Чому частка ринку BTC варта підписатися: показники, які повинні знати трейдери

Якщо ви часто займаєтеся короткостроковим трейдингом на біржі, ви, напевно, чули термін “домінування BTC”. Простими словами, домінування BTC вимірює відсоток ринкової капіталізації Біткойна від загального крипторинку. Станом на останні дані, частка BTC стабільно складає 54.97%, обсяг обігу досягає $1758.58B.

Чому цей показник такий важливий? Тому що він може допомогти вам оцінити ринкові цикли, прогнозувати напрямок капіталу та навіть коригувати інвестиційний портфель.

Як розраховується домінування BTC

Метод розрахунку дуже простий:

BTC домінування = ринкова капіталізація Біткойн ÷ загальна ринкова капіталізація шифрування

Ринкова капіталізація Біткойна визначається шляхом множення поточної ціни на загальну кількість видобутих BTC. Це число змінюється щодня, залежно від коливань ціни BTC та загальної вартості крипторинку.

Чому домінування BTC буде коливатися

1. Удар від хвилі альткойнів

Перед сплеском альткоїнів Біткойн займав понад 90% ринкової капіталізації. Але з появою таких публічних ланцюгів, як Ethereum та Solana, а також з процвітанням екосистем NFT, GameFi та DeFi, капітал почав розподілятися.

Зараз використання альткоїнів значно перевищує Біткойн — окрім переказів, вони також охоплюють багато сфер, таких як ігри, мистецтво, фінанси тощо. Коли ринкові акценти перемикаються на певний тип альткоїнів (наприклад, під час буму NFT), домінування BTC помітно знижується.

Але не забувайте, що висока волатильність альтернативних монет є двосічним мечем. Хоча ризик великий, багато трейдерів саме для того, щоб скористатися цією волатильністю, отримують прибуток.

2. Виступи в бичачому та ведмежому ринках різні

У часи ведмежого ринку: інвестори, як правило, схильні переводити кошти в стабільні монети для захисту капіталу, що призводить до зниження домінування BTC. Стабільні монети прив'язані до фіатних валют або дорогоцінних металів, що є вибором для уникнення ризиків.

На бичачому ринку: ситуація змінюється. Коли ринок йде на підйом, трейдери перетворюють стейблкоіни на більш ризиковані активи з більшим потенціалом прибутку — це може бути як Біткойн, так і більш волатильні альткоїни, залежно від настроїв на ринку.

3. Роль стейблкоїнів стає все більш важливою

Стабільні монети вже стали важливою інфраструктурою крипторинку. Кількість валютних торгових пар на багатьох спотових біржах обмежена, але торгові пари крипто до крипто зазвичай більш різноманітні. Трейдери зазвичай спочатку обмінюють свої кошти на стабільні монети, а потім входять на ринок інших монет.

Коли великі обсяги нових коштів надходять на ринок через стейблкоїни, а не BTC, домінування Біткойна неминуче зменшиться — але це не обов'язково погано, а навпаки, може свідчити про розширення ринку.

4. Удар нових монет на біржі

Кожного разу, коли на ринку з'являються нові популярні монети, увага ринку та фінансові потоки перемикаються на них. BTC потрібно конкурувати за частку ринку з усіма іншими монетами, тому поява нових монет зазвичай знижує домінування BTC. Але ця популярність зазвичай швидкоплинна, після того як хвиля спаде, капітал повертається до BTC або повністю покидає ринок.

Як використовувати домінування BTC для керування торгівлею

Застосування методу Вайкоффа

Метод Вайкоффа (Wyckoff Method) - це класична торгова теорія, розроблена в 1930-х роках, яка використовується для визначення тенденцій ринку та точок розвороту. Його основна ідея полягає в тому, що рухи ринку поділяються на чотири етапи:

1. Перiод накопичення — великi гравцi тихо формують позиції
2. Період зростання — Пробиття ціни, дрібні інвестори слідують за трендом
3. Період розподілу — великі гравці продають
4. Період падіння — корекція ціни

Багато професійних трейдерів використовують цей метод для визначення точки перелому домінування BTC, щоб вирішити, чи збільшити свою позицію в BTC, чи перейти до альткоїнів.

ідентифікація “шаньцай цзі”

Коли домінування BTC продовжує знижуватися, це зазвичай означає, що розпочався “сезон альткоїнів” — період, коли альткоїни демонструють кращі результати, ніж Біткойн. На цьому етапі кошти переміщуються з BTC в інші монети. Розумні трейдери контролюють зміни в домінуванні BTC, вчасно коригуючи свої позиції, щоб скористатися можливостями сезону альткоїнів.

Ціна BTC + двійковий сигнал домінування

Досвідчені трейдери не лише дивляться на ціну BTC, але й звертають увагу на домінування BTC, читають ринкові сигнали:

• Ціна↑ + Лідерство↑ → Біткойн бик, капітал вкладається в BTC
• Ціна↑ + Лідерство↓ → Бичачий ринок альткойнів, капітал рухається в інші монети
• Ціна↓ + Лідерство↑ → Ринок альткойнів у ведмежому тренді, капітал повертається до BTC
• Ціна↓ + Домінування↓ → Загальний ведмежий ринок, капітал виходить з крипторинку

Ці сигнали не є стовідсотково точними, але історичні дані показують, що вони мають значну референтну цінність.

Висновок

Позиція BTC є ключовим показником для розуміння циклів крипторинку. Незалежно від того, чи ви короткостроковий трейдер, чи довгостроковий інвестор, регулярний моніторинг цих даних допоможе вам краще вловлювати ритм ринку та оптимізувати розподіл активів.

Але пам'ятайте: панування BTC є лише орієнтиром, а не святим граалем. Це може допомогти вам спланувати торгову стратегію, але не може гарантувати жодного прибутку. Раціональний аналіз та управління ризиками є справжньою основою стабільного прибутку.