Інвестиційні фонди будівельної сфери готові до зростання у міру прискорення будівельного сектору США

Будівельна індустрія продовжує демонструвати значну силу, незважаючи на макроекономічні труднощі. Оскільки витрати на будівництво зростають, інвестори, що прагнуть отримати доступ до цього сектору, звернули увагу на ETF на будівельний сектор як на інструменти для захоплення цього зростання. Кілька фондів, що відстежують будівельників житла та інфраструктурні проєкти, стали привабливими варіантами для тих, хто шукає експозицію до бурхливого будівельного ринку.

Розуміння імпульсу будівельного сектору

Останні дані підкреслюють, чому ETF на будівельний сектор привернули увагу інвесторів. Витрати на будівництво у США демонструють стабільне зростання протягом 2023 року, з постійним підвищенням загальних витрат у кілька місяців поспіль. Стійкість будівельного сектору зумовлена кількома факторами у житловому та комерційному сегментах. Будівництво односімейних будинків стало рушієм більшої частини здобутків у житловому будівництві, що вигідно від попиту, незважаючи на проблеми з запасами. Тим часом, сектор нежитлових об’єктів стабільно розширюється, а виробники та інфраструктурні проєкти сприяють зростанню у сферах генерації електроенергії, покращення автошляхів і транспортних мереж.

Що особливо варто відзначити, так це те, що будівельники пройшли цей період без серйозного тиску з боку витрат. Ціни на будівельні матеріали залишаються відносно стабільними порівняно з минулим роком, створюючи сприятливий фон для будівельників житла та будівельних компаній. Це поєднання зростання попиту та контрольованих витрат на ресурси створює привабливе середовище для ETF на будівельний сектор.

Чотири ETF на будівельний сектор, які варто розглянути

Для інвесторів, що розглядають можливість експозиції до цього сектору, кілька фондів пропонують різні підходи до захоплення можливостей у будівництві та житловому будівництві.

SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB)

Цей фонд відстежує індекс S&P Homebuilders Select Industry, забезпечуючи концентровану експозицію до підсектору будівельників житла. Портфель диверсифікований, жодна акція не становить більше 4,16% активів. Витрати на управління складають 0,35%, що робить його одним із найдоступніших ETF у цій категорії.

iShares U.S. Home Construction ETF (ITB)

Цей варіант використовує індекс Dow Jones U.S. Select Home Builders, який ізолює чистих будівельників житла від ширшого сектору товарів для дому. За допомогою підходу з урахуванням ринкової капіталізації та коригуванням на вільний обіг, ITB зосереджений саме на сегменті будівництва житла на ринку акцій США. Щорічні збори становлять 0,40%, що розміщує його в середньому ціновому діапазоні для будівельних ETF.

Invesco Building & Construction ETF (PKB)

Для більш широкого погляду на будівельний сектор цей фонд використовує індекс Dynamic Building & Construction Intellidex, який охоплює ширший будівельний і індустріальний сектор, ніж просто будівельники житла. Методологія відбору компаній підкреслює ті, що демонструють фундаментальний потенціал зростання, привабливі оцінки та сприятливі часові фактори. Жодна акція не перевищує 5,26% у портфелі, а витрати становлять 0,57%, що трохи вище, але забезпечує ширше секторне охоплення через ETF.

iShares U.S. Infrastructure ETF (IFRA)

Цей фонд орієнтований на індекс NYSE FactSet U.S. Infrastructure, що включає компанії з значним інфраструктурним експозицією, які, ймовірно, отримають вигоду від підвищеної внутрішньої інфраструктурної активності. Завдяки винятковій диверсифікації — жодна позиція не перевищує 0,91% активів — і найнижчому коефіцієнту витрат у 0,30%, IFRA пропонує більш захисний варіант будівельних ETF, орієнтований на довгострокові інфраструктурні теми.

Вибір правильних ETF на будівельний сектор для вашої стратегії

Кожен із цих ETF має різні цілі портфеля. Інвестори, що шукають концентровану експозицію до будівельників житла, можливо, віддадуть перевагу XHB або ITB, тоді як ті, хто бажає ширшого представлення будівельного сектору, можуть розглянути PKB. Інфраструктурний IFRA приваблює довгострокових інвесторів, які ставлять на тривале зростання державних витрат на громадські роботи. Порівняння структур зборів — від 30 до 57 базисних пунктів — показує, що будівельні ETF пропонують економічно ефективні способи участі у секторі без необхідності вибору окремих акцій.

Стійкість витрат на будівництво у США, підтримувана попитом на житло та інфраструктурними інвестиціями, свідчить про те, що ETF на будівельний сектор можуть і надалі пропонувати привабливі можливості для інвесторів, що шукають експозицію до цього економічно чутливого, але наразі стабільного сектору.