通过自储REIT和工业房地产实现战略性分红增长

为什么分红股票表现优于其他股票

来自纳德·戴维斯研究公司和哈特福德基金的研究揭示了一个引人注目的真相：在过去五十年中，向股东分红的标准普尔500公司显著超过了不分红的公司。表现突出的公司始终是那些年复一年提高分红比例的公司。房地产投资信托基金（REIT）行业已经成为寻求高收益、稳定增值回报的投资者特别有吸引力的猎场，尤其是在自存储REIT和工业房地产领域。

雷克斯福德工业房地产：南加州的增长引擎

雷克斯福德工业房地产 (NYSE: REXR) 在南加州的仓储和物流领域占据主导地位。管理着420个设施，总面积达5100万平方英尺，该公司受益于全球最紧张的工业房地产市场之一。供应限制与强劲的电子商务需求相结合，创造了一个租约续签始终达到溢价定价的环境。

最近的合同签署展示了这一动态：今年签署的租约平均超出之前的费率23.9%，并具有3.6%的年度递增。这种定价能力转化为令人印象深刻的分红增长——公司在过去五年中以15%的复合年增长率扩大了分红。当前收益率为4.2%，并通过开发和收购持续扩大投资组合，Rexford有望实现持续的分配增长。

额外空间存储：扩大自助存储机会

自存储房地产投资信托领域由Extra Space Storage (NYSE: EXR)主导，运营或管理近4,200个设施，面积超过3.22亿平方英尺——占美国市场的15.3%。其多元化的所有权模式结合了直接持有的物业(48%)、合资企业权益(11%)和第三方管理的投资组合(41%)，创造了多个收入来源。

该公司的收购战略加速了增长，包括其在2023年以$15 亿收购Life Storage。这一扩张引擎推动了过去十年分红增长超过110%。目前，Extra Space Storage的收益率超过6%，拥有强大的资产负债表，使其能够持续增长投资组合。其20年的总回报率为2400%，在该行业的优秀表现者中名列前茅，展示了持续的分红增长如何随着时间的推移积累财富。

房地产收入：分红贵族

房地产收入 (NYSE: O) 作为全球第六大房地产投资信托基金(REIT)，控制着超过15,000个遍布北美和欧洲的零售、工业、博彩及其他商业领域的物业。公司的商业模式以净租赁为中心，租户负责维护、税费和保险——创造出可预测的、抗衰退的现金流。

这个稳定的收入基础支持了112个连续的季度分红增长，代表了四十年的不断增长，年复合增长率为4.2%。目前5.7%的收益率与这一增长轨迹结合，提供了13.7%的年化总回报。在全球商业房地产中有$14 万亿美元的可寻址市场，以及该行业最强的资产负债表之一，Realty Income的分红扩张应保持在轨。

通过REITs实现长期财富增长

高收益、高分红增长历史和行业顺风的结合，使自存仓 REITs和专业工业物业成为具有吸引力的长期持有资产。Extra Space Storage、Realty Income 和 Rexford Industrial Realty 各自展示了选择优质分红股票并允许复合增长在几十年中发挥作用的力量。对于优先考虑被动收入和资本增值的投资者来说，这些 REITs 代表了构建可持续财富的理想工具。