Сегодня поговорим о более практической теме: как использовать криптоактивы в сочетании с традиционными инвестициями для налоговой оптимизации.

Предположим, что 小明 в 2025 году инвестировал в акции Nvidia и заработал 100 000 долларов. Согласно американской налоговой ставке 40%, он должен заплатить 40 000 долларов налога на прирост капитала. Но здесь есть возможность для маневра —

В том же году он купил 10 биткоинов по цене 10 000 долларов за штуку, а к концу года цена BTC упала до 9 000 долларов. 小明 решил продать эти 10 биткоинов, зафиксировав убыток в 10 000 долларов. И ключевой момент — с точки зрения налогового законодательства этот убыток можно использовать для снижения прибыли по Nvidia:

100 000 долларов прибыли по Nvidia - 10 000 долларов убытка по биткоинам = 0

В результате в 2025 году он не платит ни копейки налогов, экономя 40 000 долларов. В начале 2026 года он снова покупает те же 10 биткоинов по цене 9 000 долларов за штуку. Общее количество монет не уменьшилось, но благодаря этой операции он сэкономил 40 000 долларов налогов.

Это так называемая "налоговая потеря — сбор" — использование волатильности криптоактивов для оптимизации общего налогового бремени. Конечно, при условии, что у вас есть как прибыль по традиционным активам, так и убытки по криптоактивам, которые можно сопоставить.