Что нужно знать о годовой доходности в криптовалюте

Если вы ищете способы оптимизации стратегии пассивного дохода, важно хорошо понимать годовую процентную ставку (APY). В постоянно меняющемся мире криптовалют APY служит важным индикатором, помогающим инвесторам прогнозировать реальную прибыль, которую они получат.

Что такое APY и почему он важен?

Годовая процентная ставка (APY - Annual Percentage Yield) — это способ расчета доходности инвестиций с учетом эффекта сложных процентов со временем. В отличие от простых процентов, считающихся только на сумму основного вклада, APY учитывает накопленные проценты, помогая вам зарабатывать “деньги на деньгах”.

В сфере криптовалют APY позволяет инвесторам точно сравнивать возможности получения дохода, предлагаемые разными платформами. Например, если два обменника предлагают одинаковую номинальную ставку, но один из них начисляет проценты еженедельно, а другой — ежегодно, реальный APY будет значительно выше у первого.

Сложные проценты — инструмент для повышения доходности инвестора

Основное отличие APY от других форм расчетов процентов — учет сложных процентов в формуле APY. Когда вы вкладываете криптовалюту на доходный счет, заработанные проценты автоматически добавляются к остатку, и в следующем периоде вы зарабатываете на сумму как основного вклада, так и ранее накопленных процентов.

Представьте, что вы вкладываете 10 000 USDT под 6% годовых:

• При простых процентах за год: вы получите 600 USDT, итого 10 600 USDT
• При ежемесячном начислении сложных процентов (APY): вы получите 616,78 USDT, итого 10 616,78 USDT

Разница в 16,78 USDT кажется небольшой, но при длительном сроке или увеличении суммы вклада преимущества сложных процентов становятся очень заметными.

Формула расчета APY и применение

Для вычисления APY используется следующая формула:

APY = ((1 + r/n)^n - 1)

где:

• r = номинальная ставка (nominal interest rate)
• n = количество начислений процентов в год

Номинальная ставка — это объявленная ставка без учета инфляции. Период сложных процентов — это интервал между двумя начислениями (может быть ежедневным, еженедельным, ежемесячным или ежегодным).

Например, вы вкладываете 1 Bitcoin на платформу с APY 8% при ежемесячном начислении (n=12): APY = ((1 + 0,08/12)^12 - 1 = 0,0830 = 8,30%

Это означает, что через год вы получите 0,083 BTC, а не только 0,08 BTC.

Чем APY отличается от APR?

Многие путают APY )Annual Percentage Yield( и APR )Annual Percentage Rate(, хотя это два совершенно разных понятия.

APY учитывает сложные проценты, а APR — нет. APY обычно используют для долгосрочных сбережений и инвестиций, где эффект сложных процентов значителен. APR — для краткосрочных займов и финансовых продуктов.

Если вы выбираете между двумя продуктами, обращайте внимание на APY, а не на APR, поскольку он отражает реальную прибыль, которую вы получите.

Как работает APY в криптовалюте

Еще одно важное отличие криптовалют — доход выплачивается в той же криптовалюте, в которую вы инвестировали, а не в долларах или другой валюте.

Если вам предлагают APY 6% на инвестицию в 1 Bitcoin, через год вы получите 0,06 BTC, независимо от роста или падения цены Bitcoin. Это означает, что:

• В бычьем рынке вы зарабатываете как на APY, так и на росте цены Bitcoin
• В медвежьем рынке APY помогает компенсировать часть убытков от снижения цены

Чтобы получать пассивный доход через криптовалюту, инвесторы могут использовать несколько методов:

Стейкинг: участие в подтверждении транзакций в сети blockchain по механизму Proof of Stake )PoS(. Чем больше криптовалюты вы замораживаете в сети, тем выше шанс стать валидатором и получать награды.

Обеспечение ликвидности: внесение двух токенов с равной стоимостью в децентрализованный обменник )DEX(. Вы зарабатываете APY на комиссиях, но нужно учитывать риск временных потерь )impermanent loss(.

Кредитование криптовалют: предоставление займов через платформы DeFi )DeFi( или централизованные сервисы и получение прибыли в виде процентов.

Факторы, влияющие на APY

Годовая доходность не является фиксированной. Она меняется под воздействием нескольких факторов:

) Инфляция В криптовалюте инфляция — это выпуск новых токенов в сеть. Если уровень инфляции превышает получаемый APY, реальная ценность ваших активов со временем снижается.

Предложение и спрос

Как и на любом рынке, при росте спроса на токен ставка по займам снижается ###из-за большого количества желающих предоставить ликвидность(. При высоком спросе и низком предложении APY увеличивается, чтобы стимулировать поставщиков.

) Частота начисления сложных процентов Если проценты начисляются и капитализируются ежедневно, а не ежегодно, APY будет значительно выше. Поэтому выбирайте платформы с более высокой частотой капитализации.

APY за 7 дней — стандарт в криптоиндустрии

В то время как в традиционных банках обычно считают проценты за месяц, большинство криптоплатформ используют более короткие периоды. APY за 7 дней ###капитализация каждые 7 дней( — популярный стандарт по следующим причинам:

• Помогает инвесторам компенсировать влияние ценовых колебаний криптовалют чаще
• Позволяет убедиться, что платформы действительно платят заявленные ставки
• Подходит для инвесторов, желающих протестировать платформу перед крупными вложениями

Формула расчета APY за 7 дней:

APY = )(A - B - C( / B) × )365 / 7(

где:

• A = стоимость аккаунта в конце 7-дневного периода
• B = стоимость аккаунта в начале 7-дневного периода
• C = комиссии, возникшие за неделю

Почему APY в криптовалюте выше, чем в традиционных финансах?

Если вы когда-либо смотрели на APY в банках, то удивитесь, узнав, что в криптовалюте он зачастую в разы выше:

• Традиционные финансы: депозитные счета дают около 0,28% APY, кредиты — 2-3%
• Криптовалюты: депозиты в криптовалюте могут достигать 12%, кредиты — 5-18%

Основная причина — меньшие регуляции, большая волатильность и повышенные риски. Чтобы компенсировать эти риски, платформы предлагают более высокие ставки для привлечения инвесторов.

Кроме того, рынок криптовалют все еще развивается, и спрос на доходные продукты очень высок, что создает возможности для конкуренции между платформами по ставкам.

Важные моменты при использовании APY

Перед выбором платформы по APY учитывайте следующие моменты:

• APY может меняться: доходность не является постоянной. Она зависит от условий рынка.
• Риск временных потерь: при предоставлении ликвидности цена токенов может измениться, что приведет к убыткам по сравнению с простым удержанием.
• Риск платформы: выбирайте надежные платформы с минимальными рисками.

Итог

APY — мощный инструмент для сравнения и оценки возможностей пассивного дохода. Понимая, как рассчитывается APY, влияние сложных процентов и факторов, влияющих на доходность, вы сможете принимать более обоснованные инвестиционные решения.

В мире криптовалют APY — это не просто цифра на экране, а реальный потенциал заработать на своих цифровых активах. Но помните, что более высокая APY обычно связана с большими рисками. Выбор правильной стратегии, соответствующей вашему уровню риска, — ключ к успеху в этой сфере.