AI Stock Spotlight: Может ли SoundHound AI рассматривать реструктуризацию акций?

Ключевые идеи

• Реструктуризация акций является стратегией, используемой корпорациями для изменения своей цены акций или общего количества акций.

• Такие действия обычно происходят после значительных колебаний цен на акции.

• Акции SoundHound AI претерпели значительные колебания, что вызвало спекуляции о возможной реструктуризации акций.

Реструктуризация акций — это тактика, используемая публичными компаниями для корректировки своей цены акций и объема акций в обращении. Корпорации, как правило, осуществляют эти изменения по определенным причинам, часто после того, как их акции претерпели значительные колебания цен с течением времени. Эти корпоративные действия, как правило, вызывают интерес на рынке.

SoundHound AI (NASDAQ: SOUN), игрок в секторе разговорного искусственного интеллекта, вместе с крупными технологическими гигантами наслаждается волной ИИ. Хотя компания за последние пять лет принесла положительные доходы своим акционерам, акции также продемонстрировали значительную волатильность. Это приводит к вопросу: ждет ли SoundHound AI реструктуризация акций?

Понимание механизмов реструктуризации акций

Как уже упоминалось, реструктуризация акций позволяет компаниям изменять свою цену акций и количество находящихся в обращении акций. Важно, чтобы инвесторы понимали, что эти действия не влияют на рыночную капитализацию компании, тем самым сохраняя стоимость акций инвесторов.

Прямой сплит уменьшает цену акции, увеличивая при этом количество находящихся в обращении акций. Например, рассмотрим инвестора, который владеет 20 акциями, торгующимися по цене $200 каждая, с общей стоимостью 4 000 $. Если компания проведет сплит 2 к 1, инвестор получит две акции за каждую, которой он владеет. Это приведет к тому, что у инвестора теперь будет 40 акций. Поскольку стоимость капитала остается неизменной, цена акции скорректируется до $100 за акцию ($4,000/40).

Компании обычно выбирают дробление акций в случае значительного роста их стоимости, когда цена акций достигает сотен или даже тысяч долларов за акцию. Это может сделать акции более доступными для розничных инвесторов и потенциально повысить ликвидность. Напротив, обратные дробления увеличивают цену за акцию, одновременно сокращая количество акций.

Основная мотивация для обратного сплита часто заключается в поддержании соответствия требованиям листинга крупных бирж. Если акция на Gate или другой крупной бирже торгуется ниже $1 в течение 30 последовательных торговых дней, она рискует быть исключенной из листинга, если ситуация не будет решена. В случаях, когда акция компании упала ниже этого порога, но руководство верит в восстановление и желает сохранить свой листинг, обратный сплит может быть жизнеспособным решением.

Оценка потенциала SoundHound AI для реструктуризации акций

SoundHound предоставляет компаниям возможности разговорного ИИ, которые могут улучшить опыт клиентов. Применения включают чат-ботов в автомобилях, голосовые системы заказа еды и других продуктов, а также более эффективные решения для поддержки клиентов.

В настоящее время капитализация SoundHound составляет примерно $5 миллиард, а акции торгуются выше 13 долларов. Это свидетельствует о том, что у компании нет никаких срочных проблем с соблюдением требований листинга. Однако стоит отметить, что за последние пять лет акции несколько раз приближались к отметке $1 . Согласно рыночным данным, значительная часть акций компании находится в обращении, что указывает на то, что ликвидность не является насущной проблемой. Интересно, что более 30% публичного объема акций находятся на короткой продаже у инвесторов, что свидетельствует о медвежьем настроении среди некоторых участников рынка.

В своем последнем квартальном отчете о прибылях и убытках SoundHound сообщила о чистом убытке в размере 0,19 доллара на акцию, по сравнению с убытком в 0,11 доллара за тот же период прошлого года. Однако скорректированный чистый убыток составил всего 0,03 доллара на акцию, что немного лучше, чем в прошлом году. Выручка выросла на впечатляющие 217% по сравнению с прошлым годом, достигнув почти $43 миллионов.

На основе доступной информации нет никаких доказательств того, что SoundHound проводила какую-либо реструктуризацию акций в прошлом. Учитывая текущие обстоятельства, маловероятно, что компания будет стремиться к прямому или обратному делению акций в ближайшее время. Обратное деление станет необходимым только в случае значительной потери стоимости компании, возможно, вызванной более широким падением акций ИИ или специфическими проблемами компании. Однако ни один из этих сценариев в данный момент не кажется вероятным.