Huma Finance: 重新定义链上信贷和与实物资产相关的贷款

在过去的几年中，去中心化金融（DeFi）被寄予厚望，将彻底改变传统金融，因为它具有开放、无需许可和全球可达的能力。然而，尽管有数十亿美元被锁定在协议(总锁定价值(TVL))中，DeFi中的大部分借贷活动仍然依赖于通过波动数字资产的超额质押模型。 这意味着为了借到5,000美元，用户可能需要锁定高达10,000美元的ETH——这种模式很难为数十亿没有很多加密资产但在现实世界中有收入流、合同或资产的个人和企业服务。 Huma Finance的出现是为了填补这个空白 – 建立一个链上信用基础设施，在这里，借贷基于链外的真实金融活动，而不仅仅是依赖于数字资产。 Huma Finance的使命与愿景 Huma设定目标创建一个大规模的去中心化信用系统，专门用于现实世界资产(RWA)。借款人可以使用发票、未来应收款、工资或定期现金流进行贷款，而不是以ETH或BTC作为质押。 这一点为许多对象打开了机会： 新兴市场中的中小企业。自由职业者，参与(的零工经济，Uber，Grab，Upwork…)在发达国家。依赖于订阅服务的定期收入的创业公司(订阅)。 因此，链上流动性不仅服务于加密原生群体，还触及全球经济生活。 创新机制：基于数据的评估模型 不同于传统银行依赖集中信用评级机构，Huma 使用： Oracle区块链：将真实数据桥接到链上。集成Web2数据：来自Stripe、PayPal、ERP等……去中心化身份系统(DID)：验证身份和财务历史。零知识证明：在不泄露敏感信息的情况下验证收入数据。 因此，贷方可以更透明地评估风险，确保安全和去中心化。 实际案例 一家位于肯尼亚的小型物流公司与大型超市签订了为期六个月的送货合同，按月付款。如果借款银行，他们通常因缺乏质押资产而面临困难。通过Huma，公司可以对(应收账款)进行代币化，并将其放入借贷池中。 全球贷款方可以查看已验证的合同数据。还款资金通过智能合约自动引导到企业账户，降低违约风险。 专业的借贷池生态系统 Huma组织针对每种资产/现金流的借贷池，例如： 应薪 (工资预支).贸易融资 (贸易融资).定期服务收入 (订阅).来自零工经济的支付 (Uber, Grab, Deliveroo…). 投资者可以通过参与多个池来分散风险。 HUMA代币的角色 Token HUMA 具有多种功能: 治理 (治理): 投票升级、整合新资产、调整费用。质押给承销商/风险评估师: 信贷评估师必须锁定HUMA作为"skin-in-the-game"。如果批准劣质贷款，代币可能会被削减→创造透明和准确的工作动力。 竞争优势 与其他RWA项目如Goldfinch、Maple Finance或TrueFi相比，Huma更加强调实际收入和现金流，而不仅仅是瞄准大型机构贷款。这有助于： 为小额借款人提供扩展。在信贷体系薄弱的新兴市场中容易应用。当更多人参与时，产生网络效应。 挑战与方法 执行风险 (默认风险)：Huma 设计了“直接扣除”支付流程以限制违约。法律风险：在许多国家，债务的代币化可能会落入证券框架。Huma 计划在具有明确 RWA 法律框架的地区扩展，或与金融科技公司合作以确保合规。 发展路线图 未来，Huma Finance 将： 扩展更多类型的池。与国际支付平台进一步连接。推出代币化贷款的二级市场 → 提高流动性。在风险模型中应用人工智能，以实时调整利率。 结论 Huma Finance不仅仅是另一个去中心化金融协议。如果能够证明基于收入和实际资产的贷款模型可以扩展，Huma将成为传统金融与去中心化世界之间的重要桥接，将全球资金带给数百万从未接触过去中心化金融的个人和企业。 ♡喜欢💬 ➤ @humafinance #HumaFinance $HUMA {future}(HUMAUSDT)