UiPath son zamanlarda sosyal medyada dikkate değer bir takip et çekti, bu şirketin otomasyon platformunun hisse fiyatı Cuma günü %5.8 yükseliş gösterdi. Bu şirketin ikinci çeyrek finansal raporu sadece mükemmel bir performans sergilemekle kalmadı, aynı zamanda analistlerin beklentilerini de aştı. Bu sonuç, mevcut yazılım olarak hizmet (SaaS) şirketlerinin genelinde yaygın olan AI ile ilgili hayatta kalma endişeleriyle çarpıcı bir tezat oluşturuyor.

Bu çeyrekte, UiPath'ın geliri %14.4 artarak 362 milyon dolara ulaştı. Ayrıca, düzeltilmiş hisse başına kazanç, başlangıçta çok düşük olan $0.04'ten $0.15'e yükseldi ve piyasa beklentilerini aştı. Ayrıca, yıllık tekrarlayan gelir (ARR) %11 arttı ve yönetim bu mali yıl için ARR'nın 1.834 milyar ile 1.839 milyar dolar arasında olacağını, yaklaşık %10.2 artış göstereceğini öngörüyor.

Belirtmek gerekir ki, UiPath otomasyon yazılımında etkili bir şekilde agentic AI'yi entegre ederek rekabette üstünlük sağladı. CEO Daniel Dines telekonferansta şunları söyledi: "AI ve agentic çözümlerimiz sadece daha fazla proje kazanmamıza yardımcı olmakla kalmıyor, aynı zamanda işlem ölçeğini daha hızlı artırmamızı sağlıyor, bu da ticari faaliyetlerdeki payımızın sürekli olarak genişlediği anlamına geliyor."

Ancak, böyle bir yükseliş gerçekleştirilebilmesine rağmen, bu yıl UiPath'in hisse senedi performansı hala iyi değil. Bu yükseliş sevindirici olsa da, 2025'ten bu yana hisse senedi %11 düşmüştür. Birçok yazılım şirketi bu yıl mücadele ediyor, çünkü OpenAI gibi üretken AI modeli oluşturucuları ile rekabet etmek zorluklar getirebilir, UiPath de istisna değil.

Görünen o ki, UiPath'in şirket değeri hala AI rekabet baskısından etkileniyor. Şirketin mevcut F/K oranı bu yılki ARR tahmininin yalnızca 3.3 katı ve bu, borcu olmayan bir şirket için oldukça düşük. Eğer UiPath, rekabet tehdidine karşı AI'yi etkili bir şekilde kullanabilirse, o zaman iyi bir değer perspektifi olabilir. Ancak, bu süreç zaman alabilir, bu yüzden mevcut indirimli değerleme devam edebilir. Bu AI önderliğindeki akıma nasıl bakıyorsunuz? Herhangi bir sektörel baskı hissediyor musunuz? Yorum yapın ve sohbet edin!