Gateオンチェーン観察 (10月16日)：アメリカ政府が再び24億ドルのビットコインを押収；Paxosが300兆枚のPYUSDを誤って発行した後、迅速に消却

過去24時間、暗号資産市場においてマクロとミクロの両面で象徴的な出来事が発生しました。アメリカ政府はPrince Group案件に対して新たに240億ドル相当のビットコイン押収を行い、クジラLuBianが13.4億ドルのBTCを移転したことがマクロレベルでの巨大な売却圧力の期待を形成しています。市場内部では、ブル対ベアの戦いが白熱化しています。一方で、Abraxas Capitalを代表とするトップショートポジションが一部利確を行い、短期的なリスクの解放を示唆しています。また、複数の機関クジラが4000ドル近くで再びETHを吸収し、さらに精度の高い短期トレーダーが頻繁にスイング取引の機会を捉え、日内で豊富な利益を上げています。全体的な市場の雰囲気は慎重で、資金は主流資産と高リスクのアルト間で迅速に回転しており、投資家は重要なサポートレベルの防御状況に注意を払う必要があります。

I. BTC市場のダイナミクスと分析

マクロレベルとチェーン上のクジラの動向が今日のBTC市場を支配しました。

· マクロと機関のフロー：政府のクジラが圧力をかける

アメリカ政府はPrince Group事件において、以前に公開された127,271枚のビットコインを押収した後、再度関連ウォレットから24億ドル相当のビットコインを移転しました。これは未発表の追加押収行動である可能性が高いです。一方、3年間眠っていたクジラアドレスLuBian.comが11,885枚のBTC（価値13.4億ドル）を移転しました。以前の報道によると、アメリカ司法省はLuBianハッカー事件に関連する127,271枚のビットコインを追徴する計画を立てており、強制労働詐欺や世界的なサイバー犯罪に関与している疑いのある太子グループとの関連を指摘しています。この潜在的な売却圧力は、市場の感情に著しい抑制をもたらしています。

· ブル対ベアの戦い：トップショートポジション利確、短期の達人が続出

マクロ面が圧力を受けているにもかかわらず、市場内部では激しい博弈が行われています。著名なショート機関である Abraxas Capital は、ETH のショートポジションを減らし始め、過去 7 日間で 2.45 億ドルの利益を上げました。彼らの主アドレスの ETH ショートポジションは現在も損失状態ですが、今回の減持は利益を確保する意図があるかもしれません。一方で、短期取引は驚異的なパフォーマンスを示しています：疑わしい「BTC OG」のアドレスが 310 枚 の BTC ショートポジションを決済し、迅速に利益を確定しました；昨日 1.4 億ドル の BTC ショートポジションを開設したクジラも、すでに清算して利確し、268.3 万ドルの利益を得ました。これらの短期操作は勝率 100% で、平均保有時間は数時間しかなく、市場に対する非常に高い敏感度を示しています。

2 ETH市場のダイナミクスと分析

イーサリアム市場は機関投資家のIPOと高いレバレッジの戦いが共存する複雑な状況を呈しています。

· クジラの行動に注目：機関が安値で買い、著名人が損失を減らす

月初に清算利益 9374 万ドル を得た後、ある機関級のクジラが OTC で 3987 ドル の平均価格で 1 万枚 ETH を再購入し、中長期的な ETH の価値を期待していることを示しています。しかし、「マジ兄」黄立成のアドレスは 24.6 万ドル の損失を出した後、 1590 枚 ETH を減少させ、現在は 585 枚 ETH のポジションのみ残しています。その高いレバレッジのロングポジションの清算価格は 3678 ドルで、リスクが高いです。

· エコシステムとネットワーク活動：PYUSD 現在異常な変動

ステーブルコイン PYUSD は今朝、異常な操作が発生し、発行元の Paxos は 30 分間 で 300 万兆枚 PYUSD の鋳造と焼却を完了しました。この異常な活動により、DeFi プロトコル Aave は一時的に PYUSD の取引を凍結しましたが、市場価格に直接的な影響はなかったものの、中央集権型ステーブルコインの操作リスクの潜在的な危険性が明らかになりました。

三、その他アルトコイン市場の動向と分析

アルト市場では資金のローテーションが顕著で、賢いお金がMemeコインと主流のDeFi資産の間で機会を探している。

· DeFiおよびRWAセクター:LINKは大きな蓄積を獲得

Chainlinkが今日の焦点となり、2つの新しいウォレットがCEXから合計約145万枚のLINKを引き出し、総価値は約2625万ドルに達しました。このような大規模な統一行動は、クジラや機関がこの資産に対して楽観的であることを示唆している可能性があります。

· ミーム通貨と特定プロジェクト：高勝率ショートポジション狙い Aster

Meme通貨セクターに典型的なブル対ベアの戦いのケースが現れました。総保有額 9800万ドル のクジラが、Asterの下落前に 3倍レバレッジ を使用して超 740万枚 のショートポジションを正確に構築し、現在は浮利176万ドルを実現し、リターン率は50%を超えています。それに対照的に、あるクジラのアドレスは高値で中文Meme通貨を大量に購入し、累積浮損は316.7万ドルに達し、元本は56.5%減少し、このセクターの非常に高いリスクを浮き彫りにしています。

四、市場の概観とトレンドの評価

復習

今日の市場は「マクロの売り圧力」と「内部の弾力性」の二つの力に引っ張られています。アメリカ政府と眠れるクジラの資産の異動は市場におけるダモクレスの剣であり、一方でオンチェーンの賢い機関やトレーダーは、柔軟なスイング取引と安値でのポジション取りを通じて対応しています。市場全体の構図は慎重な傾向にありますが、パニック的な売却は発生していません。

トレンド分析

今後1-3取引日で、BTCの11万ドルとETHの3950ドルが重要なサポートレベルとなります。これを下回ると、高レバレッジのロングポジションの清算を引き起こし、下落が加速する可能性があります。注目すべきは、既にクジラが近く1000万ドルの指値買い注文を出しており、ETH3750-3835ドルやSOL184.75-185.4ドルなどのレベルで底打ちを狙っています。資金のローテーションの観点から、LINKのクジラの蓄積とMemeコインの激しい変動は、市場のリスク嗜好が分化していることを示しており、資金は純粋な感情駆動の資産から基本面のあるDeFi資産に傾いています。

V. 結論

オンチェーンは欲望と理性の闘技場です。本日、私たちは国家の機械の鉄の腕、古代のクジラの覚醒、賢い資金の的確な狩り、そして冒険者の悲哀を目の当たりにしました。市場は周期の中で常に似たような脚本を繰り返し、変わるのは俳優と資金だけです。政府が資産を容易に押収できるとき、すべてのオンチェーンの送金が分析ツールの下で露わになるとき、本当の匿名性は幻影となります。この透明性が技術によって無限に拡大された世界で生き残るための第一の法則は、おそらく市場に対して常に畏敬の念を持ち続けることです。