Ao longo destes anos a navegar no mundo das criptomoedas, testemunhei muitas pessoas que, ao começarem, estavam cheias de entusiasmo, mas que, numa sequência de liquidações forçadas e de perseguir o mercado, acabaram por perder tudo. A conversa mais marcante foi quando um trader me perguntou por que, após quase três anos a negociar, ainda estava a ter prejuízo. Respondi-lhe com quatro palavras — tu não sabes guardar o dinheiro.

Esta frase parece simples, mas quem realmente a compreende, geralmente foi severamente ensinado pelo mercado.

Se o mercado consegue sair da crise, nunca depende do quanto te esforças, mas sim de se realmente queres quebrar o ciclo vicioso de perdas constantes. Muitas pessoas pensam que ganhar uma vez é suficiente, mas o verdadeiro desafio nunca foi "ganhar", sempre foi "guardar". Se não consegues manter os lucros, acabas por entregar tudo ao mercado. Uma conta que recua 50% precisa de duplicar para recuperar, isto não é uma questão de magia, é matemática fria. Portanto, ganhar ocasionalmente não demonstra maturidade; o verdadeiro divisor de águas é manter a recua sob controlo e proteger os lucros.

Quando o mercado faz uma correção, a mentira é revelada. Quem está a nadar nu, é fácil de perceber. Não culpes a sorte, uma grande recuada geralmente indica problemas no teu sistema. Admitir os problemas não é vergonha, mas ignorar as vulnerabilidades é que é.

A parte mais difícil na negociação nunca foi a análise técnica, mas sim a natureza humana. Ganância, medo, impaciência, ansiedade de perder oportunidades — estas emoções podem destruir facilmente o teu julgamento. Conheço muitas pessoas que, na superfície, investem, mas na realidade são completamente guiadas pelas emoções.

Os três estágios de pensamento que identifiquei mostram o quão longe um trader pode chegar:

O primeiro é o pensamento baseado na moeda. Procurar diariamente por moedas com potencial de 100x, quanto mais desesperado, maior a perda — um erro comum dos novatos. O segundo é o pensamento de padrão. Começam a fazer análises conscientes, deixando de perseguir o mercado de forma cega. O terceiro é o pensamento de conta. Este é o ponto-chave — esquecer os lucros ou perdas de uma única operação, focar na curva de valor líquido total.

Os verdadeiros mestres têm os olhos sempre fixos na curva da conta, não numa única vela. A razão pela qual consegui manter lucros está neste princípio: não prever o mercado, apenas seguir a tendência; não tentar antecipar o movimento, apenas agir após confirmação; sair cedo quando a força enfraquece, não perseguir quando a força volta, e aumentar posições após confirmação.

Não precisas do cérebro mais inteligente, apenas da execução mais estável.

Por fim, uma dica: esta é a frase mais valiosa na minha carreira de trader — antes de abrir uma posição, pensa bem em como não vais ter prejuízo, e só depois pensa em como vais ganhar. Quando o sinal aparecer, age naturalmente; sai no momento certo para garantir o lucro; não te apaixones pelo mercado. A negociação é uma questão de quem consegue durar mais, não de quem corre mais rápido. No final, o verdadeiro vencedor é aquele que consegue jogar continuamente.