Спот-торговля и фиат: основные методы торговли криптовалютой для новичков

Мир криптовалют предлагает множество возможностей для инвестирования и торговли. Если вы только начинаете свой путь в цифровых активах, важно понимать различие между торговлей в фиат (традиционные национальные валюты) и торговлей криптовалютами на споте. В этом руководстве мы разберём три основных подхода к торговле: классическую спот-торговлю, маржинальную торговлю на споте и торговлю фьючерсами.

От фиат к спот-торговле: что должен знать новичок

Когда вы переходите от работы с фиат (евро, доллары, рубли) к криптовалютному рынку, спот-торговля становится наиболее логичным первым шагом. Спот-торговля — это обмен активов по текущей рыночной цене с немедленной передачей прав собственности.

В традиционной торговле фиат вы привыкли к моментальным сделкам в магазинах. Спот-торговля криптовалютами работает по тому же принципу: вы покупаете биткоин или Ethereum прямо сейчас, и актив сразу же зачисляется на ваш кошелек.

Спот-торговля: прямой обмен активов без плеча

Спот-торговля — это самый простой и безопасный способ начать работу на крипто-рынке. Вы обмениваете свой фиат или одну криптовалюту на другую по текущей цене, и актив переходит в вашу собственность.

Ключевые характеристики спот-торговли:

• Немедленное владение. Как только сделка завершена, вы становитесь полноправным собственником актива и можете хранить его в личном кошельке.
• Без использования кредитного плеча. Вы торгуете только теми средствами, которые есть на вашем счёте. Хотите купить биткоин на 100 USDT? Значит, у вас должно быть ровно 100 USDT.
• Минимальный риск. Поскольку вы не берёте кредиты и не используете плечо, риск ограничен размером ваших инвестиций.
• Простота для новичков. Спот-торговля не требует понимания сложных концепций вроде ликвидации или залога.

Спот-торговля идеально подходит для тех, кто впервые обменивает фиат на криптовалюту или хочет долгосрочно держать активы.

Маржинальная торговля на споте: заём средств для увеличения позиции

Маржинальная торговля на споте — это более продвинутый инструмент. Здесь вы можете занять средства у платформы, чтобы торговать активами в большем объёме, чем позволяет ваш текущий баланс.

Как это работает:

• Кредитное плечо. Если у вас на счёте 10 USDT, а платформа предоставляет плечо 10x, вы можете совершить сделку на 100 USDT (своих 10 + заёмных 90).
• Обеспечение. Для получения займа вы должны предоставить обеспечение — другие криптоактивы, которые хранятся на счёте в качестве гарантии.
• Проценты и комиссии. Помимо торговой комиссии, вы платите проценты на заёмные средства, рассчитываемые почасово, и комиссию за погашение.
• Риск ликвидации. Если стоимость вашего обеспечения упадёт и соотношение займа к залогу станет слишком высоким, система может автоматически продать ваши активы для погашения долга.

Маржинальная торговля на споте подходит для опытных трейдеров, которые хотят увеличить потенциальную прибыль, но понимают связанные риски.

Торговля фьючерсами: спекуляции на движения цены

Торговля фьючерсами — это совершенно иной инструмент. Фьючерсные контракты — это соглашения о покупке или продаже актива по установленной цене в определённую дату в будущем. Важно: вы не владеете реальными криптоактивами при торговле фьючерсами.

Основные особенности:

• Отсутствие владения. Вы не получаете реальный биткоин или Ethereum. Вместо этого вы заключаете контракт, прибыль или убыток которого зависит от разницы между ценой открытия и закрытия позиции.
• Высокое кредитное плечо. Фьючерсы позволяют использовать плечо от 25x до 125x в зависимости от торговой пары. Это означает, что с 1 USDT маржи вы можете открыть позицию стоимостью до 125 USDT.
• Срок действия контрактов. Обычные фьючерсные контракты имеют срок действия (дневные, еженедельные, квартальные). Бессрочные контракты (Perpetual Futures) можно удерживать неограниченное время, если соблюдаются требования к марже.
• Двусторонняя торговля. Фьючерсы позволяют не только покупать (LONG позиции), но и продавать (SHORT позиции) — получать прибыль на падении цены.
• Комиссии за финансирование. При удержании бессрочных контрактов вы платите комиссию за финансирование, которая компенсирует разницу между ценой фьючерса и спотовой ценой.

Фьючерсы используют как для спекуляций (извлечение прибыли из краткосрочных колебаний цены), так и для хеджирования (защита от непредвиденных колебаний цены).

Сравнение трёх методов торговли

Вот наглядное сравнение спот-торговли, маржинальной торговли и фьючерсов:

Как выбрать подходящий метод торговли

Выбор между спот-торговлей, маржинальной торговлей и фьючерсами зависит от вашего опыта, целей и готовности к риску.

Выбирайте спот-торговлю, если:

• Вы только начинаете обмен фиат на криптовалюту
• Хотите долгосрочно держать активы
• Предпочитаете минимальный риск
• Не готовы к сложным инструментам

Выбирайте маржинальную торговлю, если:

• У вас уже есть опыт торговли
• Вы готовы платить проценты на займы
• Хотите увеличить позицию, но в разумных пределах (до 10x)
• Понимаете концепцию ликвидации

Выбирайте фьючерсы, если:

• Вы опытный трейдер
• Хотите получать прибыль на падении цены (SHORT позиции)
• Готовы к высоким рискам при использовании высокого плеча
• Торгуете краткосрочные колебания цены
• Хеджируете свои позиции для защиты от рисков

Спот-торговля остаётся основной отправной точкой для каждого, кто впервые переходит от фиат к криптовалютам. Она безопасна, проста и позволяет сосредоточиться на изучении рынка, прежде чем переходить к более сложным инструментам.