[Нью-Йорк: огляд ринку криптовалют] Біткоїн різко впав, а потім відновився, повернувши рівень 91 000 доларів… Які основні чинники впливають?

Джерело: BlockMedia Оригінальна назва: [Нью-Йорк Койнсіхан] “Це було сплановане розпродаж”… Різке падіння і відновлення біткоїна до 91 000 доларів, який наступний фактор? Оригінальне посилання: Напередодні засідання Федерального комітету з відкритого ринку США (FOMC) біткоїн, незважаючи на продаж китами та ланцюгові ліквідації, зумів відновитись. Протягом вихідних тиск на продаж був зосереджений на ринку з низькою ліквідністю, однак короткострокове забезпечення ліквідності від ФРС і очікування зниження відсоткових ставок стимулювали купівлю на низьких цінах і швидко повернули ціну.

Біткоїн (BTC) торгується на рівні 91 487 доларів, що на 2,23% вище, ніж 24 години тому. Напередодні ціна тимчасово впала до 87 000 доларів, але потім завдяки сильному попиту змогла відновити рівень 91 000 доларів.

Різке відновлення після продажу китами, 300 мільйонів доларів збитків на ліквідаціях у дві сторони

Різке падіння у вихідні почалося з того, що з гаманців китів та ключових бірж за одну годину було продано 15 565 BTC (близько 1,4 мільярда доларів).

На ринку це трактують як “спланований продаж з метою збору ліквідності у вихідні”. На ринку деривативів за добу було примусово ліквідовано довгі та короткі позиції на суму близько 346,67 мільйона доларів, що призвело до максимальної волатильності.

Експерти вважають, що ці різкі коливання не є просто ринковим шумом, а можуть бути наслідком структурної маніпуляції ліквідністю. Особливо наголошується, що у разі прориву біткоїном рівня 93 000 доларів можуть бути додатково ліквідовані короткі позиції на суму близько 1 мільярда доларів.

Очікування на забезпечення ліквідності від ФРС залишаються

Серед причин швидкого відновлення біткоїна після падіння називають очікування зниження ставки ФРС, а також нещодавнє забезпечення короткостроковою ліквідністю. Ринок високо оцінює ймовірність зниження базової ставки на 0,25% на цьому засіданні FOMC, що підсилює очікування середньострокового циклу пом’якшення монетарної політики.

На початку цього місяця ФРС надала короткостроковому грошовому ринку ліквідність обсягом 1,35 мільярда доларів через операції овернайт-репо (Repurchase Agreement). Це відображає зростання короткострокового попиту на долари і позитивно вплинуло на такі чутливі до ліквідності активи, як біткоїн.

Зростання Ethereum, слабкість XRP

Основні альткоїни демонстрували різноспрямовану динаміку. Ethereum (ETH) зріс на 3,35% і торгується на рівні 3 135 доларів, що за тиждень становить зростання на 3,15%. Cardano (ADA) підскочив на 4,45% до 0,4322 долара, а Solana (SOL) зросла на 2,66%. Bitcoin Cash (BCH) піднявся на 0,94%, продовжуючи зростання.

Водночас XRP за тиждень знизився на 5,37%, а Dogecoin (DOGE) також впав на 5,44%, що свідчить про відносну слабкість.

Зростання лідирують Layer 1, настрої інвесторів залишаються страхом

Технічне відновлення активів категорії Layer 1 стало рушієм відновлення ринку, тоді як мемкоїни та інші низьколіквідні активи продовжували відставати. Загальна ринкова капіталізація становить 3,14 трильйона доларів, що трохи менше, ніж напередодні, але індекс CMC20 альткоїнів зріс на 2,25%, що свідчить про часткове відновлення.

Індекс жадібності та страху Alternative, який відображає інвестиційні настрої, зафіксував значення 25, залишаючись на рівні “страху”. Це свідчить про те, що невизначеність, пов’язана з продажем китами, масовими ліквідаціями та очікуванням FOMC, зберігається.

Ключовий фактор: підвищення ставки Банком Японії та вплив на глобальний борговий ринок

Ще одним важливим фактором цього тижня є можливе підвищення ставки Банку Японії (BOJ). Дехто побоюється ліквідації угод carry trade через зміцнення єни, але експерти звертають увагу на більш структурні ризики.

Експерт з валютного аналізу InvestingLive Asia-Pacific зазначив: “Підвищення ставки BOJ вже враховано ринком, а дохідність 10-річних держоблігацій Японії перевищила 1,9%. Головний ризик у тому, що підвищення ставок у Японії може призвести до зростання прибутковості глобальних облігацій і створити тиск на всі ризикові активи”.