【Часові звіти 17 жовтня】 Сьогодні підписатися на ключові дані та події

Сьогоднішня точка зору
17 жовтня 225 року ринок криптовалют зазнав кровопролиття, з основними криптовалютами на чолі з токеном BNB платформи Binance, які зазнали вражаючого колективного падіння. Ця буря не виникла на порожньому місці, а є результатом поєднання кількох негативних факторів. Для роздрібних інвесторів розуміння логіки, що стоїть за цим, та вжиття правильних заходів є ключовим для виживання в кризі та навіть отримання прибутку в майбутньому. Глибокий аналіз причин падіння показує, що це було ідеальне поєднання макроекономічного регуляторного тиску, специфічних ризиків галузі та ринкових настроїв.
①Макрорівень Глобальна ліквідність скорочується, і знову загострюється риторика Федеральної резервної системи. Попередні дані про індекс споживчих цін (CPI) та виробничих цін (PPI) в США перевищили прогнози, і ринок стурбований, що зниження процентних ставок не відбудеться в короткостроковій перспективі, а навіть може початися новий цикл підвищення ставок. Це призвело до різкого зростання індексу долара США, а дохідність облігацій США відновилася, що тисне на глобальні ризикові активи. Як активи з високим ризиком, криптовалюти стали першими, з яких почали виводити кошти. Готівка – це король, і менталітет повертається. Під ударом високих процентних ставок і побоювань щодо рецесії інституційні інвестори масово виводять кошти з кредитних активів, щоб відновити ліквідність для самозахисту, що викликало ланцюгові розпродажі на ринку. Щодо регуляторів, меч Дамокла знову навис над Binance; повідомляється, що розслідування Міністерства юстиції США щодо Binance не закінчилося через минулорічну угоду. Нові, більш суворі звинувачення можуть назрівати, зосереджуючи увагу на питанні цінних паперів платформи BNB, що безпосередньо підриває цінність BNB. Глобальна кампанія проти криптовалют посилюється, оскільки ЄС, Велика Британія та інші основні економіки посилили регуляторний контроль над криптовалютними біржами, вимагаючи більш суворої перевірки особистості клієнтів та доказів резервів фондів. Це збільшило операційні витрати та невизначеність для платформ. В галузі специфічні ризики Binance та чорні лебеді в екосистемі BNB вибухнули: один важливий DeFi-протокол, що займається кредитуванням, виявився з величезними проблемами неплатежів, що викликало кризу довіри до якості активів на цій платформі. Незважаючи на те, що BNB є паливом та заставним активом для BNB Chain, його цінність зазнала удару. Знову виникли побоювання щодо резервів біржі, і на ринку циркулюють чутки про недостатність резервів Binance або можливість змішування активів. Хоча Binance опублікувала підтвердження, в умовах паніки інвестори схильні спочатку продавати, перш ніж спостерігати, що призвело до панічних розпродажів і спіральних ліквідацій. Початкове падіння ціни BNB викликало масові примусові ліквідації позицій з використанням BNB як застави, ці примусові продажі подальше знизили ціну, створивши негативний зворотний зв'язок, який поширився на інші основні монети, такі як BTC та ETH, врешті-решт призвівши до падіння всього ринку. Стратегії роздрібних інвесторів: зберігати раціональність у паніці, шукати можливості в кризі. У такій різкій волатильності ринку роздрібним інвесторам слід уникати емоційних рішень, дотримуючись таких принципів і стратегій: призупинити активну торгівлю, спокійно спостерігати. У найпохмуріші моменти ринку, коли ліквідність найгірша, сліпо слідувати за натовпом у продажу чи намагатися купити на дні – це надзвичайно небезпечно. Перший крок – зупинити дії, відірватися від ринку, дати собі можливість охолонути від страху, перевірити свої позиції та кредитне плече, негайно переглянути свій інвестиційний портфель. Якщо у вас є будь-які позиції з кредитним плечею, слід перш за все розглянути можливість різкого зниження кредитного плеча або ліквідації позицій. У тренді падіння кредитне плече – це інструмент, що пришвидшує загибель, тому варто дотримуватися трендових позицій. Оцінка обсягу активів: розрізняти, які монети ви тримаєте, чи є вони в епіцентрі бурі BNB або основними активами з кращими фундаментальними показниками, такими як BTC та ETH, що визначає акценти наступних дій. Основна стратегія: управління позиціями протягом наступних кількох тижнів або місяців є ключовим. Для тих, хто має великі позиції, якщо вони заважають вам спати, слід розглянути можливість зменшення позицій частинами, коли ринок відновиться, до рівня, при якому ви зможете спати спокійно, не прагнучи продавати на максимумі. Для тих, хто має невеликі або відсутні позиції, не слід одночасно вкладати великі кошти, слід використовувати стратегію регулярних інвестицій з частковими закупівлями на ключових рівнях. Можна встановити важливі рівні підтримки, такі як падіння ETH на 50% чи 60%, для часткового формування бази активів. Вибір активів для оптимізації: зосередьтеся на основних активах. У часи ринкової невизначеності, слід зосередитися на BTC та ETH, оскільки вони мають найсильнішу підтримку, найвищу ліквідність та найкращу здатність до захисту від ризиків, зазвичай вони є попередниками відновлення. Обережно ставтеся до альткойнів: для BNB та інших альткойнів необхідно знову оцінити їх фундаментальні показники та перспективи.