Por Vishal Kankani, Multicoin; Compilado: Pine Snow, Golden Finance
Hoje, temos o orgulho de anunciar nosso investimento no Squads Labs, um colaborador central do Squads Protocol, a solução multisig líder em Solana. Sua última rodada de US$ 5,7 milhões eleva o financiamento total do Esquadrão até o momento para US$ 12,5 milhões.
Investimos pela primeira vez no Squads no final de 2021 e, desde então, ele cresceu para se tornar uma força poderosa no ecossistema Solana, e acreditamos que é a melhor solução multiassinatura para traders institucionais, usuários profissionais de criptomoedas e desenvolvedores no Solana.
Evolução da custódia financeira
Não importa como a tecnologia evolua, a necessidade de hospedagem sempre estará presente. Desde os banqueiros de ouro do século 17, as empresas confiam nos bancos para manter seus ativos sob custódia; No entanto, como o recente colapso dos bancos do Vale do Silício demonstra, os bancos ainda têm riscos inerentes de inadequação, mesmo após séculos de desenvolvimento.
Além da custódia simples, Wall Street conta com uma complexa rede de camadas de compensação e liquidação. Até recentemente, esse processo era físico, culminando na crise burocrática de Wall Street dos anos 60 do século 20. Em resposta a esta crise, foram criadas várias entidades, que mais tarde evoluíram para a DTCC, que digitalizou os títulos e se tornou o centro central para todos os serviços de compensação e liquidação. No entanto, embora o tempo de execução das transações eletrónicas tenha sido reduzido para segundos, a liquidação ainda é medida em dias.
Após a crise financeira global de 2008, foram desenvolvidos serviços de depósito. A regulamentação levou à fusão dos principais bancos depositários (já oligopólios). No final de junho de 2022, os quatro maiores bancos custodiante tinham um total de US$ 136,6 trilhões em ativos sob gestão. Os bancos de custódia modernos prestam serviços que não são apenas pura custódia, eles também fornecem gestão de fundos, empréstimo de títulos e outros serviços, que muitas vezes criam conflitos internos de interesse. A concentração destes ativos, combinada com conflitos de interesses emergentes, cria novas formas de risco. Um exemplo prático é a disputa oculta de markup entre o BNY Mellon e a State Street, que são os dois maiores bancos custodiantes do mundo.
Blockchain representa o próximo estágio de evolução, e é a melhor combinação de digitalização e ferramentas de portador. Ele pode hospedar ativos digitais localmente, facilitar a liquidação instantânea de pagamentos globais, realizar a liquidação em tempo real de transações e reduzir significativamente o risco de contraparte. Além disso, os contratos inteligentes podem não apenas otimizar as operações logísticas, mas também economizar bilhões de dólares para o setor financeiro, conforme publicado por vários institutos. Portanto, acreditamos que haverá ativos do mundo real tokenizados no futuro. Já estamos vendo uma tendência nisso – mais de US$ 1 bilhão em crédito privado nocional e títulos do Tesouro dos EUA já estão surgindo no blockchain.
Mas ser seu próprio guardião é difícil e cria um único ponto de falha. Para resolver este problema, a regulação deve ser distribuída por toda a organização e permitir que várias partes exerçam o poder de forma soberana e programável. Portanto, o estado final da evolução da custódia que vislumbramos é um futuro onde as organizações podem armazenar e gerenciar seus ativos através de carteiras multisig.
Solana Multisig Padrão
À medida que as criptomoedas amadurecem, investidores institucionais e organizações nativas da internet precisam de uma maneira de gerenciar seus ativos. É aqui que as carteiras multisig (também conhecidas como multisig) entram em jogo. Em contraste com carteiras de criptomoedas simples que exigem apenas uma parte para assinar uma transação, as carteiras multisig exigem várias partes para assinar uma transação.
Lançado em fevereiro de 2022, o Squads foi um dos primeiros multisig no ecossistema Solana. Desde então, os investidores e construtores de Solana rapidamente o reconheceram como um padrão comum.
Hoje, existem mais de 100 equipes, incluindo equipes bem conhecidas como Helium, Hivemapper, Jito, Drift, Marginfi, Backpack, Jupiter, Pyth, Tensor, e outras, contando com Squads (v3) para coordenar equipes e reunir ativos (avaliados em cerca de US $ 500 milhões no momento em que este artigo foi escrito). A base de código Squads (v3) foi rigorosamente testada no mercado durante 13 meses, passou por 4 auditorias independentes e, mais importante, foi formalmente validada.
As empresas tradicionais têm um controle de acesso refinado para capacitar funcionários específicos a lidar com transferências de dinheiro em uma variedade de situações. Para que as organizações nativas da Internet alcancem uma escala significativa, elas precisam de controles semelhantes.
Além do protocolo Squads, o Squads cria uma plataforma poderosa e rica em recursos que fornece às equipes um conjunto de ferramentas de gerenciamento de projetos com permissões de equipe. Os desenvolvedores podem usar o Squads como um privilégio de escalonamento para seus programas, eliminando o risco de figuras-chave e reduzindo o risco de código mal-intencionado entrar no sistema. Também lhes dá controlo de gestão financeira, facilitando o armazenamento e distribuição de subvenções, a gestão de ativos de angariação de fundos, fluxos de receitas, recompensas de mineração de liquidez e muito mais.
Quais são as próximas etapas? **
No início desta semana, Squads fez sua primeira grande atualização para a plataforma Squads e introduziu vários novos produtos que a tornam ainda mais poderosa do que antes.
EsquadrõesX
Além de suas interfaces de desktop e móveis, o Squads agora tem sua própria carteira de extensão web, SquadsX. Esta é a primeira carteira de extensão de navegador multisig de Solana!
Projetado para equipes e instituições, o SquadsX permite que as equipes interajam com aplicativos descentralizados e DeFi pela primeira vez, enquanto ainda fornecem segurança de nível empresarial. O SquadsX resolve um dos maiores problemas com o multisig (falta de disponibilidade de DeFi) e suporta novas atividades de gerenciamento de grupo, como provisionamento de liquidez, empréstimos e transações on-chain, tudo diretamente do Squads multisig.
Esquadrões (v4)
Além do SquadsX, o Squads também lançou uma grande atualização para o protocolo, “Squads v4”. Squads (v4) foi auditado pela Neodyme, OtterSec e Trail of Bits, e a validação formal de OtterSec e Certora está atualmente em andamento. A Squads espera que a base de código Squads (v4) formalmente validada e rigorosamente examinada seja tornada inalterável até o final de novembro de 2023. Squads (v4) tem vários novos recursos empresariais assassinos, alguns dos quais destacamos abaixo:
- Time locking – Squads (v4) introduz o intervalo entre a aprovação da atualização do programa e a execução on-chain. O bloqueio de tempo aumenta as chances de encontrar bugs antes que o novo código entre em produção.
Funções e permissões – O Squads (v4) fornece recursos aprimorados de contabilidade e despesas em vários endereços. As permissões incluem limites de gastos e retiradas sem limite.
- Fee Repeater – Squads (v4) também introduz o “Fee Repeater” para permitir que as carteiras multisig paguem todas as taxas de gás relacionadas aos Squads. Uma vez ativados, os membros da equipe podem assinar transações com saldo SOL zero, simplificando as operações e permitindo que os dapps incorram em taxas de gás.
- Pagamentos em larga escala – A maioria das startups nativas de criptomoedas tem vários funcionários e contratados, assim como as organizações tradicionais. Squads (v4) introduz a capacidade de realizar pagamentos em massa. Esta é uma característica muito importante.
- Suporte para Formulário de Pesquisa de Endereço (ALT) – Cada transação Solana precisa listar cada endereço que interage como parte da transação. Antes do advento da ALT, essa lista era limitada a 32 endereços por transação. Em Squads (v4), depois de ALT, esse número aumentou para 256 endereços por transação, o que permite que os usuários façam transações mais complexas.
Com SquadsX e Squads (v4), a equipe de Squads construiu a infraestrutura para hospedagem nativa de blockchain, e agora eles estão construindo nossa nova oferta empolgante e oferecendo fluxos de receita atraentes além disso.
Administrar um negócio envolve todos os aspetos de gestão de dinheiro, folha de pagamento, recursos humanos e engenharia. No espaço cripto, as operações também incluem a concessão de permissões, restrições de transação, votação on-chain, autoridade de código, execução atrasada e muito mais. A pessoa média não interage diretamente com o protocolo, e a realidade é que, no espaço cripto, apenas uma pequena porcentagem das pessoas interage diretamente com o protocolo. Isso significa que há um mercado absolutamente grande que precisa agilizar as operações de negócios. Acreditamos que o Squads abre as portas para a adoção de criptomoedas de forma segura e oferece alguns dos produtos empresariais e de nível institucional mais atraentes do mercado.
Nos últimos 18 meses, apesar do mercado em baixa, a equipe dos Squads mostrou foco e execução inabaláveis. Estamos entusiasmados em apoiar os Squads e ajudar a inaugurar uma nova era de infraestrutura nativa da Internet com autocustódia e coordenação de capital on-chain."
