ETH застряг у межах ліквідації на 7 мільярдів доларів, і довгі та короткі очікують на ці дві цінові рівні

Згідно з останніми новинами, ETH наразі перебуває у важливому діапазоні сильного ліквідаційного навантаження. За даними Coinglass, якщо ETH опуститься нижче 2945 доларів, загальний обсяг ліквідацій довгих позицій на основних централізованих біржах сягне 7.05 мільярдів доларів; навпаки, якщо проб’ється вище 3227 доларів, обсяг ліквідацій коротких позицій складе 6.86 мільярдів доларів. Нинішня ціна ETH близько 3089 доларів, і вона саме між цими двома рівнями ліквідації, утворюючи тонкий баланс між покупцями і продавцями.

Реальне значення ліквідаційної напруги

Відстань від поточної ціни до рівнів ліквідації

Згідно з останніми даними, ціна ETH 3089.28 доларів щодо двох ключових рівнів ліквідації:

Це означає, що довгі позиції потребують зниження на 4.67%, щоб активувати масштабну ліквідацію, а короткі — підвищення на 4.46%. Обсяги ліквідацій на обох рівнях майже симетричні — 7.05 і 6.86 мільярдів доларів відповідно, що свідчить про баланс сил між покупцями і продавцями.

Значення за плечима ліквідаційної напруги

Обсяг ліквідаційної напруги не є точним числом контрактів, що підлягають ліквідації, а швидше показником потенційного впливу на ринок при досягненні певної ціни. Чим вищий рівень ліквідації, тим сильніше реакція ринку, оскільки велика кількість позицій буде примусово закрита, що може спричинити різкий рух цін. Іншими словами, ці рівні — “міни”, які при досягненні можуть викликати ланцюгову реакцію.

Фон ринку та недавні коливання

Спостереження за рухом цін

Згідно з даними, останній рух ETH був досить помірним:

• Зміна за 1 годину: 0.16%
• Зміна за 24 години: 0.02%
• За 7 днів: 0.68%
• За 30 днів: 3.31%

Це свідчить про те, що ETH за останній місяць зазнав корекції, але її масштаб контрольований. Обсяг торгів за 24 години становить 8.94 мільярдів доларів, що на 52.11% менше за попередній день, що може свідчити про збереження очікувальної позиції ринку.

Останні дані щодо ліквідацій

За даними 8 січня, за останні 24 години було ліквідовано на всьому ринку 4.06 мільярдів доларів, з них ETH — 1.10 мільярдів доларів (довгі — 998.7 мільйонів, короткі — 102.3 мільйонів). Це свідчить про більший тиск на довгі позиції, але загальний масштаб ліквідацій залишається контрольованим.

Історичний порівняльний аналіз ключових рівнів

За даними 9 січня, обсяги ліквідацій на різних рівнях виглядають так:

Порівняння показує, що ліквідаційний обсяг для довгих позицій при 2945 доларах (7.05 млрд) менший за рівень при 3000 доларах (9.02 млрд), що свідчить про зменшення ліквідаційної напруги при падінні ціни. Аналогічно, для коротких позицій при 3227 доларах (6.86 млрд) обсяг менший за рівень при 3200 доларах (11.25 млрд). Це натякає, що “міни” для ринку можуть бути розташовані не на крайніх рівнях, а саме в цих проміжних цінових діапазонах.

Оцінка ризиків та можливий сценарій

Ризики для довгих

Якщо ціна опуститься нижче 2945 доларів, ліквідаційний тиск на довгі позиції обсягом 7.05 мільярдів доларів може спричинити ланцюгову реакцію. Хоча цей обсяг досить значний, історичні дані свідчать, що він є помірним, і хоча тиск є, довгі позиції не є абсолютно вразливими.

Ризики для коротких

Якщо ціна прорве вище 3227 доларів, ліквідація коротких позицій обсягом 6.86 мільярдів доларів також буде неминучою. Це рівновага з тиском на довгі, і свідчить про баланс між двома напрямками.

Особиста думка

З точки зору даних, ETH наразі знаходиться у відносно стабільній, але чутливій зоні. Симетрія сил між покупцями і продавцями означає, що ринок шукає напрямок, і будь-яке чітке проривання може викликати лавину ліквідності. У короткостроковій перспективі ціна швидше за все буде тестувати цей діапазон, ніж одразу прориватись. Однак, при чіткому прориві в будь-який бік можливий сильний прискорювальний ефект.

Висновок

Ціна ETH 3089 доларів саме в межі між двома ключовими рівнями ліквідації, з навантаженням у 7.05 мільярдів доларів для довгих (потрібно знизитись на 4.67%), і 6.86 мільярдів доларів для коротких (потрібно підвищитись на 4.46%). Це симетричне розподілення ліквідаційної напруги відображає баланс сил на ринку. Останні рухи цін свідчать про помірну корекцію, обсяг торгів зменшується, що може свідчити про очікувальну позицію. Важливо стежити за проривом одного з цих рівнів, оскільки він може спричинити відповідний імпульс ринку. У короткостроковій перспективі, інвесторам слід уважно слідкувати за рівнями 2945 і 3227 доларів — вони визначать подальший напрямок руху.