Как зарабатывать дивиденды на инвестициях в акции: Полное руководство для начинающих инвесторов

Что такое дивидендные акции и почему они интересны

Инвестиции в дивидендные акции — это стратегия, которая привлекает внимание на медленных рынках, поскольку она создает стабильный поток доходов, похожий на фиксированный вклад, а также дает возможность увеличить капитал при росте цен на акции. Кроме того, это позволяет вам стать совладельцем компании.

Дивидендные акции — это ценные бумаги компаний, которые регулярно возвращают прибыль акционерам. Размер дивидендов зависит от прибыли компании за год и утверждается на собрании акционеров. Эти деньги исходят из прибыли компании, а не из первоначальных инвестиций.

Пример: Если компания ABC объявляет дивиденд 1.75 бат за акцию, а у вас 10 000 акций, вы получите 17 500 бат (до вычета налогов). Пока вы держите акции до даты получения дивидендов (XD date).

Виды дивидендных выплат, которые стоит знать

Различные виды дивидендных выплат

1. Денежные дивиденды (Cash Dividend)
Самый распространенный способ — получение денег напрямую на банковский счет. Налог 10%.

2. Дополнительные акции (Stock Dividend)
Компания выпускает новые акции вместо выплаты наличных. Этот способ позволяет компании сохранить наличные, но увеличивает количество акций на рынке, что может снизить их цену.

Время выплаты

Годовые дивиденды: выплачиваются один раз в год после закрытия финансового отчета.

Промежуточные дивиденды: некоторые компании платят дополнительно в середине года по одобрению совета директоров.

Основные показатели для выбора дивидендных акций

Чтобы понять, какая акция подходит вам, важно ознакомиться с тремя ключевыми показателями:

1. Политика выплаты дивидендов (Dividend Policy)

У каждой компании своя политика, например:

• INTUCH: выплачивает дивиденды в размере 100% прибыли от дочерних компаний (100% прибыли)
• PTT: минимум 25% чистой прибыли

Эта политика — общий ориентир, но фактический размер выплаты требует одобрения акционеров.

2. Коэффициент выплаты дивидендов (Dividend Payout Ratio)

Показывает процент прибыли, возвращаемый акционерам.

Формула: (Дивиденды на акцию ÷ Чистая прибыль на акцию) × 100

Пример: В 2565 году INTUCH выплатил дивиденды 4.72 бат при EPS 3.28 бат → коэффициент 144% (означает выплату из накопленной прибыли)

В 2565 году PTT выплатил дивиденды 2 бат при EPS 2.64 бат → коэффициент 76%.

3. Доходность по дивидендам (Dividend Yield)

Показывает, какой процент от ваших инвестиций возвращается в виде дивидендов.

Формула: (Дивиденды на акцию ÷ Цена акции) × 100

Пример: INTUCH платит дивиденды 4.72 бат, цена закрытия 72.75 бат → доходность = 6.5%

Если купить по цене 50 бат → доходность = 9.44% (Низкая цена дает более высокий доход)

Правильная стратегия выбора дивидендных акций

Ошибки, которых следует избегать

1. Выбирать акции с сильной фундаментальной базой

Дивиденды идут только из прибыли. Если компания не может стабильно зарабатывать, дивиденды прекратятся. Следует анализировать результаты за 3-5 лет.

2. Адекватный уровень дивидендной ставки — не слишком низкий

Дивидендная ставка должна превышать уровень инфляции (обычно минимум 2-3%), чтобы сохранить стоимость денег.

3. Избегать аномально высоких ставок

Акции с доходностью более 8-10% постоянно встречаются редко. Если такие есть, стоит проверить:

• Это разовая выплата или краткосрочная
• Выплата из накопленной прибыли (которая может исчерпаться)
• Акции могут быть рискованными

4. Постоянство выплат важно

Изучайте историю дивидендных выплат. Компании, которые стабильно платят, демонстрируют финансовую устойчивость.

5. Выбор момента покупки

Цена покупки влияет на доходность по дивидендам:

• Купить по цене 5 бат, дивиденды 1 бат — доходность 20%
• Купить по цене 6 бат, дивиденды 1 бат — доходность 16.7%

Ожидание снижения цены перед покупкой поможет получить более высокий доход.

Этапы покупки дивидендных акций: реальные шаги

Шаг 1 — Открытие счета у брокера

Требуются документы:

• Копия удостоверения личности
• Копия банковской книжки
• Заполненная форма открытия счета у брокера

Важно: Зарегистрировать услугу E-Dividend, чтобы дивиденды автоматически переводились на ваш счет.

Время одобрения: 1-5 рабочих дней.

Шаг 2 — Перевод инвестиций

После одобрения счета переведите деньги для торговли и будьте готовы к покупке подходящих акций.

Шаг 3 — Поиск и отслеживание дивидендных акций

• Создайте список наблюдения (Watch List) интересующих дивидендных акций
• Используйте технический анализ для определения хороших точек входа
• Рассчитайте подходящую цену на основе фундаментального анализа
• Ждите, пока цена не станет ниже реальной стоимости

Шаг 4 — Мониторинг информации и даты получения дивидендов

• Читайте годовые отчеты компании
• Ждите объявления собрания акционеров для утверждения дивидендов
• Самое важное: держите акции до даты без XD (Ex-Dividend Date), чтобы иметь право на дивиденды

Примечание: Если покупка произведена после даты XD — дивиденды не получаете, так как XD означает “исключение дивиденда” (не включает дивиденды)

Шаг 5 — Получение дивидендов

• Деньги поступят на счет в течение месяца после утверждения
• Выплата с налогом 10%
• Этот налог можно учесть при подаче налоговой декларации в конце года

Часто задаваемые вопросы

Нужно ли покупать до даты XD за сколько дней

Можно покупать в любой день, пока не наступила дата XD. Тогда вы получите дивиденды. Если купить в день XD — дивиденды не положены.

Как смотреть дивидендные акции

• Посмотреть коэффициент выплаты дивидендов или доходность на сайте set.or.th
• Проверить индекс SETHD, включающий 30 акций с высокой дивидендной доходностью
• Анализировать прибыльность компании

Когда лучше всего покупать

Чтобы получить максимальную доходность, покупайте акции перед объявлением результатов, когда цена еще низкая. Избегайте покупки после новостей о выплате дивидендов, так как рынок может уже поднять цену.

Итог

Инвестиции в дивидендные акции — разумный выбор для тех, кто ищет стабильный доход и возможность увеличения капитала в долгосрочной перспективе. Важны выбор надежных компаний с балансом выплат и покупка по справедливой цене. Изучая и планируя, вы сможете сформировать портфель дивидендных акций, обеспечивающий стабильный доход.