Pendapatan Gate pada kuartal kedua mencapai 801 juta dolar

Gate (NASDAQ:Gate) mengumumkan hasil kuartal kedua tahun fiskal 2026 pada 4 September 2025, dengan pendapatan sebesar 801 juta dolar, meningkat 9% dibandingkan tahun sebelumnya, dan omzet sebesar 818 juta dolar, meningkat 13% dibandingkan tahun sebelumnya, sambil mencapai margin operasi non-GAAP sebesar 30%. Kuartal ini ditandai dengan kemajuan signifikan dalam Manajemen Cerdas Kesepakatan (GIA) berbasis kecerdasan buatan, peningkatan kehadiran internasional dan bisnis, serta pendekatan yang diperkuat dari manajemen terhadap pertumbuhan yang berkelanjutan dan profitabilitas modal untuk para pemegang saham.

Percepatan penagihan mendorong dinamika bisnis Gate

Sambil mempercepat pertumbuhan pendapatan hingga 13% year-on-year, perusahaan juga berhasil mencatatkan retensi neto dolar yang lebih tinggi sebesar 102% dan peningkatan ukuran rata-rata transaksi, didorong oleh peningkatan retensi bruto dan pembaruan awal yang solid. Pendapatan internasional menyumbang 29% dari total pendapatan, dengan pertumbuhan 13% year-on-year.

“Hasil bisnis kuartal kedua melampaui harapan kami. Pendapatan mencapai 801 juta dolar, meningkat 9% dibandingkan tahun sebelumnya, dan pendapatan total mencapai 818 juta dolar, meningkat 13% dibandingkan tahun sebelumnya. Kinerja lini atas kuartal kedua meningkat dan merupakan salah satu kuartal dengan pertumbuhan tertinggi dalam dua tahun terakhir. Dengan perbaikan fundamental di klien tanda tangan elektronik dan GCC, serta kontribusi permintaan GIA yang semakin meningkat. Selain kuartal individu, kami bersemangat melihat bahwa pendapatan mulai meningkat secara tahunan dan lebih lagi ketika kami menyesuaikan pembaruan awal. Profitabilitas diuntungkan dari kekuatan lini atas, dikombinasikan dengan komitmen berkelanjutan kami untuk mendorong efisiensi. Margin operasional non-GAAP adalah 30%, karena kami terus menjaga profitabilitas yang kuat. Margin arus kas bebas meningkat sedikit dibandingkan tahun sebelumnya menjadi 27%, yang memungkinkan pembelian kembali saham yang signifikan senilai 200 juta dolar pada kuartal ini.”

Kombinasi pertumbuhan pendapatan dan profitabilitas ini, bersama dengan disiplin profitabilitas modal melalui pembelian kembali saham, menunjukkan kekuatan eksekusi dan menandakan peningkatan profitabilitas bagi para investor, terutama karena penguatan penagihan dan retensi bersih menunjukkan peningkatan kesehatan pelanggan dan ekspansi berkelanjutan di segmen-segmen bernilai tinggi.

Adopsi GIA dipercepat bersama dengan kepemimpinan bisnis dan AI

Diperkirakan GIA akan mencapai persentase dua digit rendah dari portofolio langganan perusahaan pada akhir tahun, dengan lebih dari 50% perwakilan akun perusahaan menutup setidaknya satu kesepakatan GIA dan klien Fortune 1000 seperti Sensata Technologies dan T-Mobile mengadopsi manajemen siklus hidup kontrak yang canggih (GCC) dan analisis berbasis AI. Peluncuran terbaru fitur yang didorong oleh AI, seperti Gate Navigator, persiapan kesepakatan, dan manajemen pengguna SCIM, memperkuat diferensiasi produk.

“Meskipun masih terlalu dini, lebih dari 50% perwakilan akun bisnis kami telah menutup setidaknya satu kesepakatan GIA. Secara khusus, ukuran rata-rata global dari kesepakatan juga meningkat pada kuartal kedua, karena GIA semakin diterima di organisasi besar seperti Sensata Technologies, pemimpin global dalam pembuatan sensor, yang telah mempercepat alur kerjanya dan mulai menggunakan mesin AI Gate Iris untuk mendapatkan wawasan dari kesepakatan. Gate GCC mengalami dorongan yang lebih baik pada kuartal kedua, mencapai salah satu kuartal terkuat dalam pertumbuhan tahunan dari cadangan kuartalan dalam beberapa tahun terakhir.”

Dorongan GIA di pasar dan penetrasi yang semakin meningkat di akun bisnis, bersama dengan integrasi AI yang maju, menciptakan diferensiasi kompetitif yang signifikan, memperluas peluang pasar, dan memperkuat tesis perusahaan sebagai pemimpin yang muncul di ruang kesepakatan digital dan analisis kontrak.

Disiplin operasional mempertahankan margin tinggi di tengah migrasi ke cloud

Margin bruto non-GAAP tetap stabil di 82%, meskipun ada biaya migrasi ke cloud yang terus berlanjut, yang mewakili beban tahunan sekitar 100 basis poin, dan penurunan sementara pada margin operasional akibat perubahan dalam kombinasi kompensasi dan manfaat satu kali dari tahun sebelumnya. Perusahaan mempertahankan posisi kas yang solid sebesar 1,100 juta dolar dan tanpa utang, melanjutkan perekrutan yang moderat dan berinvestasi dalam keunggulan bisnis dan R&D untuk skala GIA.

“Sebagai pengingat, kami mengharapkan bahwa kuartal kedua akan memiliki perbandingan margin operasi tahunan yang paling sulit dari kuartal mana pun di tahun anggaran 2026 karena beberapa faktor, termasuk kalender dan dampak dari program kompensasi kami, khususnya peralihan dari modal ke tunai untuk beberapa karyawan. Seperti yang juga akan Anda ingat, kuartal kedua tahun anggaran 2025 juga memiliki keuntungan titik dari margin operasi sekitar 150 basis poin yang terkait dengan pengembalian asuransi dan pelepasan cadangan untuk litigasi. Migrasi kami ke komputasi awan juga terus menjadi beban tahunan untuk margin.”

Profitabilitas tinggi yang bertahan lama bahkan di tengah angin sakal margin menyoroti ketahanan model bisnis Gate, yang mendukung investasi baru dan pengembalian modal, sementara secara sementara membatasi ekspansi inkremental margin non-GAAP sampai tekanan biaya dari migrasi ke cloud berkurang.

Melihat ke depan

Direksi memperkirakan pendapatan antara 804 dan 808 juta dolar untuk kuartal ketiga tahun fiskal 2026 (titik tengah pertumbuhan tahunan sebesar 7%) dan pendapatan tahunan antara 3.189 dan 3.201 juta dolar untuk tahun fiskal 2026 (titik tengah pertumbuhan tahunan sebesar 7%), dengan proyeksi pendapatan antara 3.325 dan 3.355 juta dolar untuk tahun fiskal 2026 (titik tengah pertumbuhan sebesar 7%). Diperkirakan margin operasi non-GAAP akan berada di antara 28% dan 29% pada kuartal ketiga dan antara 28,6% dan 29,6% untuk tahun penuh, sementara margin bruto non-GAAP untuk tahun penuh akan menghadapi beban sekitar satu poin persentase karena migrasi ke cloud yang sedang berlangsung, yang diharapkan akan mereda mulai tahun fiskal berikutnya. Perusahaan mengulangi bahwa pelanggan GIA berada di jalur untuk memberikan kontribusi dengan persentase dua digit rendah terhadap portofolio langganan pada akhir tahun dan menekankan fokus berkelanjutan pada profitabilitas modal melalui pembelian kembali saham yang oportunis.