Hotcoin Research | Схід сходить, Захід заходить: сигнали реструктуризації глобального крипторинку наприкінці року

Показники ринку криптовалют

На даний момент загальна ринкова капіталізація криптовалют становить 3,05 трлн доларів, частка BTC — 58,7%, що дорівнює 1,79 трлн доларів. Капіталізація стейблкоїнів складає 308,2 млрд доларів, за останні 7 днів зросла на 0,85%, стейблкоїни вже другий тиждень поспіль демонструють позитивну динаміку, з них частка USDT — 60,2%.

Серед топ-200 проєктів CoinMarketCap більшість демонструє зниження, меншість — зростання, зокрема: BTC за 7 днів знизився на 3%, ETH — на 4,38%, SOL — на 4,03%, LUNC зріс на 62,7%, CHEEMS — на 11,15%.

Цього тижня чистий відтік з американських спотових Bitcoin ETF склав 88,1 млн доларів; чистий відтік зі спотових Ethereum ETF — 65,6 млн доларів.

Прогноз ринку (8 грудня — 14 грудня):

Індекс RSI наразі становить 42,7 (нейтральна зона), індекс страху та жадібності — 22 (нижче за минулий тиждень, зона загального страху), індекс альтсезону — 37 (нейтральний, без змін порівняно з минулим тижнем).

Ринкові настрої: зараз ринок перебуває у ключовому вікні структурного відновлення та підтвердження тренду. За кілька минулих тижнів після панічного падіння відбулося суттєве відновлення, що було зумовлене поліпшенням очікувань щодо макроекономічної ліквідності (зростання ймовірності зниження ставки ФРС, завершення кількісного згортання) та коротким покриттям позицій після очищення панічних продажів. Проте для переходу до стійкого тренду потрібно пробити ключові цінові рівні.

Згідно з останнім технічним аналізом, біткоїн та ефіріум вже пробили ключову “межу бичачого та ведмежого тренду”, у середньо- та короткостроковій перспективі технічна картина змінилася з бичачої на нейтральну, а то і на ведмежу. Щоб ринок повернувся до зростання, необхідно впевнено відновити такі ключові рівні:

Ключова зона BTC: $90,000-95,000

Ключова зона ETH: $3,000-3,500

Ключова зона SOL: $130-150

Ризики: звертайте увагу на події ФРС 10 грудня, очікування щодо зниження ставки (наразі ймовірність становить 82,8%) — основний драйвер ринку останнім часом, будь-яке розчарування може спричинити значну волатильність. Остерігайтеся “крихкого зростання”: якщо ціна зростає, але обсяги торгів не збільшуються, можливий ризик корекції.

Дізнатись більше зараз

Огляд ключових подій тижня

1. 1 грудня, за даними Bloomberg, платформа прогнозування Kalshi зіткнулася із колективним позовом — її звинувачують у здійсненні діяльності, пов’язаної зі спортивним беттінгом, без відповідної ліцензії, а також у введенні користувачів в оману щодо маркет-мейкінгу;
2. 1 грудня, керівник напрямків криптовалют та штучного інтелекту в Білому домі Девід Сакс публічно поставив під сумнів розслідування New York Times щодо його дій на посаді, стверджуючи, що звинувачення не мають доказів;
3. 5 грудня, за моніторингом lookonchain, Circle за годину повторно випустила 500 млн USDC, протягом останнього місяця сумарний обсяг емісії склав 10 млрд USDC;
4. 3 грудня, президент США Дональд Трамп заявив на засіданні кабінету, що може оголосити нового голову ФРС на початку наступного року та додав, що міністр фінансів Бессент не бажає обіймати цю посаду. Він вже розглянув 10 кандидатів, залишився один. Пізніше, представляючи Хассета, Трамп зазначив, що можливий голова ФРС присутній на зустрічі. Також Трамп знову розкритикував Пауелла, зазначивши, що навіть CEO JPMorgan Даймон вважає, що Пауелл має знизити ставку;
5. 4 грудня, друга у світі інвесткомпанія Vanguard змінила позицію, а Bank of America рекомендує інвесторам виділяти 1-4% портфеля на цифрові активи;
6. 4 грудня, за даними Cointelegraph, офіційний сайт мемкоїна PEPE зазнав атаки, наразі користувачів перенаправляє на шкідливий лінк;
7. 5 грудня, Meta розглядає можливість скорочення бюджету відділу метавсесвіту на 30% наступного року, акції зросли на 3,4%;
8. 5 грудня, Китайська асоціація інтернет-фінансів разом з низкою відомств випустила нове попередження щодо ризиків, пов’язаних із незаконною діяльністю у сфері віртуальних валют. Вперше з 2022 року. За останні п’ять років асоціація регулярно реагує на ключові ринкові події;
9. Комісія з торгівлі товарними ф’ючерсами США (CFTC) вперше дозволила торгівлю вже лістингованими спотовими криптопродуктами на зареєстрованих біржах ф’ючерсів, що стало проривом у регулюванні США. Біржа Bitnomial планує 8 грудня запустити підконтрольну CFTC платформу з левереджем для спотової роздрібної торгівлі;
10. 4 грудня основна мережа Ethereum успішно активувала 17-те велике оновлення “Fusaka”, що знаменує перехід до прискореного циклу розробки — два хардфорки щороку;
11. Засновник Binance CZ заявив, що зосередить зусилля на розвитку екосистеми BNB Chain та стане криптоконсультантом для урядів різних країн; співзасновниця Хе І офіційно призначена співгенеральним директором Binance.

Макроекономіка

1. 3 грудня, зміна кількості робочих місць в США за даними ADP за листопад: -32 тис., прогноз — 10 тис., попереднє значення — 42 тис.;
2. 4 грудня, кількість первинних заявок на допомогу з безробіття в США за тиждень до 29 листопада: 191 тис. — мінімум із вересня 2022 року. Прогноз — 220 тис., попереднє — 216 тис., переглянуто до 218 тис.;
3. 5 грудня, базовий індекс цін PCE у США за рік — 2,8%, прогноз — 2,9%, попереднє — 2,9%;
4. 6 грудня, за даними FedWatch, ймовірність зниження ставки ФРС на 25 б.п. у грудні — 82,8%.

ETF

Згідно зі статистикою, у період із 1 по 5 грудня чистий відтік із американських спотових Bitcoin ETF склав 88,1 млн доларів; станом на 5 грудня з GBTC (Grayscale) вийшло 25,001 млрд доларів, залишок — 14,964 млрд доларів, IBIT (BlackRock) наразі володіє 69,453 млрд доларів. Загальна капіталізація американських спотових Bitcoin ETF — 117,67 млрд доларів.

Чистий відтік з американських спотових Ethereum ETF — 65,6 млн доларів.

Погляд у майбутнє

Анонси подій

1. Bitcoin MENA відбудеться 8-9 грудня у Національному виставковому центрі Абу-Дабі (ADNEC);
2. Solana Breakpoint 2025 пройде 11-13 грудня в Абу-Дабі.

Розвиток проєктів

1. Chainlink: період розподілу першого сезону Rewards завершиться 9 грудня о 22:00, учасникам необхідно розподілити Cubes у цей період, щоб мати право подати заявку на токени у період клейму (з 16 грудня);
2. Викуп токенів Aster S4 розпочнеться 10 грудня, 60-90% комісій у фазі S4 буде витрачено на викуп токенів.

Важливі події

1. 11 грудня о 3:00 США оголосить (верхню межу) рішення щодо ставки ФРС до 10 грудня;
2. 11 грудня о 21:30 США оголосить кількість первинних заявок на допомогу з безробіття за тиждень до 6 грудня (тис.);
3. 12 грудня о 1:00 ФРС оприлюднить дані про фінансовий стан американських домогосподарств за третій квартал 2025 року.

Розблокування токенів

1. Movement (MOVE) розблокує 161 млн токенів 9 грудня (вартість близько 7,43 млн доларів, 1,62% від циркулюючої кількості);
2. CARV (CARV) розблокує 16,11 млн токенів 10 грудня (вартість близько 2,16 млн доларів, 1,61% від циркулюючої кількості);
3. Linea (LINEA) розблокує 1,44 млрд токенів 10 грудня (вартість близько 12,3 млн доларів, 2% від циркулюючої кількості).

Про нас

Hotcoin Research — основний аналітичний центр біржі Hotcoin, що спеціалізується на перетворенні професійної аналітики на ваш інструмент для практичної роботи. Ми розкриваємо ринкові тенденції у «Щотижневому огляді» та «Глибоких аналітичних звітах»; за допомогою авторської рубрики «Преміум-вибір Hotcoin» (подвійний відбір: AI + експерти) допомагаємо обрати перспективні активи й знизити ризики. Щотижня наші аналітики виходять у прямий ефір, щоб розібрати актуальні теми та спрогнозувати тренди. Ми переконані, що тепла підтримка і професійна експертиза допоможуть інвесторам пройти через цикли та скористатися можливостями Web3.

Попередження про ризики

Ринок криптовалют характеризується високою волатильністю, інвестування несе ризики. Ми настійливо радимо інвесторам ретельно оцінювати ризики й дотримуватися суворої системи управління ризиками для збереження коштів.

Website:

X: x.com/Hotcoin_Academy

Mail: labs@hotcoin.com