In brief
- RICO claims in a class-action lawsuit against a pastor were rejected by a federal judge.
- The pastor in question, Eddy Alexandre, pleaded guilty to commodities fraud in 2023.
- Last year, the CFTC secured a nearly $229 million penalty against him and his company.
A federal judge in New York rejected RICO claims underpinning a class-action lawsuit against a pastor and alleged associates on Thursday, finding that investors in what authorities have called a crypto Ponzi scheme could not move forward with efforts to pursue damages.
U.S. District Judge Ronnie Abrams found that a provision included in the Private Securities Litigation Reform Act of 1995 was grounds for tossing out the lawsuit because its claims were formed on “predicate acts of securities fraud” that weren’t actionable. In civil matters, RICO allows people to sue parties involved in racketeering activity like fraud or extortion.
However, Abrams noted that the people who say they were bilked out of money by a pastor affiliated with the Seventh Day Adventist Church have 30 days to file an amended complaint.
The lawsuit, brought in May, sought at least $750 million in damages in connection to losses that investors sustained in connection to a scheme crafted by EminiFX founder and former CEO Eddy Alexandre, who pleaded guilty to commodities fraud in 2023.
EminiFX billed itself as a trading platform for digital assets and foreign currencies. Prosecutors said that Alexandre raised $248 million from more than 25,000 people, promising that the platform could “double their money within five months” through secret technology.
Prosecutors said that Alexandre didn’t invest a substantial portion of the funds he raised from members of his church and the Haitian community, while also failing to disclose millions of dollars in losses on allocations that he did make before his arrest nearly four years ago.
What’s more, authorities said that Alexandre diverted $14.7 million in investor funds to his personal bank account. He later purchased a $155,000 BMW, they said.
At the time of Alexandre’s sentencing, the pastor was ordered to forfeit $248.9 million and pay $213 million in restitution. According to the Bureau of Prisons’ website, he is currently being held at a low-security correctional institution in Pennsylvania.
Last year, a different federal judge in New York ordered Alexandre and his company to pay nearly $229 million in connection to an enforcement action brought by the CFTC. Alexandre represented himself in the case.
Religious figures allegedly abusing positions of trust isn’t unheard of when it comes to crypto. In September, a Colorado judge found that pastor Eli Regalado violated securities laws while raising money for a failed crypto project that god supposedly told him to create.
Отказ от ответственности: Информация на этой странице может поступать от третьих лиц и не отражает взгляды или мнения Gate. Содержание, представленное на этой странице, предназначено исключительно для справки и не является финансовой, инвестиционной или юридической консультацией. Gate не гарантирует точность или полноту информации и не несет ответственности за любые убытки, возникшие от использования этой информации. Инвестиции в виртуальные активы несут высокие риски и подвержены значительной ценовой волатильности. Вы можете потерять весь инвестированный капитал. Пожалуйста, полностью понимайте соответствующие риски и принимайте разумные решения, исходя из собственного финансового положения и толерантности к риску. Для получения подробностей, пожалуйста, обратитесь к
Отказу от ответственности.
Связанные статьи
ФБР предупреждает о поддельном токене Tron, нацеленном на крипто-кошельки срочным мошенничеством
Мошенники в криптосфере все чаще используют доверие к авторитетным учреждениям, таким как ФБР, для обмана пользователей, используя поддельные токены на основе Tron и срочные сообщения для кражи конфиденциальных данных, в то время как убытки от цифровых финансовых афер достигают миллиардов.
ФБР издало предупреждение об расширяющегося крипто-мошенничества
Coinpedia2ч назад
Американская CFTC опубликовала руководство по пилотной программе криптоактивов в качестве залога: норматив капитала для BTC/ETH 20%, для стейблкойнов 2%
Американская комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) опубликовала руководство по пилотному проекту использования криптоактивов в качестве залога, разрешив использовать биткойн, эфириум и стейблкойны в качестве маржи. Фьючерсные брокеры должны соблюдать требования к капиталу, обязательства по отчетности о соответствии нормам и могут расширить использование других криптоактивов в качестве залога через три месяца, что уточняет предназначение криптоактивов и требования к клирингу производных инструментов.
GateNews3ч назад
Бывший заместитель шерифа округа Лос-Анджелес, причастный к роли сборщика долгов для мошенников-криптографистов, приговорен к более чем 5 годам тюремного заключения
Министерство юстиции США 16 марта объявило, что Michael David Coberg, бывший заместитель шерифа и пилот вертолета Департамента шерифа округа Лос-Анджелес (LASD), был приговорен федеральным судом к 63 месяцам тюремного заключения и обязан выплатить 127000 долларов в качестве возмещения убытков за помощь в осуществлении рэкета и поддельного ареста в отношении уже заключенного мошенника в области криптовалют.
Бывший полицейский сотрудничал с «крестным отцом криптовалют», получая не менее 20000 долларов в месяц
Согласно пресс-релизу, опубликованному офисом окружного прокурора США по центральному округу Калифорнии, Coberg, 44 года, проживающий в Иствейле, уже в сентябре 2025 года признал вину по одному пункту обвинения в заговоре с целью рэкета и одному пункту обвинения в заговоре с целью нарушения прав граждан. По словам обвинения, Coberg в то время был еще сотрудником LASD, но тайно работал на 25-летнего Adam, в настоящее время находящегося под федеральным арестом.
区块客4ч назад
Gemini Столкнулась с Исковым Иском Класса за Поворот на Рынке Прогнозов и Падение Цены Акций
Gemini столкнулась с коллективным исковым заявлением от акционеров, которые утверждают, что компания ввела инвесторов в заблуждение относительно жизнеспособности своего бизнеса и скрыла свой переход на рынки прогнозов, что способствовало значительному снижению стоимости акций.
Decrypt11ч назад
Калши сталкивается с временным судебным запретом в Неваде из-за рынков, основанных на событиях
Суд Невады вынес временный запретительный приказ против Kalshi, запретив ей предлагать контракты на основе событий без надлежащей лицензии. Это отражает усиливающийся надзор регулирующих органов над рынками предсказаний, которые сталкиваются с проблемами классификации и регулирования, особенно в отношении законов об азартных играх.
TodayqNews12ч назад
Муж обвиняет жену в краже более 2000 биткойнов! Судья: вероятность победы истца очень высока
Британский Высокий суд недавно рассматривал дело о краже биткойна. Истец Ping Fai Yuen обвинил разлученную жену Fun Yung Li в краже биткойнов из его аппаратного кошелька путем скрытого видеонаблюдения на сумму около 176 миллионов долларов. Записи и доказательства поиска подтверждают позицию истца. Суд постановил оставить в силе приказ об аресте активов, но отклонил часть исков. Судья считает, что вероятность победы истца крайне высока и рекомендует как можно скорее начать разбирательство.
区块客18ч назад
