在低收益市场中寻找安全收入：两款6%以上分红投资值得关注

随着市场不断创下新高，寻找可观的股息收益已经变成了一场寻宝游戏。标普500的微薄1.19%的股息收益率几乎处于历史低点——投资$100 ，你每年将得到高达1.19美元的回报。即使是无风险的国债如今也提供更好的回报。

但我已确定了两只完全逆转这一趋势的股票，提供2025年及以后可观的收入潜力。两者的股息均超过6%——在当今市场中实属罕见。

烟草现金机

第一家是专注于美国市场的主要烟草公司。它的季度股息为1.06美元，年化收益率为6.3%，远高于市场平均水平。

许多投资者已经对烟草股票失去了信心，因为吸烟率在下降。然而，这家公司通过对香烟包装的持续提价，依然保持着极高的盈利能力。其自由现金流在过去一年达到了87亿美元，接近创纪录水平。尽管香烟销量下降了12%，但今年上半年调整后的每股收益增长了7.2%。

特别有趣的是该公司在替代产品上的扩张。他们的尼古丁袋品牌上季度的销量同比增长了26.5%。他们还积极回购股票——在五年内减少了约10%的流通股——这支持了即使在缓慢增长的业务中也能实现的分红增长。每股自由现金流在五年内跃升了17%，增强了分红的可持续性。

以6.3%的收益率，这家烟草巨头提供了未来数年内显著稳定的收入潜力。

电信基础设施巨头

我的第二个选择是美国最大的无线服务提供商之一。虽然增长不快，但这家电信公司经过数十年的发展建立了基础设施优势，形成了显著的进入壁垒。

尽管计划在资本支出上花费$18 亿，但公司仍预计2025年将有约$20 亿的自由现金流。他们的智能手机计划业务保持稳定，但他们在家庭互联网方面看到快速增长，固定无线产品绕过了传统互联网系统。固定无线用户最近超过了500万，推动了5%的年增长收入。

根据其当前的季度分红，这只电信股票的收益率为6.1%。市场似乎低估了他们的业务和基础设施优势的持久性。很少有公司具备在这一领域有效竞争的规模——即使是卫星互联网服务这样的创新仍然是小众玩家。对于可靠的股息收入，这只股票在任何长期投资组合中都值得一席之地。

我相信这两只高收益股票在一片被高估的低收益投资海洋中代表了收入的孤岛。虽然它们都不会带来爆炸性的增长，但它们提供了越来越宝贵的东西：在不确定的市场环境中，稳定可靠的丰厚收入。