Vừa mới thấy ai đó lại bảo vệ quỹ theo ngày mục tiêu, và điều đó nhắc tôi tại sao quan điểm của Suze Orman về chuyện này lại quan trọng. Điều hối tiếc lớn nhất của bà trong đầu tư? Bán cổ phiếu quá sớm. Bà đã thấy Palantir tăng từ 7 đô la lên 50 đô la và nghĩ đó là đỉnh, nên bà đã bán ra. Rồi cổ phiếu tiếp tục tăng. Phải mua lại với giá cao hơn nhiều. Thật là học cách khó nhất.

Nhưng điều khiến tôi thực sự ghi nhớ từ triết lý của bà là: mục đích chính là để ngừng nghi ngờ chính mình. Nếu thứ gì đó đang hoạt động tốt, cứ giữ nó. Đừng bán hoảng loạn mỗi khi thị trường có chút trục trặc.

Tuy nhiên, điều đó liên quan đến một vấn đề lớn hơn. Nhiều người nghĩ rằng họ có thể chỉ cần thiết lập rồi quên đi với quỹ theo ngày mục tiêu. Bạn biết đấy, chọn một quỹ dựa trên thời điểm muốn nghỉ hưu rồi coi như xong. Orman khá thẳng thắn về chuyện này — bà nói rằng quỹ theo ngày mục tiêu dành cho những người không muốn suy nghĩ. Và thành thật mà nói? Đó là một vấn đề.

Vấn đề thực sự là quỹ theo ngày mục tiêu không tính đến tình hình thực tế của bạn. Thu nhập của bạn, sức khỏe của bạn, mục tiêu cụ thể của bạn, tình trạng quỹ dự phòng khẩn cấp — tất cả đều không quan trọng đối với một thuật toán quỹ chung chung. Nó chỉ nhìn vào một ngày trong lịch. Đó là lý do tại sao dựa vào quỹ theo ngày mục tiêu mà không hiểu rõ những gì thực sự trong danh mục đầu tư của bạn là rất rủi ro.

Gen Z thích thú với việc đầu tư, điều đó thật tuyệt, nhưng quá nhiều người bỏ qua những kiến thức cơ bản. Họ không hiểu về lãi kép, không biết sự khác biệt giữa tài khoản Roth và tài khoản truyền thống, họ không nghĩ đến tỷ lệ chi phí. Và chính lúc đó, quỹ theo ngày mục tiêu trở thành một cái bẫy — người ta dùng chúng như một thay thế cho kiến thức tài chính thực sự thay vì một công cụ.

Bài học thực sự từ sai lầm của Orman là gì? Suy nghĩ dài hạn vượt xa sự hoảng loạn ngắn hạn. Warren Buffett nói rằng nếu bạn không sẵn sàng giữ cổ phiếu trong 10 năm, đừng giữ nó trong 10 phút. Tư duy đó — thực sự hiểu về khoản đầu tư của mình, chứ không chỉ chọn thứ gì đó tiện lợi — đó là điều phân biệt những người xây dựng sự giàu có với những người chạy theo xu hướng.

Quỹ theo ngày mục tiêu không phải là xấu, nhưng chúng thường được sử dụng bởi những người chưa làm đủ công việc để hiểu rõ bức tranh tài chính của chính mình. Đó mới là sai lầm thực sự.