Gate Instituto: BTC y ETH corrigen en un rango, la estrategia RSI captura el cambio de tendencia

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Resumen

• BTC y ETH están en una corrección de oscilación, la estructura de precios y la volatilidad muestran una clara diferenciación, y el impulso a corto plazo sigue siendo débil.
• La relación larga/corta y la tasa de financiamiento se mantienen moderadamente alcistas, con una voluntad limitada de seguir comprando, y el sentimiento del mercado tiende a ser cauteloso.
• Las posiciones de contratos han ido recuperándose gradualmente después de la desapalancamiento, la resistencia de las posiciones de ETH es más fuerte que la de BTC, y los fondos apalancados aún no han salido por completo.
• La escala de liquidaciones es moderada, las fuerzas largas y cortas se alternan en su liberación, la estructura del mercado se mantiene en equilibrio en general, pero los fondos de alta apalancamiento siguen bajo presión.
• En cuanto a las estrategias de cuantificación, la estrategia de RSI a corto plazo ha mostrado un rendimiento destacado, mientras que el fondo cuantitativo de Gate se centra en obtener rendimientos estables y controlar riesgos, demostrando continuamente ventajas a largo plazo.

Resumen del mercado

Para presentar el comportamiento de capital y los cambios en la estructura de transacciones en el mercado de criptomonedas actual, este informe aborda cinco dimensiones clave: la volatilidad de precios de Bitcoin y Ethereum, la relación de comercio largo/corto (LSR), el monto de posiciones en contratos, la tasa de financiación y los datos de liquidación del mercado. Estos cinco indicadores abarcan la tendencia de precios, el sentimiento del capital y la situación de riesgo, lo que refleja de manera más completa la intensidad de las transacciones y las características estructurales del mercado actual. A continuación, se analizarán las últimas variaciones de cada indicador desde el 14 de octubre:

1. Análisis de la volatilidad de precios de Bitcoin y Ethereum

Según los datos de CoinGecko, del 14 al 27 de octubre, el mercado de criptomonedas continuó con un patrón de consolidación. BTC alcanzó un nuevo máximo el 7 de octubre, superando los 126,000 dólares, y luego entró en una fase de observación y consolidación, con una evidente contracción en la energía de negociación y divergencias en la estructura del mercado. Tanto BTC como ETH mostraron un comportamiento de rebote en consolidación.

BTC se ha ido recuperando gradualmente desde que se estabilizó cerca de 108,000 dólares a principios de mes, con un enfoque a corto plazo moviéndose por encima de los 113,000 dólares; mientras que ETH ha rebotado de 3,700 dólares a la zona de 4,000 dólares, con un movimiento relativamente suave. En general, ambos aún se encuentran en una fase de consolidación a medio plazo, con el rebote impulsado principalmente por fondos a corto plazo, sin haber formado aún una ruptura tendencia.

Los factores de largo y corto entre la macroeconomía y la cadena están entrelazados. El capital tradicional sigue aumentando su inversión en el ecosistema de Ethereum, Cathie Wood invierte en la empresa japonesa de tesorería de Ethereum, Quantum Solutions, lo que muestra la continuidad del interés institucional; el valor total bloqueado en DeFi se mantiene estable en aproximadamente 220 mil millones de dólares, y la estructura de fondos tiende a equilibrarse.

Es notable que el volumen total de transacciones de Gate Perp DEX haya superado los 1,000 millones de dólares, convirtiéndose en un nuevo punto destacado en el campo de los derivados descentralizados gracias a la red de segunda capa Gate Layer y su motor de coincidencia. En general, BTC y ETH han ido formando un suelo gradualmente en las recientes fluctuaciones; si ETH puede estabilizarse nuevamente por encima de los 4,000 dólares y aumentar el volumen de transacciones, aún tiene la posibilidad de fortalecerse primero.

Imagen 1: El centro de gravedad a corto plazo de BTC se ha trasladado por encima de los 113,000 dólares; ETH, por su parte, ha rebotado desde cerca de los 3,700 dólares hasta el umbral de los 4,000 dólares, con un ritmo de movimiento ligeramente moderado.

La volatilidad de BTC se mantiene en niveles bajos, con solo breves aumentos en algunos días de negociación, lo que muestra que el ritmo de operación de los fondos principales es estable y la expectativa de tendencia es relativamente clara, con una limitada disposición del mercado para perseguir ganancias o pérdidas. En contraste, la volatilidad de ETH es notablemente más activa, con múltiples picos en las últimas dos semanas, reflejando una entrada y salida frecuente de fondos a corto plazo y una gran fluctuación en el sentimiento del mercado, especialmente en los rangos de precios clave.

En general, la volatilidad actual del mercado aún no se ha amplificado por completo, pero el frecuente calentamiento de ETH merece atención. Si esto va acompañado de un aumento sincronizado en el volumen de transacciones, podría indicar que una nueva ronda de mercado se está gestando. Se recomienda seguir observando la variación de la volatilidad de ETH en relación con el volumen de transacciones.

Imagen 2: El ritmo de volatilidad de BTC es estable, con solo unos pocos días de alta volatilidad; la volatilidad de ETH sube con frecuencia, y el sentimiento a corto plazo se calienta claramente.

Recientemente, el mercado de criptomonedas sigue en una fase de baja volatilidad y diferenciación estructural coexistente. La estabilidad de BTC se destaca, con los fondos adoptando una postura de espera; mientras que la volatilidad de ETH muestra un aumento intermitente, indicando que los fondos a corto plazo comienzan a probar su posicionamiento. Si el volumen se expande y lleva la volatilidad a aumentar de manera continua, el mercado podría enfrentar una nueva ronda de selección direccional.

2. Análisis de la proporción de tamaño de las operaciones largas y cortas de Bitcoin y Ethereum (LSR)

La relación de tamaño de tomadores largos/cortos (LSR, Long/Short Taker Size Ratio) es un indicador que mide la proporción de capital activo en el mercado que está apostando por posiciones largas frente a posiciones cortas. Un LSR mayor que 1 indica un sesgo alcista en el mercado, donde las posiciones largas dominan, mientras que un LSR inferior a 1 indica un sesgo bajista. Este indicador puede reflejar la fuerza del sentimiento de trading y los cambios en el impulso.

Según los datos de Coinglass, la relación de volumen de operaciones largas y cortas (LSR) de BTC y ETH se mantiene cerca de 1, lo que muestra que el sentimiento del mercado sigue oscilando en un mercado lateral, sin un consenso claro en la dirección del capital.

El LSR de BTC cayó brevemente por debajo de 0.9 a mediados de octubre y luego se recuperó gradualmente por encima de 1.1, lo que muestra que el mercado tiene una baja disposición para seguir comprando durante la fase de corrección. Sin embargo, a medida que el precio se estabiliza y la volatilidad se contrae, la compra activa se recupera gradualmente y la actitud del capital se vuelve cautelosa pero ligeramente alcista.

La amplitud de fluctuación del LSR de ETH es relativamente mayor, apareciendo varias veces en el intervalo por debajo de 0.9, lo que refleja que la emoción del capital a corto plazo es más sensible; sin embargo, al acercarse el final del mes, el LSR de ETH también sube rápidamente cerca de 1.1, mostrando que la estructura de capital pasa de la espera a una postura activa, con un claro aumento en la fuerza de compra.

En general, la relación entre compradores y vendedores ha vuelto a subir después de una caída a mediados del mes, lo que indica que el sentimiento bajista del mercado a corto plazo se ha corregido y las compras están volviendo a ser activas. Si el LSR se mantiene estable por encima de 1 y el volumen de transacciones aumenta al mismo tiempo, podría convertirse en una señal importante para la continuación del rebote del mercado.

Gráfico 3: La relación larga/corta de BTC ha vuelto a subir por encima de 1, y el sentimiento de compra se está recuperando gradualmente.

Gráfico 4: La relación larga/corta de ETH fluctúa más intensamente, la estructura de capital a fin de mes pasa de la espera a una tendencia más alcista.

3. Análisis del monto de la posición del contrato

Según los datos de Coinglass, en las últimas dos semanas, el monto de las posiciones de contratos de BTC y ETH ha ido recuperándose gradualmente después de una fuerte caída previa. La estructura de apalancamiento del mercado muestra un ritmo de “desapalancamiento seguido de una nueva acumulación”. La caída abrupta anterior reflejó la liquidación concentrada de posiciones largas con alto apalancamiento y la búsqueda de refugio de capital, mientras que la posterior recuperación constante indica que el sentimiento del mercado se está calentando gradualmente y que el capital está reingresando.

La cantidad de posiciones de BTC se mantiene en un rango alto de oscilación, los fondos alcistas han vuelto a incrementar sus posiciones después de que el precio se estabilizara, lo que refleja que las instituciones y los actores principales mantienen una actitud cautelosa pero ligeramente alcista hacia el futuro; la tendencia de las posiciones de ETH es relativamente estable, la velocidad de retorno de los fondos apalancados es más rápida, lo que puede mostrar que la confianza del mercado en la tendencia a medio plazo es relativamente sólida.

En general, la estructura de apalancamiento del mercado actual ha pasado de un estado de sobrecalentamiento a una fase de recuperación saludable; el capital ha comenzado a regresar, pero aún no se ha formado una expansión de apalancamiento completa. Si los precios continúan recuperándose y se acompañan de un aumento en el volumen de transacciones, esto podría impulsar un mayor crecimiento de las posiciones; por el contrario, si el mercado vuelve a estar bajo presión, se debe estar alerta ante el riesgo de corrección a corto plazo debido a un endurecimiento del capital.

Gráfico 5: El monto de las posiciones de BTC se mantiene oscilando en un rango alto, los fondos alcistas vuelven a aumentar sus posiciones después de que el precio se estabiliza.

Figura 6: La tendencia de la posición de ETH es relativamente estable, la velocidad de retorno de los fondos apalancados es más rápida, lo que puede indicar que el mercado tiene confianza relativamente sólida en la tendencia a medio plazo.

4. Tasa de financiación

La tasa de financiación de BTC y ETH se mantiene en un rango positivo en general, la estructura del mercado es alcista pero el ritmo es moderado. La tasa de financiación de BTC presenta pequeñas fluctuaciones, operando de manera estable cerca de 0, lo que muestra que las posiciones largas con apalancamiento son estables, y el sentimiento de las instituciones y del capital a mediano y largo plazo sigue siendo robusto. 【7】【8】

La tasa de financiación de ETH es relativamente activa, con múltiples giros breves a negativo durante las correcciones periódicas, especialmente en el intervalo de mitad y fin de mes, lo que refleja que el capital a corto plazo se volvió temporalmente conservador, pero luego se recuperó rápidamente, sin generar presión sistémica.

En general, la tasa de financiación del mercado mantiene un patrón moderadamente alcista, los fondos apalancados aún no han salido en gran medida, pero el sentimiento no se ha sobrecalentado. Si la tasa de financiación continúa subiendo en el futuro y va acompañada de un aumento en el volumen de transacciones, podría convertirse en una señal de impulso para la continuación del mercado; por el contrario, si se vuelve negativa de manera continua, se debe tener cuidado con el retroceso del sentimiento a corto plazo y el riesgo de ajuste de precios.

Figura 7: La tasa de financiamiento de BTC se mantiene estable y positiva, ETH ocasionalmente se vuelve negativa, el mercado en general es alcista pero con un impulso moderado.

5. Gráfica de liquidación de contratos de criptomonedas

Según datos de Coinglass, a mediados de octubre, aunque el mercado de criptomonedas se mantuvo en una alta volatilidad, se produjeron frecuentes eventos de liquidación en el mercado de contratos, lo que indica que la lucha entre compradores y vendedores continúa. El 10 de octubre se produjo la mayor ola de liquidaciones, con un total de más de 18 mil millones de dólares en liquidaciones en un solo día, de los cuales las liquidaciones de posiciones largas alcanzaron los 16.7 mil millones de dólares, reflejando que las posiciones largas con alta apalancamiento se enfrentaron a liquidaciones concentradas en una caída abrupta del mercado. 【9】

En las próximas dos semanas, las liquidaciones de posiciones largas continuaron aumentando, con un volumen diario que superó los 500 millones de dólares en varias ocasiones, lo que muestra que los fondos que persiguen posiciones largas siguen bajo presión en medio de una corrección en los niveles altos; mientras que los montos de liquidación de posiciones cortas aumentaron significativamente el 21 y el 26 de octubre, lo que indica que durante el rebote del mercado, los cortos están cerrando sus posiciones para limitar pérdidas, y la tensión de capital se libera de manera alternada entre largas y cortas.

En general, aunque la escala actual de liquidaciones no ha provocado una caída sistémica, la concentración de apalancamiento en largos es alta y la exposición al riesgo está aumentando. Si el volumen de transacciones no logra ampliarse efectivamente o si la volatilidad se intensifica, el sentimiento del mercado podría volverse cauteloso nuevamente, y es necesario prevenir la reacción en cadena en la cadena de financiamiento a corto plazo.

Figura 8: A mediados de octubre, se concentró un aumento en las liquidaciones de posiciones largas, el 21 y 26 de octubre aumentaron las liquidaciones de posiciones cortas, la fuerza de compra y venta del mercado continúa en un juego de fuerzas.

En el contexto actual de consolidación en niveles altos y convergencia de volatilidad, el comportamiento de los fondos en el mercado de criptomonedas sigue siendo en general neutral y ligeramente alcista. Sin embargo, varios contratos y los indicadores de sentimiento muestran una disminución en la voluntad de seguir comprando, y la dinámica a corto plazo se está desacelerando. Aunque el LSR y la proporción larga/corta han vuelto a estar por encima de 1, el volumen es insuficiente; la tasa de financiación se mantiene en valores positivos pero no ha mostrado expansión, y la estructura de liquidaciones ha pasado de una rotación larga/corta a una concentración de posiciones largas, lo que indica que la confianza en el apalancamiento del mercado está disminuyendo. Aunque la estructura general es sólida, el apoyo del sentimiento se está debilitando y la continuidad en el mercado a corto plazo es limitada.

Ante la convergencia marginal de los fondos apalancados y la diversificación de las emociones alcistas y bajistas, los inversores deben prestar atención a los cambios en los intervalos de precios clave y los indicadores de volatilidad, para determinar si el mercado pasará de una consolidación en niveles altos a una reversión de tendencia o a una corrección de tramo. Por lo tanto, el contenido siguiente se centrará en la evaluación práctica de la “estrategia de reversión de tendencia RSI”, enfocándose en su adaptabilidad para identificar las zonas de sobrecompra y sobreventa en diferentes ritmos de mercado, capturando los puntos de inflexión de reversión a corto plazo, y explorando el rendimiento real de esta estrategia en la mejora de la eficiencia del control de riesgos, la reducción del comportamiento emocional de seguir tendencias y la optimización del ritmo de entrada y salida en mercados en consolidación.

Estrategia de inversión de reversión de tendencia RSI

(Aviso legal: Todas las predicciones en este artículo son análisis basados en datos históricos y tendencias del mercado, solo con fines informativos y no deben considerarse como asesoramiento de inversión o garantía de tendencias futuras del mercado. Los inversores deben considerar plenamente los riesgos y tomar decisiones con cautela al realizar inversiones relacionadas.)

1. Resumen de la estrategia

La estrategia de reversión de tendencias RSI es una estrategia de trading a corto plazo basada en el indicador de fuerza relativa (RSI) que evalúa el sentimiento del mercado y captura oportunidades de reversión de precios. Esta estrategia establece el umbral de sobreventa del RSI como señal de entrada y el umbral de sobrecompra como base de salida, para identificar la energía correctiva del mercado en condiciones extremas de sentimiento, enfocándose en operar en la dirección de posiciones largas (comprar). Cuando el precio entra en la zona de sobreventa, se ejecuta una compra, y se cierra la posición al alcanzar el objetivo de ganancias, el stop loss o las condiciones de sobrecompra del RSI. La estrategia combina mecanismos dinámicos de toma de ganancias y stop loss, lo que ayuda a obtener beneficios en rebotes de tendencia o a controlar el riesgo en caso de errores de juicio, siendo adecuada para buscar oportunidades de trading a corto plazo en entornos de mercado oscilantes y con tendencia a la reversión.

Esta prueba retrospectiva utiliza los diez principales proyectos de criptomonedas por capitalización de mercado (excluyendo stablecoins) como activos, abarcando cadenas de bloques públicas principales y activos de alta liquidez. Se evalúa la adaptabilidad y utilidad de la estrategia en diferentes monedas y etapas del mercado, verificando su viabilidad y solidez en el despliegue en el mercado real.

2. Configuración de parámetros clave

3. Lógica de estrategia y mecanismo de operación

Condiciones de entrada

• En estado sin posiciones, si el RSI está por debajo de rsi_oversold, se considera que el mercado ha entrado en una situación de sobreventa, lo que activa una señal de compra.

Condiciones de participación:

• Condición de sobrecompra: si el RSI es superior a rsi_overbought, se considera que el mercado podría revertirse, lo que activa una señal de cierre.
• Cierre de stop-loss: Si el precio cae hasta el precio de compra * (1 - stop_loss_percent), se activa el stop-loss forzado.
• Cierre de ganancias: si el precio sube hasta el precio de compra * (1 + take_profit_percent), se activa el cierre de ganancias.

Ejemplo práctico

• Señal de trading activada La imagen a continuación muestra el gráfico de velas de 1 hora de SUI/USDT cuando se activó la entrada de la estrategia el 15 de junio de 2025. Después de una caída continua, el RSI cayó por debajo de la zona de sobreventa cerca de 20 en la madrugada de ese día y rápidamente se recuperó por encima de 40, mostrando señales de una reversión a corto plazo. Al mismo tiempo, la línea rápida del MACD comenzó a acercarse a la línea lenta, lo que indica que la fuerza se está recuperando, y también hay señales de un aumento en el volumen. Aunque el precio aún no se ha alejado significativamente del fondo, el rebote del RSI en la zona de sobreventa junto con el soporte de un volumen bajo cumple con las condiciones de la estrategia de “reversión en las caídas”, por lo que se activa la señal de compra, anticipando la posterior tendencia de rebote.

Figura 9: Diagrama de la posición de entrada de la estrategia SUI/USDT (15 de junio de 2025)

• Acción y resultado de la transacción El precio de SUI continuó fluctuando al alza después de completar un rebote el día anterior. El RSI superó temporalmente 75, ingresando en la zona de sobrecompra, pero luego la fuerza del impulso disminuyó y el RSI retrocedió. La estrategia basada en las condiciones de sobrecompra activó una operación de cierre de posiciones, asegurando las ganancias obtenidas en la subida anterior. Aunque el precio continuó subiendo ligeramente después de salir, la curva del MACD muestra que el impulso se está desacelerando y el volumen se está contrayendo, indicando que la fuerza alcista a corto plazo se está debilitando; al mismo tiempo, las medias móviles a corto plazo comienzan a converger, formando una estructura típica de “desaceleración del impulso en niveles altos”. Esta salida se alinea con la lógica de control de riesgos de “tomar ganancias cuando el impulso alcista se vuelve excesivo”, evitando efectivamente la posible presión de corrección posterior. En el futuro, si se puede combinar con mecanismos de toma de ganancias dinámica o seguimiento de tendencias, se espera que se mejore aún más la eficiencia general de las ganancias y el espacio de beneficios.

Figura 10: Diagrama de la posición de salida de la estrategia SUI/USDT (16 de junio de 2025)

A través del ejemplo práctico anterior, hemos mostrado de manera intuitiva la lógica de entrada y salida de la estrategia RSI durante el proceso de fluctuaciones extremas del sentimiento del mercado y el mecanismo dinámico de control de riesgos. La estrategia se basa en el indicador RSI para identificar momentos de rebote en condiciones de sobreventa y debilidad en condiciones de sobrecompra, ingresando al mercado cuando el RSI cae por debajo de un umbral específico para capturar la energía de rebote; cuando el RSI se recupera a la zona de sobrecompra o el precio alcanza las condiciones de toma de ganancias / stop loss, se sale a tiempo, maximizando así las ganancias y controlando los riesgos durante las inversiones a corto plazo.

Sobre la base de un retroceso limitado, esta estrategia ha logrado asegurar un aumento temporal, demostrando su capacidad para capturar reversos y su disciplina comercial en un entorno de oscilación. Este caso no solo valida la ejecutabilidad y eficiencia defensiva de la estrategia RSI en el mercado real, sino que también proporciona una base empírica para la futura optimización de parámetros, la combinación con indicadores multifactoriales o la expansión a otros tipos de activos.

4. Ejemplos de aplicación práctica

Configuración de retroceso de parámetros

Para encontrar la mejor combinación de parámetros, realizamos una búsqueda en cuadrícula sistemática en el siguiente rango:

• rsi_sobrecomprado: 60 a 95 (con un paso de 5)
• rsi_oversold: 5 a 30 (paso de 5)
• stop_loss_percent: 1% a 2% (incremento de 0.5%)
• take_profit_percent: 10% a 16% (con un incremento del 5%)

Tomando como ejemplo los diez principales proyectos por capitalización de mercado de criptomonedas (excluyendo stablecoins), este artículo realizó una prueba retrospectiva de los datos de velas de 4 horas desde octubre de 2024 hasta octubre de 2025, probando un total de 288 combinaciones de parámetros y seleccionando las diez con el mejor rendimiento en tasa de rendimiento anualizada. Los criterios de evaluación incluyen la tasa de rendimiento anualizada, el valor de Sharpe, el máximo drawdown y el ROMAD (la relación entre el rendimiento y el máximo drawdown), para medir de manera integral la estabilidad de la estrategia y el rendimiento ajustado al riesgo en diferentes entornos de mercado.

Figura 11: Tabla de comparación del rendimiento de estrategias BTC y ETH

Explicación de la lógica de estrategia

Cuando el programa detecta que el indicador RSI cae por debajo del umbral de sobreventa preestablecido, se considera que el precio ha entrado en una zona de baja emocional extrema, y la estrategia activará inmediatamente la operación de compra. Esta lógica está diseñada para capturar oportunidades de entrada en las primeras etapas de una reversión a corto plazo del mercado, determinando a través del RSI el momento en que la fuerza compradora podría regresar, y combinando un mecanismo dinámico de toma de ganancias y stop-loss para fortalecer el control de riesgos. Si posteriormente el RSI se recupera a la zona de sobrecompra, o si el precio alcanza el nivel de toma de ganancias o stop-loss establecido, el sistema ejecutará automáticamente la operación de salida, asegurando así los beneficios a tiempo o evitando pérdidas adicionales.

Tomando como ejemplo BTC, la configuración utilizada en esta estrategia es la siguiente:

• rsi_oversold= 60 (umbral de sobreventa, por debajo de este valor se activa la compra)
• rsi_overbought = 30 (umbral de sobrecompra, se activa el cierre de posición por encima de este valor)
• stop_loss_percent = 1.5%
• take_profit_percent = 15%

Esta lógica combina señales de ruptura de tendencia con reglas de gestión de riesgos de proporción fija, y es adecuada para un entorno de negociación con una dirección de mercado clara y una estructura de oscilación definida, controlando efectivamente las caídas mientras sigue la tendencia, mejorando la estabilidad de las operaciones y la calidad general de los rendimientos.

Análisis de desempeño y resultados

El período de retroceso es de octubre de 2024 a junio de 2025, la estrategia aplica la lógica de sobrecompra y sobreventa del RSI a activos criptográficos principales, mostrando un rendimiento general sólido. Como se puede ver en el gráfico, las curvas de rendimiento acumulado de BTC y ETH presentan características de ascenso escalonado, con fluctuaciones limitadas durante el período, lo que muestra que la estrategia tiene una buena capacidad defensiva y de rentabilidad continua en un mercado de oscilaciones a medio y largo plazo.

Hasta octubre de 2025, el rendimiento acumulado de la estrategia BTC es de aproximadamente 52%, el de ETH es de aproximadamente 51%, ambos han tenido una tendencia bastante sincronizada, con diferencias principalmente derivadas de la magnitud de la reversión a corto plazo y diferencias en el volumen de transacciones. La estrategia ha mantenido un retroceso bajo durante el periodo de pruebas y ha logrado mantener las ganancias en múltiples correcciones del mercado, lo que ha permitido que la curva de ganancias se mantenga en general ascendente. En general, la estrategia RSI puede mantener una estructura de riesgo-rendimiento estable entre las criptomonedas principales, logrando un rendimiento sólido incluso en un entorno sin tendencias unilaterales, lo que valida su aplicabilidad en mercados volátiles.

En comparación, el fondo cuantitativo de Gate se centra en estrategias de arbitraje neutral y cobertura, reforzando aún más los ingresos estables y el control de riesgos. Bajo un estricto sistema de control de riesgos, busca un retorno compuesto a largo plazo, ofreciendo a los inversores una solución de asignación cuantitativa más equilibrada y de baja volatilidad.

Figura 12: Comparación de la tasa de rendimiento acumulada de la estrategia de parámetros óptimos de BTC y ETH en el último año

5. Resumen de estrategias de trading

La estrategia de reversión de tendencias RSI utiliza el indicador RSI como lógica central, combinando mecanismos de toma de ganancias y stop-loss dinámicos, mostrando rendimientos robustos y una buena capacidad de captura de reversión en varios activos criptográficos principales. Los resultados de las pruebas retrospectivas muestran que la estrategia de BTC y ETH tiene un rendimiento acumulado de aproximadamente el 50%, con una curva de rendimiento que presenta una estructura de ascenso en escalera, reflejando el rendimiento estable de la estrategia en condiciones de mercado lateral y neutro. Durante el período de las pruebas retrospectivas, la estrategia controló efectivamente el retroceso, logrando mantener rendimientos positivos a través de múltiples fluctuaciones del mercado, lo que hace que el rendimiento general sea suave y robusto.

A pesar de que el modelo de reversión a corto plazo tiene un buen potencial de rendimiento, en un mercado unidireccional aún puede limitar las ganancias por salir demasiado pronto, lo que restringe la estabilidad de los ingresos. Por lo tanto, en la inversión real, cómo lograr un crecimiento compuesto mientras se controla la volatilidad se convierte en la dirección clave de la gestión de activos cuantitativos.

Basado en esto, el fondo de cuantificación de Gate se centra en estrategias de arbitraje neutral y cobertura, enfocándose en rendimientos estables y control de riesgos, ofreciendo a los inversores una solución de asignación cuantitativa más equilibrada y sostenible a largo plazo. Para ayudar a los usuarios a experimentar el rendimiento de capitalización compuesta a largo plazo de estrategias cuantitativas estables, Gate lanza la “Actividad de aumento de tasa limitada para nuevos usuarios del fondo cuantitativo”, durante el período de la actividad (del 27 de octubre de 2025 a las 14:00 hasta el 10 de noviembre a las 14:00, UTC+8), los nuevos usuarios que compren por primera vez el fondo cuantitativo pueden disfrutar de un aumento anual del 5% en el promedio de posiciones mantenidas durante 14 días, con un rendimiento anual combinado que supera el 19%.

Los fondos cuantitativos son gestionados por un equipo de gestión de activos de primer nivel, y las estrategias abarcan arbitraje neutral y configuraciones de cobertura, con el objetivo central de controlar las caídas y equilibrar el rendimiento y el riesgo, siendo adecuados para inversores que prefieren baja volatilidad y buscan rendimientos estables a largo plazo.

Resumen

Del 14 al 27 de octubre de 2025, el mercado de criptomonedas continuará con un patrón de alta volatilidad, con un debilitamiento marginal en los fondos y en el sentimiento. Aunque el análisis técnico de BTC y ETH no ha roto niveles clave, la volatilidad y el volumen de transacciones siguen convergiendo, lo que indica una desaceleración en el ritmo. LSR y la tasa de financiación se mantienen en un sesgo alcista pero no se han ampliado, reflejando una confianza cautelosa entre los toros.

En el ámbito de los contratos, las posiciones en BTC se recuperan tras una caída, mientras que ETH muestra un aumento sólido; la tasa de financiación es moderadamente positiva y no ha habido una salida significativa de fondos apalancados. La ola de liquidaciones de posiciones largas del 10 de octubre destaca la fragilidad del apalancamiento, aumentando la defensividad del mercado. En general, el mercado se encuentra en la etapa final de un movimiento lateral, coexistiendo la rotación estructural y la limpieza de posiciones; si no hay nuevos fondos que impulsen el mercado, se debe seguir alerta ante el riesgo de retrocesos.

En este contexto, las estrategias basadas en la lógica de reversión de sobrecompra y sobreventa del RSI han demostrado un buen potencial en operaciones en tiempo real. Los resultados de las pruebas retrospectivas muestran que el rendimiento acumulado de BTC y ETH es de aproximadamente el 50%, y la estrategia puede controlar eficazmente la retirada durante mercados laterales, con una curva de rendimiento que presenta una tendencia de crecimiento constante. Es importante tener en cuenta que las monedas de alto beta pueden salir prematuramente debido a la sobrecompra continua en tendencias unidireccionales, lo que afecta el rendimiento general. En el futuro, si se combinan umbrales dinámicos, selección de volatilidad y factores de volumen, se podrá optimizar aún más la calidad de las señales y mejorar la adaptabilidad y estabilidad de la estrategia en diferentes períodos.

En comparación, el fondo cuantitativo de Gate se centra en estrategias de arbitraje neutral y de cobertura, enfocándose en rendimientos estables y control de riesgos, ofreciendo a los inversores opciones de asignación cuantitativa más equilibradas y sostenibles a largo plazo. El fondo logra un rendimiento estable y compuesto bajo una estricta gestión de riesgos y una diversificación de activos, proporcionando un camino de inversión cuantitativa superior para los inversores que buscan rendimientos estables en un mercado volátil. <br> Referencias:

1. CoinGecko, https://www.coingecko.com/
2. Puerta, https://www.gate.com/trade/BTC_USDT
3. Puerta, https://www.gate.com/trade/ETH_USDT
4. Sosovalue, https://sosovalue.com/assets/etf/us-btc-spot?from=moved
5. Coinglass, https://www.coinglass.com/LongShortRatio
6. Coinglass, https://www.coinglass.com/BitcoinOpenInterest?utm_source=chatgpt.com
7. Gate, https://www.gate.com/futures_market_info/BTC_USD/capital_rate_history
8. Gate, https://www.gate.com/futures/introduction/funding-rate-history?from=USDT-M&contract=ETH_USDT
9. Coinglass, https://www.coinglass.com/pro/futures/Liquidations
10. Gate, https://www.gate.com/institution/quant-fund

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