Чому твої гроші стають все менш цінними? Розкриття правди про інфляцію

Чи чули ви, як старші говорять про ті “минулі часи, коли ціни були значно нижчими”? За цим явищем стоїть економічний термін — Інфляція. Це не тільки абстрактне поняття, воно безпосередньо впливає на життя кожного з нас і наші заощадження.

Інфляція врешті-решт що таке?

Простими словами, інфляція - це зниження купівельної спроможності грошей у вас в руках. Коли ціни на товари та послуги постійно зростають, то ті ж 100 євро через рік куплять менше. Це явище відрізняється від простих коливань цін — останні можуть впливати лише на кілька товарів, тоді як справжня інфляція призводить до зростання вартості майже всіх товарів та послуг в економіці.

Більш важливо, що інфляція є довгостроковою тенденцією, а не короткостроковою подією. Уряди країн зазвичай щороку вимірюють рівень інфляції, зазвичай у відсотках, що відображає зростання або зменшення порівняно з попереднім періодом.

Інфляція є як виникає?

Розуміння основних причин інфляції вимагає звернення до двох основних механізмів:

Перша причина: надмірна пропозиція грошей

Коли кількість грошей у обігу різко зростає, інфляція, як правило, приходить разом з цим. Класичний випадок в історії — це завоювачі Європи в 15 столітті, які привезли велику кількість золота та срібла з Америки. Ці дорогоцінні метали хлинули на європейський ринок, що призвело до різкого збільшення пропозиції грошей, в кінцевому підсумку викликавши серйозну інфляцію.

Друга причина: недостатня пропозиція товарів

Коли попит на певний товар перевищує пропозицію, ціни зростають. Цей дефіцит може поширитися на всю економічну систему, викликавши більш широке зростання цін.

Економіст Роберт Ґордон запропонував “трикутну модель”, яка поділяє інфляцію на три основні типи:

Попитова інфляція

Це найпоширеніша форма інфляції. Коли загальні витрати в суспільстві зростають, а попит перевищує пропозицію, продавці підвищують ціни.

Уявіть собі пекарню, яка може виробляти не більше 1000 хлібів на тиждень своїми печами та працівниками. Бізнес завжди був стабільним. Раптово одного дня економічна ситуація покращилась, у споживачів з'явилося більше вільного доходу, і попит на хліб різко зріс. Тепер пекар стикається з проблемою: кількість хліба, яку він може виробити, не змінилася, але покупців стало більше. Деякі нетерплячі клієнти готові платити вищу ціну, щоб купити хліб. Результат? Ціни зросли.

Коли цей попит на молоко, олію, борошно та інші товари зростає, ви бачите справжню інфляцію, що викликана попитом — ціни на весь ринок зростають.

Витрати, що спричиняють інфляцію

Різні механізми спрацьовування можуть призвести до іншої інфляції. Цього разу зростання виробничих витрат “підвищило” ціни, які повинні сплачувати споживачі.

Продовжимо на прикладі пекарні. Припустимо, що пекар тільки що розширив потужності, тепер він може виробляти 4000 батонів хліба щотижня. Попит задоволений, ринок стабільний. Але раптом неврожай пшениці призводить до різкого зростання цін на борошно. Пекар змушений платити більше за закупівлю, тому він мусить підвищити ціну на хліб — навіть якщо реальний попит споживачів не зріс.

Вартісна інфляція також може бути викликана іншими факторами: підвищенням державою мінімальної заробітної плати (збільшенням витрат на зарплату для підприємств), зростанням цін на нафту (вплив на витрати на транспортування) або девальвацією валюти (імпортні товари стають дорожчими).

Внутрішня інфляція

Це най"липкіша" інфляція, що виникає внаслідок минулої економічної діяльності. Вона тісно пов'язана з двома психологічними економічними концепціями:

Інфляція очікування: Як тільки відбувається період високої інфляції, особи та підприємства починають вірити, що в майбутньому також буде продовжуватись висока інфляція. Працівники будуть вимагати вищу зарплату для захисту своєї купівельної спроможності, а підприємства підвищать ціни на товари, щоб компенсувати зростання витрат.

Зарплатно-цінова спіраль: Це самопідтримувальний згубний цикл. Коли працівники вимагають підвищення зарплати у відповідь на зростання цін, а роботодавці підвищують ціни на товари у відповідь на зростання витрат на зарплату, виникає така спіраль. В результаті працівники знову вимагають підвищення зарплати, ціни знову зростають… І так безкінечно.

Як уряд бореться з інфляцією?

Вихід з-під контролю інфляція завдає серйозної шкоди економіці, тому уряд і центральний банк вживають різних заходів для її контролю. Головними інструментами є коригування монетарної та фіскальної політики.

Сила підвищення процентних ставок

Центральні банки (такі як Федеральна резервна система) найчастіше використовують інструмент підвищення облікової ставки. Коли вартість запозичення зростає:

• Вплив на споживачів: кредити стали дорожчими, а заощадження - більш привабливими. Споживачі зменшать витрати, що, у свою чергу, знизить попит на товари та послуги.
• Вплив на бізнес: Високі процентні ставки збільшують вартість фінансування для розширення бізнесу, підприємства будуть більш обережно інвестувати, що може вплинути на економічний зріст.

Це необхідний компроміс: контролюючи зростання цін шляхом стримування витрат, але існує ризик, що це може перешкоджати економічному зростанню.

Коригування фіскальної політики

Окрім монетарної політики центрального банку, уряд також може втручатися через фіскальну політику. Збільшення податків зменшує розпоряджуваний дохід людей, що, в свою чергу, знижує попит на ринку. Але цей шлях сповнений небезпек — неприязнь населення до підвищення податків може призвести до політичного зворотного ефекту.

Як виміряти Інфляцію?

Щоб зрозуміти, чи потрібно контролювати інфляцію, спочатку потрібно її виміряти. Більшість країн використовують індекс споживчих цін (CPI) як основний інструмент вимірювання.

CPI відстежує зміни цін на набір споживчих товарів та послуг, використовуючи зважене середнє для відображення звичок покупок звичайних домогосподарств. Такі установи, як Бюро статистики праці США, регулярно збирають дані з магазинів по всій країні, щоб забезпечити точність.

Розрахунок дуже простий: встановіть певний рік як “базовий рік”, CPI дорівнює 100. Якщо через два роки CPI піднімається до 110, це означає, що ціни зросли на 10%.

Низький рівень інфляції насправді вважається здоровим багатьма економістами. У сучасній системі фіатних грошей помірна інфляція заохочує людей витрачати та інвестувати, а не накопичувати готівку.

Інфляція: дві сторони

Можливі невідомі переваги

Стимулювання економічної активності: Помірна інфляція спонукає людей купувати негайно, оскільки затримка з покупкою означає, що за ті ж гроші можна купити менше товарів. Це сприяє споживанню та інвестиціям.

Можливості прибутку для підприємств: Хоча інфляція збільшила витрати, підприємства також можуть продавати товари за вищими цінами. Якщо вони зможуть обґрунтувати ці підвищення цін, вони можуть навіть підвищити ціни ще більше, щоб отримати більше прибутку.

Кращий за дефляцію: Дефляція (зниження цін) здається привабливою, але насправді вона завдає більшої шкоди. Коли ціни падають, споживачі відкладають покупки в очікуванні ще нижчих цін, що призводить до колапсу попиту та зростання рівня безробіття. Історичні періоди дефляції часто супроводжувалися економічною рецесією.

Серйозні небезпеки високої інфляції

Ерозія багатства: Якщо ви зберігаєте 100 000 євро під матрацом, через десять років його купівельна спроможність значно зменшиться. У крайніх випадках суперінфляція (зростання цін понад 50% на місяць) може знищити вартість валюти та економіку країни. Під час суперінфляції ціни на необхідні товари можуть подвоїтися за кілька тижнів.

Економічна невизначеність: в умовах високої Інфляція особи та підприємства не можуть прогнозувати майбутні витрати, тому стають обережними. Інвестиції та економічне зростання зазнають перешкод.

Суперечка щодо втручання уряду: деякі економісти виступають проти того, щоб уряд контролював інфляцію шляхом “створення грошей”, вважаючи, що це суперечить принципам свободи ринку. У криптовалютній спільноті ця політика часто саркастично називається “друкуванням грошей” (Brrrrr).

Остаточні роздуми

Інфляція є неминучим явищем сучасної економіки. Вона не є абсолютною поганню, але й не безвідмовною. Ключовим є контроль — помірна інфляція може сприяти здоров'ю економіки, але неконтрольована інфляція призведе до катастрофи.

Сучасні найефективніші заходи, здається, полягають у застосуванні гнучкої грошово-кредитної та фіскальної політики, що дозволяє уряду швидко реагувати на економічну ситуацію для стримування надмірного зростання цін. Проте це потребує обережного виконання, оскільки надмірні коригування політики можуть завдати шкоди економіці. Розуміння механізмів інфляції стало все важливішим для кожного, хто хоче захистити свої статки.