Звичайно, важливість управління позицією в криптосвіті під час торгівлі ф'ючерсами не можна переоцінити. Це є основним умінням, яке визначає ваше виживання в умовах високого важеля та високих коливань, і його важливість навіть перевищує оцінку напрямку ринку.

Багато новачків роблять фатальну помилку: зосереджуються на пошуку "стопроцентно правильних" торгових сигналів, ігноруючи управління Позицією. У результаті часто трапляється так: навіть якщо напрямок вгадано правильно, невелике зворотне Коливання може призвести до ліквідації.

Нижче я детально опишу, чому управління позицією є таким важливим.

Один. Чому управління позицією є «життєво важливим» у торгівлі ф'ючерсами?

1. Виживання - це найголовніше: запобігання ліквідації позиції

Найбільший ризик торгівлі ф'ючерсами - це ліквідація (примусове закриття). Криптосвіт має величезні коливання, одне повідомлення може спричинити миттєвий сплеск або падіння цін. Якщо не дотримуватися розумного управління позицією, велике або повне вкладення може призвести до повної втрати капіталу через навіть незначні зворотні коливання на ринку. Розумне управління позицією (наприклад, легка позиція) може надати вашій позиції достатній "буферний простір", щоб витримати нормальні коливання ринку, дозволяючи вам вижити і отримати можливість скористатися наступними прибутками.

2. Контролюйте ризики, захищайте капітал

Відмінні трейдери не прагнуть до миттєвого збагачення від окремих угод, а прагнуть до стабільного прибутку в довгостроковій перспективі. Основна мета управління позицією полягає в контролі ризику окремих угод. Зазвичай професійні трейдери визначають максимальний розмір збитків для однієї угоди, наприклад, не більше 1%-3% від загального капіталу. Завдяки розрахунку позицій ви можете бути впевненими, що навіть якщо ця угода буде помилковою, ваш капітал не зазнає значних втрат.

Приклад формули обчислення:
Кількість відкриття позиції = ( загальний капітал * коефіцієнт ризику ) / ( ціна відкриття позиції - ціна стоп-лоссу )
Це може забезпечити суворе контролювання ваших втрат в межах заздалегідь встановленого діапазону.

3. Керування торговим настроєм, подолання страху та жадоби

Позиція занадто велика може безпосередньо призвести до дисбалансу психіки.

· Коли ви маєте велику позицію: будь-яке незначне зворотне коливання ціни викликає величезний страх і тиск, що може призвести до передчасного закриття збиткових угод або сліпого утримання позицій.
· При легкій позиції: ви можете спокійніше і об'єктивніше аналізувати ринок, суворо дотримуватися торгового плану, приймати раціональні рішення. Гарний настрій є основою стабільного прибутку, а легка позиція - найкращий спосіб зберегти хороший настрій.

4. Оптимізація ефективності використання капіталу

Позиція управління не полягає лише в утриманні невеликої позиції. Коли на ринку з'являються можливості з високою певністю та відмінним співвідношенням ризику до прибутку, можна адекватно збільшити позицію (але все ще в межах контролю ризиків). А коли напрямок ринку неясний або відбуваються коливання, слід підтримувати невелику позицію або без позиції. Ця здатність до динамічного коригування дозволяє вам максимізувати ефективність використання капіталу під час контролю ризиків.

Два. Основні принципи та методи управління позицією.

1. Метод збільшення позицій "піраміда"

Уникайте "перевернутої піраміди" при додаванні позицій (постійно подвоюючи позиції після збитків, відоме як "стратегія Мартингейла", що є надзвичайно небезпечним у торгівлі ф'ючерсами і може призвести до швидкої ліквідації).
Правильний підхід це:

· Початкова Позиція: легка позиція для тестування, підтвердження напрямку.
· Прибуток після збільшення позиції: коли ціна рухається в сприятливому напрямку і з'являються нові підтверджувальні сигнали, поступово збільшуйте позицію. Але кожного разу сума, яку ви додаєте, повинна бути меншою за попередню, формуючи структуру «піраміди». Таким чином, ваша середня вартість буде кращою за початкову, і ризик буде контрольованим.

2. Метод фіксованого ризику

Це найосновніший і найефективніший метод. Встановіть фіксоване співвідношення ризику, наприклад, максимальний збиток у кожній угоді становитиме 2% від капіталу.

· Якщо ваш капітал становить 10 000 USDT, то максимальний збиток за одну угоду становитиме 200 USDT.
· Виходячи з твого рівня стоп-лоссу (наприклад, у торгівлі біткоїнами, стоп-лосс на відстані 200 пунктів), обчисліть, скільки максимально можна відкрити контрактів. Це змусить вас підтримувати легку позицію.

3. Регулюйте позицію відповідно до коливання

Відмінності в коливанні різних монет є величезними. Волатильність біткоїна може бути значно нижчою, ніж у деяких альткойнів. Тому ваша позиція також повинна бути відкоригована відповідно до волатильності торгового об'єкта.

· Високоволатильні монети: потрібно використовувати менші позиції та ширші стоп-лоси.
· Низьколивальні монети: можна використовувати відносно більшу позицію.

4. Загальний контроль позиції

Навіть якщо ризик контролюється в кожній угоді, одночасне виконання кількох угод з високою кореляцією (наприклад, одночасне відкриття довгих позицій на кілька альткоїнів) неусвідомлено може збільшити загальний ризик. Потрібно контролювати вашу загальну відкриту позицію, щоб уникнути уразливості перед системним ризиком (значне падіння всього ринку).

Три, простий приклад управління позицією

Припустимо:

· Загальний капітал: 10,000 USDT
· Один ризик на угоду: 2% (тобто 200 USDT)
· Торговий об'єкт: BTC/USDT, поточна ціна 60,000 USDT
· Запланована ціна стоп-лосса: 58,000 USDT (амplitude стоп-лосса 2,000 USDT)

Розрахунок максимальної суми для відкриття позиції:
Максимальна сума можливих втрат / рівень стоп-лосса = 200 USDT / 2,000 USDT = 0.1 BTC

Це означає, що ви можете відкрити максимум 0.1 BTC ф'ючерсну позицію у цій угоді. Якщо ваше кредитне плече становить 10 разів, то фактична маржа, яку ви повинні використовувати, становить 0.1 * 60,000 / 10 = 600 USDT, що становить лише 6% від загального капіталу. Це дуже здорова та контрольована за ризиком позиція.

Підсумок

У криптосвіті торгівлі ф'ючерсами це "високий ризик, висока дохідність" поле бою, управління позицією не є необов'язковою технікою, а є обов'язковою дисципліною для виживання та успіху. Воно прямо визначає:

· Як довго ти можеш жити (стійкість до ризиків)
· Чи зможете ви заробити гроші (стабільність довгострокового прибутку)
· Ти торгуєш з хорошим настроєм (управління психічним станом)

Запам'ятайте цю стару приказку: той, хто відкриває позицію, - учень, той, хто зупиняє збитки, - вчитель, а той, хто управляє позицією, - це великий майстер. Перед тим, як увійти на ринок ф'ючерсів, обов'язково встановіть і строго дотримуйтесь своїх власних правил управління позицією.