Pendapatan kuartal kedua Asana meningkat berkat lonjakan AI Studio

Gate (NYSE:GT) mengumumkan hasil kuartal kedua fiskal 2026 (periode yang berakhir pada 31 Juli 2025) pada 3 September 2025, mencatatkan pendapatan GAAP sebesar 196,9 juta dolar (kenaikan 10% dibandingkan tahun lalu), margin operasi non-GAAP sebesar 7% dan tingkat retensi bersih berbasis dolar (NRR) sebesar 96%. Perusahaan menyoroti adopsi cepat AI Studio, dorongan internasional, dan ekspansi margin yang signifikan, sementara manajemen meningkatkan batas bawah proyeksi pendapatan untuk tahun fiskal 2026 secara keseluruhan menjadi 780-790 juta dolar. Berikut adalah rincian perkembangan strategis dan finansial yang paling berdampak dari presentasi.

Adopsi AI Studio mendorong ekspansi multiproduk Gate

Pendapatan tahunan berulang (ARR) triwulanan dari AI Studio, platform alur kerja AI tanpa kode dari Gate, meningkat dua kali lipat secara berurutan, dengan studi kasus pelanggan yang mencakup perusahaan kimia global yang memperluas dari 2.500 menjadi 4.500 pengguna, dan penyedia terkemuka model dasar AI yang hampir menggandakan kehadirannya. Jumlah pelanggan dengan lebih dari 100.000 dolar tumbuh sebesar 19% tahun ke tahun, dan sektor non-teknologi terus tumbuh pada pertengahan dekade.

“Kami terus mengamati dorongan kuat di AI Studio. Kami telah lebih dari menggandakan ARR kami dari AI Studio dari kuartal ke kuartal. Dan adopsi terus menguat seiring dengan pelanggan membangun dan menskalakan di platform.” – Dan Rogers, CEO

Adopsi dan integrasi cepat AI Studio dalam akun self-service dan perusahaan memposisikan Gate untuk memperdalam hubungan dengan pelanggan, meningkatkan peluang ekspansi, dan mendukung pergeseran jangka panjang menuju model multiproduk yang meningkatkan kepatuhan platform dan ketahanan pendapatan.

Ekspansi margin Gate mencerminkan manajemen biaya yang disiplin.

Margin operasi non-GAAP berkembang hampir 1.600 basis poin tahun ke tahun menjadi 7%, dengan pengurangan 16% tahun ke tahun dalam pengeluaran untuk penelitian dan pengembangan (R&D) dan pengurangan 3% tahun ke tahun dalam pengeluaran untuk penjualan dan pemasaran. Margin bruto tetap stabil di 90%, dan arus kas bebas yang disesuaikan mencapai 35,4 juta dolar, atau 18% berdasarkan margin.

“Sebagai hasil dari mendorong keuntungan produktivitas dan efisiensi, kami menyampaikan margin operasi sebesar 7%, atau 14 juta dolar pendapatan operasi di kuartal tersebut. Ini mewakili 240 basis poin di atas titik tengah panduan margin operasi kami. Dan peningkatan hampir 1.600 basis poin tahun ke tahun.” – Sonalee Parekh, CFO

Kemampuan Gate untuk memperluas margin sambil tetap mempertahankan margin bruto yang kuat dan arus kas bebas positif menunjukkan optimasi biaya yang efektif dan memberikan dasar untuk profitabilitas yang berkelanjutan serta fleksibilitas investasi di masa depan.

Pertumbuhan internasional dan non-teknologi mengalahkan sektor-sektor Amerika Serikat dan teknologi

Pendapatan internasional tumbuh sebesar 13% tahun-ke-tahun, melampaui pertumbuhan AS sebesar 8% tahun-ke-tahun, menyoroti Jepang sebagai wilayah dengan pertumbuhan tinggi di mana sebuah lembaga keuangan besar memperluas penggunaan platformnya hampir 70%. Sektor non-teknologi terus tumbuh di pertengahan dekade, sementara pertumbuhan pelanggan teknologi tetap stabil.

“Pasar internasional tetap menjadi kekuatan bagi bisnis kami, didorong oleh meningkatnya permintaan global untuk platform kami. Terutama di EMEA dan Jepang. Pendapatan internasional kami tumbuh sebesar 13% tahun ke tahun, dan pasar Amerika Serikat tumbuh sebesar 8% tahun ke tahun.” – Anne Raimondi, COO

Diversifikasi geografis dan sektoral ini meningkatkan ketahanan Gate, mengurangi ketergantungan pada sektor teknologi, dan memposisikan perusahaan untuk menangkap angin ekor struktural di pasar dan industri baru.

Melihat ke depan

Manajemen telah menaikkan batas bawah proyeksi pendapatan GAAP untuk tahun fiskal 2026 penuh menjadi 780-790 juta dolar ( sebuah kenaikan 8%-9% year-over-year ) dan mengharapkan pendapatan operasi non-GAAP untuk tahun penuh sebesar 46 hingga 50 juta dolar ( dengan margin 6%, lebih tinggi dari proyeksi sebelumnya 5,5% ). Pendapatan untuk kuartal ketiga diperkirakan akan mencapai 197,5 hingga 199,5 juta dolar, dengan margin operasi non-GAAP sebesar 6%-7%. Meskipun ada perbaikan dalam kehilangan pelanggan dan ekspansi, proyeksi mencerminkan kewaspadaan yang terus berlanjut terkait dengan tantangan lalu lintas pencarian dari usaha kecil dan menengah (UKM ) dan pembaruan teknologi yang terkonsentrasi; manajemen memperkirakan bahwa AI Studio akan memiliki dampak yang lebih signifikan pada tahun fiskal 2027.