Rug Pull — это большая проблема в мире децентрализованных финансов — как защитить себя?

Индустрия блокчейн и DeFi открыла новые двери для инвесторов, предлагая безграничные возможности получения прибыли. Однако призрак rug pull все еще таится, особенно на децентрализованных биржах (DEX). Это действительно угроза, которой необходимо остерегаться каждому, кто участвует в мире криптовалют.

Понимание Rug Pull: от определения до практики

Термин “rug pull” происходит от английского выражения “pull the rug out from under (someone)” — меткое описание внезапного и неожиданного снятия поддержки. В контексте криптовалют, rug pull — это ситуация, когда основатели или крупные инвесторы внезапно выводят все средства из ликвидных пулов, практически обесценивая токен.

Когда команда разработчиков выводит ликвидность из пула, это запускает цепную реакцию: токен теряет ценность, другие инвесторы начинают массово продавать, и в итоге цена токена может опуститься до 0. Проекты как SquidGame, SnowdogDAO или WhaleFarm оставили глубокие шрамы в крип gemeenschap.

Почему Rug Pull так распространен на DEX?

Децентрализованные биржи (DEX) — идеальное место для мошенников, потому что они позволяют любому разместить новый токен без прохождения проверок. Кроме того, создание токенов на открытых блокчейнах, таких как Ethereum, бесплатно, что превращает их в настоящий “рай” для мошеннических схем.

Как происходит типичный Rug Pull

Обычно такие мошенничества следуют схеме:

Шаг 1: Создатели проекта создают новый токен и регистрируют его на DEX. Чтобы сделать токен “полезным”, они создают ликвидный пул и связывают его с популярными валютами, такими как ETH или USDT.

Шаг 2: Для привлечения поставщиков ликвидности (LP), они рекламируют высокие необоснованные доходности — зачастую в несколько раз превышающие легальные проекты. Также они распространяют новости в Telegram, Twitter о крупном притоке капитала, создавая ложное доверие у сообщества.

Шаг 3: После привлечения достаточного числа инвесторов, меняющих ETH, USDT на DeFi-токен, команда сразу же выводит всю ликвидность из пулов. Эти деньги отправляются на другие рынки для сокрытия следов, а токен DeFi в этот момент лишается ликвидности и обесценивается до 0.

Признаки, на которые стоит обратить внимание

Несмотря на индивидуальные особенности каждого rug pull, они обычно имеют общие черты и легко узнаваемы:

Нелогичная высокая доходность: если проект обещает более 100% APY (при том, что другие пулы дают всего несколько процентов), — это тревожный сигнал. Мошенники используют эти показатели, чтобы разжечь жадность и вызвать поспешные решения у инвесторов.

Анонимность команды: хотя есть причины сохранять анонимность, когда она сочетается с другими признаками — особенно если аккаунты в соцсетях созданы за несколько часов или дней до запуска проекта — это большой красный флаг.

Беспочвенный рост цены: если вы не можете найти логическую причину для резкого повышения стоимости, будьте осторожны. Мошенники часто “накачивают” проект за счет привлечения капитала или создают ложную ажиотажную информацию, чтобы вызвать эффект FOMO.

Отсутствие механизма блокировки ликвидности: легальные проекты обычно блокируют ликвидность на определенный срок, что обеспечивает стабильность торгов и создает доверие к тому, что основатели не смогут внезапно покинуть проект. Если пул ликвидности не заблокирован — это тревожный знак.

Стратегии защиты: как сохранить свои средства

Проверьте информацию о команде: перед инвестированием посетите официальный сайт проекта и изучите участников. Проекты, не раскрывающие информацию о создателях или разработчиках, вызывают глубокие подозрения.

Требуйте независимый аудит: большинство надежных криптопроектов проходят аудит безопасности сторонних компаний. Отсутствие аудита не обязательно означает мошенничество, но это повод провести дополнительные проверки перед вложением.

Анализ распределения токенов: используйте инструменты вроде Etherscan для проверки распределения токенов. Если большая часть находится на одном или двух адресах, риск манипуляции ценой очень высок, поскольку они могут в любой момент продать все сразу.

Оцените уровень ликвидности: при запуске проекта на DEX обратите внимание на начальный уровень ликвидности. Чрезмерно низкий пул (менее 100 тысяч долларов) — признак потенциальной мошеннической схемы.

Проверьте статус блокировки ликвидности: на крупных DEX есть механизмы блокировки, гарантирующие, что учредители не смогут вывести ликвидность в течение определенного времени. Обязательно выясняйте, заблокирован ли пул проекта.

Последнее предупреждение

По мере развития блокчейна и DeFi rug pull появляется не только в проектах DeFi, но и распространяется на сферы NFT и GameFi. Перед тем как вывести деньги из кошелька, потратьте время на тщательное исследование, ищите явные признаки мошенничества и сохраняйте скепсис. Ваши деньги ценны, а осторожность — ваше лучшее оружие.