Золото, Біткойн або акції? Ось що показує продуктивність 2025 року

Інвестиційні перегони 2025 року: Золото світить найяскравіше

Коли ми наближаємось до фінального кварталу 2025 року, інвестори озираються на волатильний, але повчальний рік для світових ринків. Остання порівняльна діаграма продуктивності показує, як різні класи активів розвивалися з січня — і результати можуть здивувати навіть досвідчених трейдерів.

Згідно з даними:

• Золото (XAU/USD) зросло на 62% з січня.
• NASDAQ піднявся на 18.34%.
• Біткоїн (BTC/USD) зріс на 15.58%.
• S&P 500 (SPX) слідує близько на 13.30%.

! BTCUSD_2025-10-19_14-02-49.png

Хоча всі чотири активи в цілому показали позитивні результати, величина різниці розкриває глибшу історію — одну про макроекономічну невизначеність, зміни монетарної політики та відновлену важливість диверсифікації.

Золото: Повернення остаточного укриття

Золото стало безумовним лідером року, здобувши понад 60% та перевершивши майже всі основні індекси. Причини зрозумілі: центральні банки по всьому світу знижують процентні ставки, геополітичні напруження зростають, а інфляція все ще залишається, тому інвестори знову звернулися до металу, який ніколи не підводить.

Жовта лінія на графіку стабільно зростає, ледь коливаючись, навіть коли інші ринки коригувалися. Ця стабільність підкреслює традиційну роль золота — засіб захисту від системного ризику та знецінення валюти.

Інституційні інвестори, включаючи центральні банки та суверенні фонди, значно збільшили алокації золота у 2025 році, при цьому кілька азійських країн очолили закупівлі на фоні зростаючих занепокоєнь щодо довгострокової стабільності долара США.

Біткойн: Цифровий захист з вищою волатильністю

Біткойн, незважаючи на свою репутацію волатильності, все ж досяг поважного +15.58% з початку року. Однак у порівнянні з ралі золотих активів, це підкреслює важливий зсув у наративі: криптовалюта зріє, але залишається прив'язаною до ризикового настрою.

Графік Біткоїна тісно співпадає з NASDAQ, відображаючи те, як інституційне впровадження інтегрувало його в ширші фінансові системи. Тепер Біткоїн більше рухається в унісон з акціями технологічних компаній, ніж з традиційними хеджами, такими як золото.

Проте, кожне падіння ринку в 2025 році супроводжувалося новим накопиченням, особливо з боку корпоративних казначейств і довгострокових утримувачів. Довгострокові основи біткойна — обмежена пропозиція, зростаюча рідкість і зростаюче використання мережі — залишаються незмінними. Але його ціна все ще реагує на потоки ліквідності, процентні політики та апетит інвесторів до ризику.

NASDAQ та S&P: Традиційні ринки демонструють стійкість

Незважаючи на макроекономічні турбуленції, акції США цього року продовжують стабільно зростати. NASDAQ зростання на 18% відображає сильні показники секторів ШІ, напівпровідників та програмного забезпечення, тоді як збільшення S&P на 13% вказує на ширшу економічну стійкість.

Ці прибутки, однак, супроводжувалися значною волатильністю — особливо під час напруженості в торгівлі в середині року та коливань інфляційних даних. Інвестори, які залишались диверсифікованими в акціях та товарах, змогли компенсувати ці коливання та отримати стабільні прибутки.

Аргументи на користь диверсифікації у 2025 році

Основний висновок з цього графіка простий, але потужний: жоден окремий актив не домінує в кожному середовищі.

• Золото процвітає, коли страх зростає.
• Біткоїн перевершує, коли ліквідність розширюється і зростають наративи інновацій.
• Акції ведуть під час економічного оптимізму та пом'якшення політики.

Об'єднуючи ці активи, інвестори можуть зменшити загальний ризик, зберігаючи при цьому можливість отримання прибутку. Збалансоване розподілення - наприклад, 40% акцій, 30% золота, 20% Біткоїна та 10% готівки або облігацій - історично перевершувало портфелі з одним активом під час волатильних циклів.

Найкраща інвестиційна стратегія: балансування ризику і винагороди

На підході до 2026 року інвестори стикаються як з можливостями, так і з невизначеністю. Політика щодо процентних ставок, політичні вибори та продовження геополітичної нестабільності продовжать формувати ефективність активів.

Золото може зберігати лідерство, якщо інфляція триватиме, в той час як Біткоїн може отримати нову силу, якщо глобальна ліквідність покращиться. Тим часом акції можуть виграти від полегшення кредитних умов і відновлення корпоративних прибутків.

Урок ясний: у непередбачуваному світі диверсифікація — це не просто стратегія, а виживання.