencionalmente a frequência de negociações pode diminuir significativamente as comissões acumuladas.

Considere a taxa de câmbio e as taxas de conversão

Ao investir no exterior, a conversão de moeda pelas corretoras costuma ser menos favorável do que nos bancos comerciais. Realizar a troca de moeda quando a taxa estiver favorável ou aproveitar programas de preferência cambial das corretoras é uma estratégia inteligente.

Escolha a corretora que melhor se adapta ao seu padrão de negociação

O melhor corretor depende do valor investido e do estilo de negociação. Para negociações de curto prazo, prefira plataformas com baixas taxas. Para grandes volumes, escolha corretoras com taxas menores.

Conclusão: a importância de gerenciar as comissões de ações

Para maximizar os lucros no investimento em ações, não basta apenas escolher boas ações. Compreender o sistema de comissões, selecionar a corretora mais eficiente de acordo com seu estilo de investimento e aplicar estratégias de redução de custos são essenciais para melhorar significativamente o retorno final. Investidores que fazem negociações frequentes de curto prazo devem prestar atenção especial a essas estratégias de otimização de comissões, pois o impacto pode ser ainda maior. Vale a pena revisar esses pontos antes de começar a investir.