AI không thể cứu vãn tình hình giảm giá? Nickel Digital cảnh báo: Giao dịch tiền điện tử vẫn không thể thiếu kiểm soát rủi ro thủ công

Vào ngày 10 tháng 2, sau khi thị trường tiền điện tử giảm mạnh vào cuối tháng 1, ngày càng nhiều tổ chức đầu tư chuyển hướng sang trí tuệ nhân tạo, hy vọng sử dụng thuật toán để giảm thiểu tổn thất hoặc tìm kiếm cơ hội phục hồi. Tuy nhiên, Giám đốc điều hành của công ty quản lý tài sản Nickel Digital, Anatoly Crachilov, thẳng thắn cho biết trí tuệ nhân tạo không phải là “cứu tinh trong thời kỳ thị trường ảm đạm”, kết quả thực sự phụ thuộc vào quản lý rủi ro và đánh giá con người.

Nghiên cứu mới nhất của Nickel Digital cho thấy, trong số các công ty giao dịch được khảo sát, khoảng 96% các lãnh đạo cấp cao cho biết trí tuệ nhân tạo đã trở thành một phần cốt lõi trong quy trình đầu tư, các tổ chức này quản lý tổng cộng khoảng 14 nghìn tỷ USD tài sản. Tuy nhiên, Crachilov nhấn mạnh, dựa hoàn toàn vào mô hình không thể thay thế sự can thiệp của con người. Học máy và hệ thống dự đoán rất giỏi xử lý dữ liệu lịch sử, nhưng khó phát hiện thông tin sai lệch hoặc biến động bất thường, điều này có thể dẫn đến các quyết định tự động bị sai lệch.

Ông chỉ ra rằng, trong giai đoạn thị trường biến động gần đây, Nickel vẫn giữ vững niềm tin vào hiệu suất cả năm, điều cốt yếu là nhờ cơ chế kiểm soát rủi ro nghiêm ngặt. Công ty đặt giới hạn rút vốn tối đa cho từng quản lý quỹ, khi biến động tăng hoặc chạm ngưỡng, dù chiến lược do trí tuệ nhân tạo điều khiển, cũng phải tạm dừng bắt buộc để tránh tổn thất quá mức cho danh mục.

Nickel sử dụng hệ thống giám sát cấu trúc cao, hàng ngày thu thập hơn 100 triệu điểm dữ liệu từ sổ sách cơ bản, nhưng vẫn duy trì bước kiểm tra thủ công. Crachilov đề cập rằng, nguồn dữ liệu có thể phát sinh bất thường do trễ hoặc lỗi, ví dụ như hiển thị vị thế “đưa về zero”, khi đó nếu hoàn toàn dựa vào hệ thống tự động, có thể kích hoạt cắt lỗ không cần thiết, làm tăng thiệt hại.

Giám đốc quan hệ nhà đầu tư của công ty, Charles Adams, bổ sung rằng mục tiêu cốt lõi là loại bỏ rủi ro điểm đơn lẻ gây ra sự cố. Nickel xây dựng hệ thống phân cấp với hơn 80 quản lý quỹ phân tán, bao phủ hàng trăm hoặc thậm chí hàng nghìn tài khoản con, nhằm tránh bất kỳ hệ thống hoặc đại lý nào gặp sự cố đều ảnh hưởng đến toàn bộ quỹ.

Phát biểu này làm nổi bật một thực tế: Trong bối cảnh hợp nhất giữa giao dịch tiền điện tử và trí tuệ nhân tạo ngày càng nhanh, công nghệ có thể nâng cao hiệu quả và khả năng nhận thức, nhưng trong thị trường biến động cao, kỷ luật, thận trọng và quản lý rủi ro thủ công vẫn là yếu tố then chốt để phòng tránh sai sót hệ thống.