Pembentukan Ulang Pasokan Logam Tanah Jarang Global: Dari Mana Boom Pertambangan Berikutnya Akan Berasal?

Seiring energi bersih dan teknologi canggih terus mendorong permintaan yang belum pernah terjadi sebelumnya untuk logam tanah jarang, lanskap pertambangan dunia sedang mengalami pergeseran besar. Sementara China mempertahankan kendali ketat atas produksi, gelombang negara baru sedang bersiap untuk menantang dominasi ini. Memahami distribusi geografis cadangan tanah jarang mengungkapkan wawasan penting: banyak negara yang menyimpan stok besar tetap sangat kurang dimanfaatkan.

Paradoks Rantai Pasok: Cadangan Tidak Sama dengan Produksi

Kesenjangan antara cadangan dan output aktual menceritakan kisah yang menarik. Brazil, misalnya, memegang cadangan logam tanah jarang terbesar kedua di dunia sebesar 21 juta ton metrik—namun hampir tidak memproduksi apa pun pada 2024. Kesenjangan ini mewakili medan perang masa depan industri.

Cadangan global logam tanah jarang total 130 juta ton metrik, sementara produksi tahun 2024 hanya mencapai 390.000 ton metrik. Perhitungannya menyedihkan: dengan tingkat ekstraksi saat ini, cadangan yang dikonfirmasi dapat memasok dunia selama berabad-abad. Tetapi kelangkaan bukan tentang geologi—melainkan tentang infrastruktur, investasi, dan geopolitik.

Kesenjangan ini menciptakan kekosongan. Proyek Pela Ema di Serra Verde, Brazil, menjadi contoh perubahan yang sedang berlangsung. Memulai produksi komersial pada awal 2024, operasi ini diperkirakan akan mencapai 5.000 ton metrik oksida tanah jarang per tahun pada 2026, menjadi satu-satunya sumber non-China yang memproduksi keempat logam tanah jarang magnet kritis: neodymium, praseodymium, terbium, dan dysprosium.

Kendali China atas Logam Tanah Jarang: 44 Juta Ton Metrik dan Terus Bertambah

China mendominasi dengan cadangan 44 juta ton metrik, memproduksi 270.000 ton metrik pada 2024—hampir 70% dari output global. Keunggulan ini tidak terjadi secara kebetulan; Beijing secara strategis membangun stok sambil menekan pertambangan ilegal dan kompetisi ekspor.

Pembatasan ekspor negara ini pada 2010 menyebabkan harga tanah jarang melambung tinggi dan mengajarkan pelajaran keras kepada negara-negara Barat tentang kerentanan rantai pasok. Saat ini, China terus bermain keras, melarang ekspor teknologi magnet tanah jarang ke AS pada akhir 2023 sambil secara bersamaan mengimpor logam tanah jarang berat dari Myanmar—langkah yang menimbulkan kekhawatiran lingkungan.

Namun bahkan cadangan China menghadapi tekanan. Negara ini telah memberlakukan penegakan lingkungan yang lebih ketat di dalam negeri, memindahkan sebagian ekstraksi ke tetangga yang kurang diatur. Pegunungan di sepanjang perbatasan China-Myanmar menunjukkan bekas luka: pertambangan tanah jarang telah merusak lanskap, dengan 2.700 kolam in-situ leaching ilegal yang teridentifikasi hingga pertengahan 2022, menutupi area sebesar Singapura.

Aset Tersembunyi India: 6,9 Juta Ton Metrik Potensi yang Belum Dimanfaatkan

India mungkin merupakan pemain yang paling diremehkan dalam logam tanah jarang. Dengan cadangan 6,9 juta ton metrik dan hampir 35% dari deposit mineral pantai dan pasir dunia, negara ini hanya memproduksi 2.900 ton metrik per tahun—sepersepuluh dari potensinya.

Pemerintah India mulai bergerak. Desember 2022, New Delhi menguraikan peta jalan produksi dan pemurnian logam tanah jarang, diikuti oleh inisiatif kebijakan pada akhir 2023 untuk mendukung riset dan pengembangan. Oktober 2024 menandai tonggak lain: Trafalgar mengumumkan rencana pabrik pertama India untuk logam tanah jarang, paduan, dan magnet, menandakan komitmen Delhi terhadap integrasi vertikal.

Kemunculan Australia sebagai Kekuasaan Non-China

Australia menyimpan 5,7 juta ton metrik cadangan dan memproduksi 13.000 ton metrik pada 2024, tetapi kisah sebenarnya baru akan dimulai. Lynas Rare Earths mengoperasikan tambang Mount Weld dan menjalankan operasi pemurnian logam tanah jarang terbesar di luar China. Penyelesaian ekspansi Mount Weld yang direncanakan pada 2025 akan meningkatkan kapasitas, sementara fasilitas pemrosesan baru di Kalgoorlie mulai produksi pada pertengahan 2024.

Proyek Yangibana dari Hastings Technology Metals juga menjanjikan. Sekarang “siap gali” dengan perjanjian pengambilan bahan, operasi ini diperkirakan akan memproduksi hingga 37.000 ton metrik konsentrat tanah jarang per tahun, dengan pengiriman pertama ditargetkan untuk Q4 2026. Proyek-proyek ini mewakili alternatif nyata terhadap pasokan logam tanah jarang dari China.

Rusia: 3,8 Juta Ton Metrik dalam Ketidakpastian

Cadangan logam tanah jarang Rusia menurun secara drastis dari 10 juta ton metrik pada 2023 menjadi 3,8 juta ton metrik pada 2024, mencerminkan perkiraan USGS yang direvisi berdasarkan laporan perusahaan dan pemerintah. Produksi tetap datar di angka 2.500 ton metrik per tahun.

Rencana besar Moskow—investasi sebesar US$1,5 miliar yang diumumkan pada 2020 untuk menyaingi China—terhambat. Invasi Ukraina memaksa Rusia untuk menurunkan prioritas pengembangan sektor logam tanah jarang, meninggalkan aset strategis ini dalam keadaan tertunda tanpa batas waktu.

Reversal Vietnam: Dari 22 Juta ke 3,5 Juta Ton Metrik

Vietnam mengalami recalibrasi yang mencengangkan. USGS menurunkan perkiraan dari 22 juta ton metrik pada 2023 menjadi 3,5 juta ton metrik pada 2024, berdasarkan data perusahaan dan pemerintah yang diperbarui. Produksi merosot menjadi 300 ton metrik, hanya sebagian kecil dari target 2,02 juta ton metrik pada 2030.

Penyebabnya? Oktober 2023, enam eksekutif logam tanah jarang ditangkap, termasuk ketua Vietnam Rare Earth (VTRE) Luu Anh Tuan, atas tuduhan penipuan pajak. Insiden ini mengungkap kerentanan dalam tata kelola pertambangan Vietnam dan menimbulkan keraguan terhadap jadwal produksi.

Paradoks Amerika Serikat: Kedua dalam Output, Ketujuh dalam Cadangan

Situasi logam tanah jarang AS menunjukkan kontradiksi yang menarik. Meskipun memproduksi 45.000 ton metrik pada 2024—kedua terbesar di dunia—cadangan AS hanya berada di peringkat ketujuh dengan 1,9 juta ton metrik. Tambang Mountain Pass di California, yang dioperasikan oleh MP Materials, tetap menjadi satu-satunya sumber domestik.

MP Materials membangun kemampuan hilir di fasilitas Fort Worth untuk mengubah oksida tanah jarang menjadi magnet dan produk prekursor, berusaha mencapai integrasi vertikal. Pengumuman Departemen Energi April 2024 tentang dana US$17,5 juta untuk pemrosesan logam tanah jarang dari produk sampingan batu bara menunjukkan tekad Washington untuk mengurangi ketergantungan pada rantai pasok China.

Hadiah yang Belum Dimanfaatkan dari Greenland: 1,5 Juta Ton Metrik dan Intrik Geopolitik

Greenland menyimpan 1,5 juta ton metrik cadangan logam tanah jarang tetapi saat ini tidak memproduksi apa pun. Dua proyek utama—Tanbreez dan Kvanefjeld—berpotensi mengubah trajektori ini. Critical Metals menyelesaikan akuisisi Tanbreez pada Juli 2024 dan memulai pengeboran pada September untuk memvalidasi sumber daya.

Energy Transition Minerals menghadapi hambatan regulasi dengan Kvanefjeld. Pemerintah Greenland mencabut izin karena kekhawatiran eksploitasi uranium, dan rencana yang diubah kemudian juga ditolak. Pada Oktober 2024, perusahaan menunggu putusan pengadilan atas bandingnya.

Yang menarik, Donald Trump telah menyatakan minat terhadap cadangan logam tanah jarang Greenland. Namun, Perdana Menteri Greenland dan Raja Denmark telah dengan tegas menyatakan: Greenland tidak untuk dijual.

Mengapa Logam Tanah Jarang Lebih Penting dari Sebelumnya

Tujuh belas unsur alami membentuk keluarga logam tanah jarang—15 lanthanides plus yttrium dan scandium. Mereka penting untuk kendaraan listrik, turbin angin, ponsel, dan aplikasi militer. Neodymium dan praseodymium menggerakkan magnet; terbium dan dysprosium meningkatkan kinerja magnet; dan logam tanah jarang fosfor seperti europium menerangi tampilan modern.

Pertambangan tetap menantang secara teknis dan mahal secara lingkungan. In-situ leaching, metode ekstraksi dominan di luar China, menyuntikkan larutan kimia ke dalam tubuh batuan untuk melarutkan logam tanah jarang ke dalam garam air—tetapi juga menciptakan aliran limbah radioaktif. Pertambangan terbuka memerlukan pemisahan batuan yang ekstensif, proses yang sangat kimiawi sehingga mencapai tingkat kemurnian tinggi membutuhkan ratusan atau ribuan siklus ekstraksi.

Dampak lingkungan sangat parah. Longsor di wilayah Ganzhou, China, melebihi 100 kejadian, langsung terkait dengan operasi pertambangan. Pegunungan di Myanmar menunjukkan kerusakan serupa, dengan air tanah tercemar dan satwa yang mati di zona pertambangan yang kini umum.

Thesis Investasi: Fragmentasi Menciptakan Peluang

Produksi global meningkat dari sekitar 100.000 ton metrik satu dekade lalu menjadi 390.000 ton metrik pada 2024—empat kali lipat peningkatan yang mencerminkan lonjakan permintaan. Namun, ekspansi ini masih belum memenuhi kebutuhan yang diproyeksikan, terutama untuk logam tanah jarang berat.

Intisari penting: cadangan dan kapasitas produksi logam tanah jarang tetap sangat terkonsentrasi. Diversifikasi ke Brazil, India, Australia, dan Amerika Serikat menawarkan perlindungan terhadap gangguan pasokan. Perusahaan yang mengembangkan ekstraksi dan pemrosesan logam tanah jarang non-China—terutama yang memproduksi keempat unsur magnet kritis—sedang memposisikan diri untuk menciptakan nilai yang besar seiring percepatan transisi energi.

Baik melalui arbitrase geografis, integrasi hilir, maupun inovasi teknologi dalam proses pemisahan, dekade berikutnya akan menentukan negara dan perusahaan mana yang akan merebut peluang yang sedang berkembang ini.