Google mengunjungi China untuk bernegosiasi pembelian peralatan! Rantai industri pendinginan cair menunjukkan tren peningkatan, dan institusi memantau saham-saham konsep ini. ( Daftar )

Seiring dengan ledakan AIGC, kepadatan aliran panas dari chip berdaya tinggi meningkat secara signifikan, pendinginan udara tradisional mendekati batas fisik, dan ada pandangan bahwa pendinginan cair sedang beralih dari opsi peningkatan keharusan untuk keberlanjutan pusat data AI.

Laporan menyebutkan Google melakukan kunjungan ke China untuk meninjau perangkat pendinginan cair

Menurut media yang mengutip laporan dari media asing, orang dalam mengungkapkan bahwa Google di bawah Alphabet sedang melakukan pembicaraan dengan InvenSense dan perusahaan China lainnya mengenai pengadaan perangkat pendinginan cair pusat data. Sebelumnya, tim pengadaan Google pernah mengunjungi China.

Sistem pendinginan cair melalui sirkulasi air atau cairan pendingin lain di permukaan atau sekitar perangkat menjadi sangat penting dalam pusat data AI karena panas yang dihasilkan dari komputasi dengan kepadatan tinggi telah melebihi kapasitas sistem pendinginan udara tradisional.

Sumber menyebutkan bahwa kunjungan Google ke China bulan ini menunjukkan adanya ketegangan pasokan komponen sistem tersebut.

Dilaporkan bahwa selama kunjungan, tim Google telah bertemu dengan InvenSense. Sumber independen lain menyatakan bahwa tim tersebut juga berencana untuk bertemu setidaknya satu perusahaan lagi. Pengaruh pemasok China dalam pengembangan pusat data global terus berkembang.

Analisis menunjukkan bahwa kunjungan Google ke China ini menyoroti bahwa perkembangan teknologi kecerdasan buatan tidak hanya bergantung pada chip kelas atas, tetapi juga membutuhkan pasokan perangkat dasar lainnya; ini juga menunjukkan peran penting pemasok China dalam rantai industri ini.

AIGC mendorong peningkatan popularitas pendinginan cair

Selain Google, solusi pendinginan cair juga mendapatkan pengakuan dari raksasa komputasi Nvidia. Diketahui bahwa solusi pendinginan chip Hopper dari Nvidia menggunakan pendinginan cair (MCCP) / pendinginan udara, dan dalam solusi pendinginan chip Blackwell, chip GB300 menggunakan pendinginan cair independen.

Pada konferensi GTC Nvidia tahun 2026 yang berlangsung pada 17 Maret, kabinet Rubin yang menggunakan desain pendinginan cair 100% tampil, dan Jensen Huang menekankan bahwa semua struktur rak menggunakan solusi pendinginan cair, memperkuat kebutuhan akan pendinginan cair secara pasti.

Laporan terbaru dari Dongwu Securities menunjukkan bahwa seiring peningkatan arsitektur server dan densitas daya, pendinginan cair 100% secara bertahap menjadi pilihan utama. Saat ini, baik rantai NV maupun ASIC sedang mempersiapkan sistem pasokan pendinginan cair, dan diharapkan pemasok sistem pendinginan cair domestik dapat terus memasuki pasar pelanggan di Amerika Utara melalui keunggulan biaya dan kecocokan.

Securities China Galaxy menyarankan untuk memanfaatkan tiga jalur utama dalam peluang investasi pendinginan cair: pertama, memanfaatkan chip Blackwell GB300 Nvidia, chip generasi berikutnya Vera Rubin Nvidia, dan peluang pendinginan cair dari smartphone berdaya tinggi; kedua, peluang investasi dari penggunaan pendinginan cair di pusat data berdaya tinggi; ketiga, peluang investasi pendinginan cair dari baterai kendaraan listrik dan penyimpanan energi.

Beberapa saham konsep mendapatkan perhatian dari lembaga riset

Indeks konsep di Oriental Wealth menunjukkan bahwa saat ini lebih dari seratus saham di pasar A-share terkait konsep pendinginan cair, dengan total kapitalisasi pasar lebih dari 5,2 triliun yuan. Industri Fuliang, Midea Group, Lixun Precision menempati tiga besar, dan sembilan saham seperti Lens Technology, Lingyi Intelligent Manufacturing, Top Group memiliki kapitalisasi pasar di atas seribu miliar yuan.

Sejak awal tahun ini, tren saham konsep pendinginan cair sedikit beragam, lebih dari 50% saham mengalami kenaikan harga, dengan Hangtong Optoelectronics, Jiechuan Intelligent, dan Wangsu Technology menempati tiga besar dalam kenaikan persentase, dan lima saham seperti Far East Shares dan Shenling Environment naik lebih dari 50%.

Dalam hal perhatian lembaga, data dari Oriental Wealth Choice menunjukkan bahwa dalam satu bulan terakhir, 13 saham konsep pendinginan cair telah mendapatkan kunjungan dari lembaga, di mana Eurotech dan Litong Technology masing-masing mendapatkan perhatian dari 80 dan 53 lembaga, dan lima saham seperti Weili, Yinlun Shares, dan Lingyi Intelligent Manufacturing masing-masing mendapatkan lebih dari 10 kunjungan lembaga.

Eurotech bulan ini menyatakan bahwa dalam komunikasi dengan lembaga, perusahaan telah meluncurkan produk inti seperti power supply server Titanium 3,200W M-CRPS, power supply server cair immersif, dan solusi power shelf, dengan teknologi dan produk yang berada di garis depan.

Litong Technology mengungkapkan dalam survei lembaga bahwa produk selang pendinginan cair pusat data telah hampir final, dan saat ini sedang melakukan promosi pasar melalui pengiriman sampel dan partisipasi dalam pameran industri, namun belum menghasilkan pesanan massal.

Limin Da, anak perusahaan dari Lingyi Intelligent Manufacturing yang fokus pada produk manajemen panas, memamerkan rangkaian produk pendinginan cair seperti Vera Rubin NVL72 Tray Inner Manifold dan UQD/MQD di lokasi GTC 2026 Nvidia, sebagai bagian dari solusi perangkat keras server komprehensif.

(Artikel sumber: Pusat Riset Oriental Wealth)