بيتكوين يجلس بين مستويات الدعم الرئيسية، تحت 200DMA ($107.4k) وفوق 365DMA ($99.9k)، مع 111DMA ($114.7k) فوقه.
يمكن أن يؤدي الحفاظ على متوسط الحركة لمدة 365 يومًا إلى استقرار الاتجاه، بينما يُخاطر الانخفاض أدنى هذا المستوى بتصحيح أعمق بكثير.

محتفظون أصغر $BTC يخطون خطوة للأمام.
تجري عملية تجميع قوية بين الفئات الصغيرة إلى المتوسطة (1–1000 BTC)، بينما تباطأ توزيع المحتفظين الكبار، مما يشير إلى تجديد الثقة على الرغم من الهزة الأخيرة.

يوم الجمعة السوداء المبكر
عكس ارتفاع بيتكوين إلى $126k وسط ضغوط ماكرو و$19B القضاء على العقود الآجلة. مع تباطؤ التدفقات إلى صناديق المؤشرات المتداولة وارتفاع التقلبات، يدخل السوق مرحلة إعادة ضبط تتميز بتصفية تاريخية للرافعة المالية.
اقرأ الأسبوع الكامل على السلسلة أدناه👇

$BTC خيارات الأسواق يظهر تركيز صافي في العلاوات عند $115k–$130k، مما يشير إلى أن المتداولين لا يزالون في وضعية تتوقع ارتفاع الأسعار.
على الرغم من الازدهار في العقود الآجلة، فإن الطلب على الخيارات يهيمن، مما يعني أن المستثمرين يرون الانخفاض كإعادة ضبط للرافعة المالية.
🔗

تسليط الضوء على شدة تراجع الفائدة المفتوحة عبر أفضل 100 أصل يوم الجمعة الماضي، يكشف مدى انتشار ضغط التصفية بالفعل.
📈

لقد استقر البيتكوين فوق المتوسط المتحرك لمدة 135 يومًا، بينما أعاد مؤشر MVRV للإمدادات الشابة ضبطه نحو 1.0. معًا، تشير هذه الإشارات إلى تباطؤ السوق عن المستويات المضاربية القصوى مع الحفاظ على الهيكل.

أدى الانهيار يوم الجمعة إلى أكبر تصفية للعقود الآجلة في تاريخ بيتكوين. تم محو أكثر من $11B من الفائدة المفتوحة حيث تم إنهاء الرافعة المالية بالقوة. حدث تاريخي للتصفية أعاد ضبط الفائض المضاربي عبر السوق.

شهدت معدلات التمويل في سوق العملات الرقمية انخفاضًا إلى أدنى مستوياتها منذ عمق سوق الدب في عام 2022.
هذا يمثل أحد أكثر عمليات إعادة الرفع حدة في تاريخ العملات الرقمية، علامة واضحة على مدى العدوانية التي تم بها طرد الفائض المضاربي من النظام.

شهدت أسواق عقود البيتكوين الآجلة أكبر مسح للفائدة المفتوحة في يوم واحد في التاريخ، مع تصفية أكثر من $11B من المراكز.
يبرز حجم هذا التخفيض مدى سرعة انهيار الرافعة المالية المفرطة خلال الظروف المتقلبة.

تحليل سلوك $XRP المستثمرين الذين قاموا بالتراكم تحت ~$1، نرى جني أرباح كبير حيث ارتفع السعر فوق $2 (>100% مكاسب). لقد استنفدت موجتان رئيسيتان من الإدراك - ديسمبر 2024 ويوليو 2025 - حتى الآن الكثير من الزخم الصاعد في السوق.
🔗

$BTC لقد استمرت تدفقات ETF على الرغم من التراجع السعر (Pullback) الأخير، مما يظهر أن الطلب المؤسسي لا يزال ثابتًا حتى مع تراجع متداولي المشتقات.
هذا يشير إلى أن الشراء الهيكلي لا يزال يدعم السوق، مما يساعد على امتصاص التقلبات وت stabilizing حركة الأسعار.

$BTC الفائدة المفتوحة للعقود الآجلة تبقى مرتفعة حيث يتم تقلب المراكز الطويلة والمراكز القصيرة بفعل تقلبات الأسعار الحادة. السوق يمر بإعادة ضبط الرافعة المالية، مع تقلبات السوق التي تخرج المراكز الزائدة على كلا الجانبين.

#Bitcoin لا تزال تتداول فوق أساس تكلفة حاملي الأسهم على المدى القصير.
لا يزال الارتفاع تحت منطقة الحرارة (+1 STD)، مما يشير إلى أن الزخم مرتفع ولكنه يقترب من ظروف المخاطر على المدى القصير.

اختراق أكتوبر
تجاوز البيتكوين منطقة العرض التي تتراوح بين 114,000 دولار و$117k إلى ارتفاعات جديدة بالقرب من 126,000 دولار، مدفوعًا بتدفقات قوية من صناديق الاستثمار المتداولة وتراكم من الفئات المتوسطة. لا يزال نشاط السلسلة قويًا، على الرغم من أن ارتفاع الرافعة المالية يضيف مخاطر على المدى القصير.
اقرأ الأسبوع الكامل على السلسلة أدناه 👇

أظهر المتداولون الكبار توقيتًا خبيرًا حيث انعكس $BTC عن المستويات العالية الأخيرة.
يشير التحول إلى تحيز قصير صافٍ إلى جني الأرباح من المراكز الطويلة إلى جانب اتخاذ مراكز قصيرة جديدة.
تتبع هذه التحولات في التمركز في الوقت الحقيقي:
🔗

$BTC الفائدة في العقود الآجلة ارتفعت بشكل حاد حيث أضاف المتداولون المراكز الطويلة خلال اختراق مستويات جديدة.
الانخفاض الحالي يختبر هذه المراكز، مما يساعد على إعادة ضبط الرافعة المالية. سيكون من المهم رؤية أين يدخل المشترون وما إذا كانت مستويات الدعم تجذب طلبًا متجددًا.

تظهر توزيع التكلفة لبيتكوين دعمًا ضعيفًا بين $121K و$120K، مع مجموعة رئيسية بالقرب من $117K حيث تم الحصول على حوالي 190K BTC آخر مرة. قد يجذب التراجع إلى هذه المنطقة الطلب حيث يدافع المشترون الجدد عن المستوى.

لقد انتعشت أحجام السوق الفوري مع كسر #Bitcoin لقمم تاريخية جديدة. ستكون النشاط المستدام هو المفتاح، حيث أن القوة المستمرة ستدعم عمق السوق بينما قد تشير الأحجام المتراجعة إلى تراجع الزخم.
🔗

لقد تحولت تدفقات ETF الفورية #Bitcoin بشكل حاد إلى إيجابية، مما دفع السعر إلى تحقيق ارتفاعات قياسية جديدة.
الطلب المؤسسي المتجدد يعزز زخم السوق، مما يمثل تحولاً رئيسياً في تدفقات رأس المال بعد أسابيع من التدفقات الخارجة.
تشير التدفقات المستمرة إلى تعزيز الدعم الهيكلي في الربع الرابع.

يسلط مؤشر تراكم الاتجاه الضوء على تحول في الأيام الأخيرة. يقوم محتفظو $BTC من الحجم المتوسط بالتراكم بقوة، وقد انخفض توزيع الحيتان، بينما تظل الكيانات الصغيرة محايدة. يشير هذا إلى ظهور طلب هيكلي جديد على الرغم من استمرار بيع المحتفظين الكبار.