تُعد إدارة مخاطر العقود المستقبلية من الدروس الأساسية في التداول

ما هي إدارة المخاطر في تداول العقود الآجلة

• ما هي المخاطر
  المخاطر تعني عدم اليقين بشأن عوائد الاستثمار المستقبلية في السوق. تشمل مخاطر الاستثمار احتمال فقدان الدخل أو رأس المال. وتتمثل خصائص المخاطر في وجود احتمالات موضوعية يمكن التعامل معها بإجراءات مناسبة للحد من وقوعها أو تقليل الخسائر الناتجة عنها، لكن لا يمكن القضاء عليها بالكامل. لذلك، تعتبر إدارة المخاطر أمرًا بالغ الأهمية في السوق.

• ما هي إدارة المخاطر
  إدارة المخاطر هي تطبيق أساليب فعالة لخفض احتمال وقوع الأحداث الخطرة أو تقليل الخسائر إلى مستوى مقبول بعد وقوعها. غالبًا ما يركز المتداولون قليلو الخبرة على التحليل الفني واستراتيجيات التداول ويعتمدون بشكل مفرط على المؤشرات الاستراتيجية.

غالبًا ما يتجاهل هؤلاء المتداولون احتمال وقوع المخاطر ويضعون جميع مراكز التداول كهامش أولي. من يفتح مراكز تداول ضخمة أو كاملة يكون معرضًا للخطر الشديد في السوق إذا لم يستخدم أساليب إدارة مخاطر فعالة.

عوامل يجب التركيز عليها عند إدارة مخاطر تداول العقود الآجلة

• نسبة الفوز
  نسبة الفوز = عدد الصفقات الرابحة / إجمالي عدد الصفقات الرابحة والخاسرة والمتعادلة. في نظام تداول متكامل، ترتبط نسبة الفوز مع نسبة العائد إلى المخاطرة. قد تؤدي صفقة ذات نسبة عائد إلى مخاطرة عالية إلى خسارة رأس المال على المدى الطويل إذا كانت نسبة الفوز منخفضة. حتى النسبة العالية جدًا للعائد إلى المخاطرة لا تغطي خسارة نسبة فوز منخفضة؛

• نسبة العائد إلى المخاطرة
  نسبة العائد إلى المخاطرة = متوسط الربح / متوسط الخسارة. النسبة المنخفضة جدًا قد تجعل الأرباح تفوق الخسائر. إذا كانت استراتيجية إدارة المخاطر تحدد نسبة العائد إلى المخاطرة لكل عملية تداول عند 1:1، فيجب أن تبقى نسبة الفوز أعلى من 50% لضمان تحقيق أرباح المراكز.
  أما النسبة المرتفعة في استراتيجية التداول فتساعد على تعويض الخسائر الناتجة عن نسبة فوز أقل من 50%.

• تكاليف التنفيذ
  تشمل التكاليف رسوم التداول، ورسوم التمويل، والفوائد، وأي تكاليف محتملة أخرى. ينبغي للمتداولين أخذ هذه العناصر بعين الاعتبار وإجراء التقييمات اللازمة.

كيفية إدارة المخاطر في تداول العقود الآجلة الحقيقي

1. تحديد مستوى تحمل المخاطر

في كل صفقة عقود آجلة، ينبغي للمتداول تحديد نسبة خسارة الصفقة الواحدة من إجمالي الأموال في الحساب. إذا افترضنا وجود صفقة واحدة يوميًا، وكانت خسارة الصفقة الواحدة تمثل 10%. 10 خسائر متتالية تعني فقدان جميع الأموال. هذه الخسائر غير مقبولة للمتداول المحترف في العقود الآجلة.

أما إذا تم ضبط نسبة الخسارة الواحدة من رصيد الحساب عند 5% أو 3% أو حتى 1%، فإن احتمال فقدان رأس المال بالكامل ينخفض بشكل كبير.

2. تنفيذ خطة تداول العقود الآجلة بدقة

يوضح الرسم أدناه العناصر الأساسية لخطة تداول متكاملة. يمكن تعديلها حسب وضع سوق العملات الرقمية، لكن الهيكل المنطقي يظل ثابتًا. يمكن للمتداول تقييم موقع السوق في الدورة الاقتصادية ثم البحث عن فرص عبر التحليل الفني. أخيرًا، يمكن وضع خطة تنفيذ مفصلة لأهداف تداول محددة.

3. إدارة مراكز التداول بشكل فعّال

بعد تحديد مستوى تحملك للمخاطر، قم بإدارة مراكز التداول بشكل فعّال. سنخصص موضوعًا منفصلًا حول إدارة المراكز في تداول العقود الآجلة، ولن نتطرق لتفاصيل إضافية في هذا المقال.

4. جني الأرباح بشكل مرن أو تدريجي. أوقف الخسارة بحزم. تحلَّ بالإيجابية! تجنب الخوف من تفويت الفرص

a. السوق متقلب وغير متوقع. احتمال اتخاذ القرار الصحيح خمس مرات متتالية أقل من 5%.
b. الاستثمار ذاته ليس محفوفًا بالمخاطر، بل الانسياق خلف العاطفة هو أكبر المخاطر.

يفتح المتداول كل مركز بناءً على منطق واضح، مع تحديد وقف الخسارة واستراتيجية جني الأرباح بشكل مرن. سيطر على المخاطر ودع الأرباح تستمر.

إذا نفذ المتداول خطط التداول وأدار مراكز التداول بشكل فعّال وحدد وقف الخسارة وجني الأرباح في كل صفقة، يمكنه التعامل مع أي طارئ في السوق.

أفكار ختامية

إدارة المخاطر في التداول ضرورة لكل متداول ناجح. في هذا الموضوع، ركزنا على أبرز خصائص إدارة المخاطر، وأساليب التخطيط للتداول، وبعض التقنيات المفيدة.

يمكنك فتح حساب على Gate وبدء تجربة التداول.

إخلاء مسؤولية:
هذه المقالة لأغراض المعلومات فقط. المعلومات المقدمة من Gate لا تعتبر نصيحة استثمارية ونحن غير مسؤولين عن أي استثمار تقوم به. التحليل الفني، وتقييمات السوق، ونصائح التداول، ومشاركة المتداولين قد تنطوي على مخاطر محتملة وبيئة استثمارية متغيرة وحالات عدم يقين. لا تقدم هذه المقالة أي فرص بعائد مضمون ولا توحي بذلك.