Phân tích kỹ thuật trong thị trường tiền mã hóa là gì?

Giới thiệu về Phân tích Kỹ thuật

Phân tích kỹ thuật trên thị trường tiền mã hóa là việc nghiên cứu hành vi thị trường—chủ yếu là diễn biến giá của các tài sản tiền mã hóa lớn như BTC và ETH—để nhận diện các mô hình tiềm ẩn nhằm xác định xu hướng thị trường, từ đó thực hiện quyết định mua hoặc bán dựa trên sự thay đổi của các xu hướng này.

Khái niệm được chấp nhận rộng rãi hiện nay chủ yếu nói đến hệ thống phân tích kỹ thuật hiện đại toàn diện, phát triển sau Lý thuyết Dow. Charles Henry Dow, người sáng lập Chỉ số Dow Jones của Hoa Kỳ, được xem là cha đẻ của phân tích kỹ thuật hiện đại, và Lý thuyết Dow là nền tảng cùng nguyên tắc chỉ đạo cho mọi hình thức phân tích kỹ thuật.

Tất cả phân tích kỹ thuật đều dựa trên ba giả định cốt lõi:

1. Thị trường phản ánh mọi thông tin.
2. Giá biến động theo xu hướng.
3. Lịch sử thường lặp lại.

Công cụ Phân tích Kỹ thuật

1. Phân tích Biểu đồ Nến Nhật

Biểu đồ nến Nhật xuất phát từ Nhật Bản vào thế kỷ XVIII dưới thời Mạc phủ Tokugawa. Ban đầu dùng để theo dõi biến động giá gạo, biểu đồ này đã trở thành một trong những công cụ phân tích phổ biến nhất trên thị trường tài chính toàn cầu.

Mỗi cây nến được vẽ dựa trên giá mở cửa, giá cao nhất, giá thấp nhất và giá đóng cửa trong một phiên giao dịch nhất định (theo tuần, ngày hoặc từng phút). Hình chữ nhật giữa giá mở và giá đóng là thân nến. Đường phía trên thân là bóng trên, đường phía dưới là bóng dưới.

Trên thị trường tiền mã hóa, cây nến có giá đóng cửa cao hơn giá mở cửa gọi là nến tăng (bullish), thường hiển thị màu xanh lá; ngược lại là nến giảm (bearish), hiển thị màu đỏ.

Các tổ hợp nến và mô hình biểu đồ phát triển từ biểu đồ nến—như mô hình tăng giá, mô hình giảm giá, mô hình đảo chiều đáy, mô hình đảo chiều đỉnh và mô hình tích lũy—là nền tảng của phân tích kỹ thuật trong giao dịch tiền mã hóa.

2. Phân tích Xu hướng

Xu hướng là hình thái cơ bản của chuyển động chu kỳ và dao động chi phối mọi hiện tượng tự nhiên, xã hội—bao gồm cả thị trường. Xu hướng mô tả cả hướng đi lẫn động lực thúc đẩy chuyển động theo hướng đó. Thị trường cũng phát triển theo xu hướng, và xu hướng có quán tính.

Theo khung thời gian, xu hướng được chia thành xu hướng dài hạn, trung hạn và ngắn hạn. Theo hướng đi, có thể phân thành xu hướng tăng, xu hướng giảm và xu hướng đi ngang/tích lũy.

Phân tích xu hướng dựa trên Lý thuyết Dow tạo ra các công cụ như đường xu hướng, vùng hỗ trợ và kháng cự, cùng kênh giá—tất cả đều là thành phần thiết yếu trong phân tích kỹ thuật trên thị trường tiền mã hóa.

3. Phân tích Đường Trung bình Động

Đường trung bình động (MA)—còn gọi là “đường trung bình”—được phát triển từ khái niệm chi phí trung bình của Charles Dow và nguyên lý thống kê về trung bình động. Đường này nối giá trung bình hoặc giá trị chỉ số trong một khoảng thời gian nhất định thành một đường cong mượt mà.

Đường trung bình động phản ánh diễn biến giá trong quá khứ và hướng xu hướng, giúp nhà giao dịch dự đoán hành vi xu hướng trong tương lai. Đây là cách biểu diễn trực quan, số hóa và dễ hiểu của Lý thuyết Dow và Lý thuyết Sóng Elliott.

Các công cụ và mô hình dựa trên MA—như tổ hợp đường MA, hội tụ và phân kỳ MA, cùng các mô hình MA khác nhau—là phương pháp phổ biến và quan trọng trong phân tích kỹ thuật trên thị trường tiền mã hóa.

Bên cạnh phân tích MA, kết hợp các chỉ báo phổ biến như MACD, RSI, VOL và BOLL giúp hiểu sâu hơn về tâm lý thị trường, cân bằng lực mua bán và sức mạnh hoặc sự suy yếu của xu hướng hiện tại.

Mục đích của Phân tích Kỹ thuật

1. Nhận diện Xu hướng Thị trường

Điều kiện tiên quyết để giao dịch có lợi nhuận là xu hướng thị trường phải đồng thuận với hướng vị thế của bạn—giá tăng khi bạn mua, hoặc giá giảm khi bạn bán khống. Vì vậy, xác định xu hướng thị trường là nhiệm vụ cơ bản quan trọng nhất trong phân tích kỹ thuật.

Theo Lý thuyết Dow, xu hướng có quán tính và khó đảo chiều khi đã hình thành. Tuân thủ xu hướng và tránh giao dịch ngược chiều là nguyên tắc nghiêm ngặt của các nhà giao dịch chuyên nghiệp. Bằng cách áp dụng các công cụ phân tích kỹ thuật để xác định thị trường đang trong xu hướng tăng, giảm hay đi ngang/tích lũy, và xây dựng chiến lược phù hợp với xu hướng đó, nhà giao dịch có thể liên tục cải thiện tỷ lệ thắng và tỷ suất lợi nhuận/rủi ro—điều cốt lõi để thành công trong giao dịch hợp đồng tương lai tiền mã hóa.

2. Tìm điểm Vào và Ra lệnh

Khi đã xác nhận xu hướng—dù thị trường đang ở pha tăng giá, chu kỳ giảm giá hay giai đoạn tích lũy—bước tiếp theo là xác định thời điểm phù hợp để vào hoặc thoát lệnh.

Một phương pháp phổ biến là “dùng khung thời gian lớn để xác định hướng, khung thời gian nhỏ để tìm điểm vào.” Tức là sử dụng đường trung bình động và cấu trúc nến để xác định xu hướng tổng thể trên biểu đồ khung lớn như ngày hoặc tuần, sau đó chuyển sang biểu đồ 4 giờ, 1 giờ hoặc thậm chí 15 phút để nhận diện các mô hình đảo chiều như Đầu và Vai Ngược, Đáy Kép hoặc Đáy Tròn nhằm xác định điểm vào lệnh. Tương tự, logic này cũng áp dụng khi xác định điểm thoát lệnh.

3. Đặt mức Cắt lỗ và Chốt lời

Nhà giao dịch kỷ luật luôn mở vị thế với lý do rõ ràng, đồng thời đặt cả mức cắt lỗ và chốt lời. Vì thị trường vốn dĩ biến động khó lường và các sự kiện thiên nga đen có thể xảy ra bất cứ lúc nào, quản trị rủi ro hiệu quả phải được tích hợp trong mọi chiến lược giao dịch.

Mức chốt lời giúp bảo toàn lợi nhuận và tránh bị mất lãi khi thị trường đảo chiều đột ngột, còn mức cắt lỗ giúp ngăn thua lỗ vượt quá giới hạn cho phép.

Tóm tắt

Trên thị trường tài chính truyền thống, phân tích kỹ thuật đã phát triển hơn một thế kỷ và hình thành phương pháp luận hoàn chỉnh, có hệ thống. Dựa trên ba giả định nền tảng—thị trường phản ánh mọi thông tin, giá biến động theo xu hướng, lịch sử thường lặp lại—phân tích kỹ thuật cho rằng mọi yếu tố hành vi thị trường, bao gồm dòng vốn, tâm lý nhà giao dịch, kể cả thông tin cơ bản, cuối cùng đều để lại dấu vết trên biến động giá. Thông qua phân tích có cấu trúc, các mô hình có thể được phát hiện. Đầu tư về bản chất là đơn giản—không có gì hoàn toàn mới dưới ánh mặt trời. Thị trường liên tục luân chuyển giữa các pha tăng và giảm, còn quyết định của nhà giao dịch bị chi phối bởi hai trạng thái luân phiên là tham lam và sợ hãi.

Đối với người mới giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn, nắm vững các khung phân tích kỹ thuật kinh điển và thực sự hiểu logic nền tảng là điều thiết yếu. Bằng cách phát triển phương pháp giao dịch cá nhân, tập trung vào điều kiện thị trường bạn hiểu rõ, đồng thời duy trì nhịp giao dịch riêng, bạn có thể tồn tại—thậm chí thành công—trong thị trường cạnh tranh khốc liệt.

Để trải nghiệm thực tế giao dịch hợp đồng tương lai vĩnh viễn, hãy truy cập nền tảng hợp đồng tương lai Gate và đăng ký để bắt đầu hành trình giao dịch của bạn.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin. Thông tin do Gate cung cấp không phải là lời khuyên đầu tư, và Gate không chịu trách nhiệm với bất kỳ quyết định đầu tư nào của người dùng. Nội dung liên quan đến phân tích kỹ thuật, diễn giải thị trường, chiến lược giao dịch hoặc quan điểm của nhà giao dịch có thể bao gồm các rủi ro tiềm ẩn, sự bất định và biến động thị trường. Không có nội dung nào trong bài viết này đảm bảo lợi nhuận, dù trực tiếp hay gián tiếp.