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HICOX:當前市場中的一個穩健債券基金

紅色債券股份免稅 A (HICOX) 在市政債券類別中被視爲一個有吸引力的選擇。根據共同基金評級系統,其評級爲 1 (強烈購買),HICOX 展現了穩健的表現和使其在當前市場中脫穎而出的特點。

基金目標

HICOX專注於由州和地方政府發行的債務證券,通常用於融資基礎設施、公共學校和其他市政職能。這些債券通常提供稅收優惠,使其對於處於較高稅率的投資者具有吸引力。

歷史與管理

於1987年6月推出的HICOX已累計約18.2億美元的資產。Fred R. Kelly Jr.自1990年11月起管理該基金,爲其方向提供了顯著的穩定性。

性能與風險

該基金在過去5年中年化總回報爲3.47%,在同類中位於上三分之一。其3年年化總回報爲3%,在此期間也位於上三分之一。

HICOX在過去3年的標準差爲5.9%,低於該類別的平均水平6.53%。在5年內,標準差爲5.35%,而該類別爲5.61%,表明波動性較低。

HICOX的貝塔值爲0.59,阿爾法值爲2.09,顯示出其波動性較低,並且與基準固定收益相比,其風險調整後收益更高。

與加密貨幣投資的比較

與加密貨幣市場相比,HICOX 提供了顯著更高的穩定性。雖然 DeFi 平台上的 穩定幣 可能提供更高的收益,但這些收益伴隨着相當大的風險和潛在的波動性。

特徵 HICOX DeFi中的穩定幣
波動性 潛在高
績效 中等 潛在高
風險
監管 有限

開支與可及性

HICOX是一個有費用的基金,費用比率爲0.59%,低於該類別的平均水平0.75%。最低初始投資爲$500,後續投資沒有最低要求。

專業分析

利用先進的財務指標,HICOX 展示了一個有吸引力的風險收益特徵:

  • 夏普比率: 表示風險調整後的收益高於類別平均水平。
  • 信息比率:建議與基準指數相比進行有效的主動管理。

這些指標鞏固了HICOX作爲當前固定收益投資領域中一個可靠選擇的地位。

結論

科羅拉多債券股份免稅 A (HICOX) 被視爲一個強有力的選擇,適合尋求接觸風險收益特徵吸引人的市政債券的投資者。其穩定的業績歷史、穩健的管理和有利的風險指標使其在當前市場中成爲一個有趣的替代選擇,特別是對於那些希望進行更保守投資的投資者,與加密空間的波動選項相比。

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